Lontoon Interbank Offered Rate (LIBOR)

Mikä on LIBOR?

Lontoon Interbank Offered Rate eli LIBOR on yleisin viitekorkoindeksi, jota käytetään vaihtuvakorkoisten lainojen ja luottokorttien säätöihin. Maailmanpankit käyttävät LIBORia veloittaakseen toisiltaan lyhytaikaisia lainoja.

Syvempi määritelmä

LIBOR perustuu viiteen valuuttoon:

• Yhdysvaltain dollari (USD)

• euroa (EUR)

• Englannin punta (GBP)

• Japanin jeni (JPY)

• Sveitsin frangi (CHF)

LIBOR palvelee maturiteettia, joka vaihtelee yöstä yhteen vuoteen. Pankit käyttävät joka arkipäivä 35 eri LIBOR-korkoa, mutta yleisimmin noteerattu korko on kolmen kuukauden Yhdysvaltain dollari. Wall Street Journal julkaisee LIBOR-korot päivittäin.

LIBOR-korkojen laskemiseksi British Bankers' Association tutkii pankkien paneelin korkoja, joilla ne voisivat lainata rahaa tietyin ehdoin. Luvuista lasketaan keskiarvo ja ne raportoidaan.

LIBOR toimii viitekorkona valtion ja yritysten joukkovelkakirjoille, asuntolainoille, opintolainoille ja luottokorteille sekä johdannaisille ja muille rahoitustuotteille. Kun lainakorko liikkuu ylös tai alas, muuttuva LIBOR-korko on osittain vastuussa.

Harkitsetko säädettäväkorkoista asuntolainaa? Opi kuinka indeksi, kuten LIBOR, vaikuttaa korkoon ja maksuun.

LIBOR-esimerkkejä

Pankki voi hinnoitella viiden vuoden vaihtuvakorkoisen lainan kuuden kuukauden LIBORilla lisättynä 2,5 prosentilla. Kunkin kuuden kuukauden jakson lopussa pankki säätää korkoa nykyisen kuuden kuukauden LIBORin ja saman 2,5 prosentin eron perusteella. Tämä voi tarkoittaa joko koron laskua tai nousua.

Jos esimerkiksi 25 000 dollarin henkilökohtaisen lainan ehdot perustuvat kuuden kuukauden LIBORiin, joka on 2,5 prosenttia, plus 2,5 prosentin erotus, lainan korko on 5 prosenttia kuuden ensimmäisen kuukauden aikana. Jos LIBOR-korko nousee 4 prosenttiin kuuden kuukauden kuluttua, korko mukautuisi 6,5 prosenttiin.

Vaikuttaako LIBOR asuntolainasuunnitteluun? Vertaa lainanantajia ja lainakorkoja nähdäksesi, mikä asuntolainatyyppi sopii sinulle.

Kohokohdat

• LIBORia hallinnoi Intercontinental Exchange, joka kysyy suurilta globaaleilta pankeilta, kuinka paljon ne veloittaisivat muilta pankeilta lyhytaikaisista lainoista.

• LIBOR on joutunut manipuloinnin, skandaalin ja metodologisen kritiikin kohteeksi, minkä vuoksi se on nykyään vähemmän uskottava vertailukorkona.

• LIBOR korvataan suojatulla yön yli -rahoituskorolla (SOFR) 30.6.2023, ja sen käytöstä luovutaan vaiheittain vuoden 2021 jälkeen.

• LIBOR on viitekorko, jolla suuret globaalit pankit lainaavat toisilleen.

• Korko lasketaan käyttämällä Waterfall Methodology -standardia, joka on standardisoitu, tapahtumapohjainen, tietopohjainen, kerrostettu menetelmä.