Basic Extended Reporting Period (BERP)

Was ist ein Basic Extended Reporting Period (BERP)?

Ein Basic Extended Reporting Period (BERP) ist eine Verlängerung des Meldezeitraums für Claims-made- Liability - Policen. Die Basic Extended Reporting Period (BERP) gilt für Ansprüche,. die nach dem rückwirkenden Datum und nachdem die Police gekündigt, nicht verlängert oder in eine andere Art von Haftpflichtpolice geändert wurde, geltend gemacht werden.

So funktioniert ein Basic Extended Reporting Period (BERP).

Claims Made Liability Policen sind Versicherungen,. bei denen nach Beendigung des Versicherungsschutzes kein Antrag auf Entschädigung für Vermögensschäden gestellt werden kann. Erweiterte Berichtszeiträume (ERPs) werden verwendet, um etwas Luft zum Atmen zu bieten. Wenn diese Bestimmungen zu einem Vertrag hinzugefügt werden, ermöglicht dies dem Versicherungsnehmer, weiterhin Ansprüche an die Versicherungsgesellschaft zu melden, typischerweise für einen begrenzten Zeitraum, z. B. 60 Tage.

Wichtig

Eine kurzfristige Restlaufzeit von in der Regel 30 bis 60 Tagen wird oft automatisch gewährt, wenn der Versicherer Ihre Police kündigt oder nicht verlängert.

Unternehmen, die Claims-Made- Haftpflichtversicherungspolicen erwerben, können aus einer Reihe von Gründen letztendlich dieselbe Police nicht weiterverwenden. Die Police kann gekündigt oder nicht verlängert werden; sie kann durch eine andere Art von Haftpflichtpolice ersetzt werden, z. B. eine Ereignispolice; oder sie kann durch eine Claims-Made- Police mit einem anderen rückwirkenden Datum ersetzt werden, was für den Versicherungsnehmer vorteilhafter ist, da es Ansprüche aus einem längeren Zeitraum abdeckt.

In manchen Fällen ist die Basic Extended Reporting Period (BERP)-Deckung keine Option, die vom Versicherten hinzugefügt werden kann, sondern eine Option, die nur vom Versicherer hinzugefügt werden kann. Der Versicherer bietet Versicherungsschutz über einen erweiterten Berichtszeitraum (ERP), wenn der Versicherer die Partei ist, die die Police kündigt oder ihre Verlängerung nicht zulässt.

Dies wird als One-Way-Tail oder einseitige erweiterte Bestimmung bezeichnet. Wenn andererseits sowohl der Versicherer als auch der Versicherte die Möglichkeit haben, eine Basic Extended Reporting Period (BERP)-Deckung hinzuzufügen, wird dies als Two-Way Tail oder bilateral Extended Provision bezeichnet.

Basic Extended Reporting Period (BERP) vs. Supplemental Extended Reporting Period (SERP)

Sowohl kurzfristige als auch langfristige verlängerte Berichtszeiträume können in einer Claims-Made-Police enthalten sein. Ein kurzfristiger Tail wird oft automatisch bereitgestellt, wenn der Versicherer Ihre Police kündigt oder nicht verlängert, und dauert in der Regel 30 oder 60 Tage nach Ablauf Ihrer Police.

Versicherer bieten gegen Aufpreis auch einen Langzeit-Tail an . Diese Deckung erfolgt in der Regel über einen Nachtrag. Ein langfristiger Schwanz hat viele Namen. Je nach Richtlinie kann es als Supplemental ERP, Optional ERP, Discovery Period oder einfach Extended Reporting Period bezeichnet werden. Ein optionales ERP wird im Allgemeinen nur bereitgestellt, wenn Sie es schriftlich anfordern und die Prämie innerhalb eines bestimmten Zeitraums bezahlen, z. B. 60 Tage nach Ablauf der Police.

Grundlegende Extended Reporting Period (BERP)-Deckung wird in der Regel kostenlos bereitgestellt, wenn der Versicherer die Partei ist, die sich entscheidet, die Police nicht verlängern zu lassen, die Police kündigt oder die Art der Haftpflichtpolice ändert. Eine ergänzende verlängerte Meldefrist (SERP) hingegen kann vom Versicherer auf Wunsch des Versicherten angeboten werden und kostet in der Regel eine zusätzliche Prämie.

Höhepunkte

• Claims-Made-Liability-Policen beinhalten Basic Extended Reporting Periods (BERPs), die es Versicherungsnehmern ermöglichen, Ansprüche nach dem rückwirkenden Datum geltend zu machen.

• Ein Kurzzeit-Tail, der im Allgemeinen 30 bis 60 Tage dauert, wird oft automatisch gewährt, wenn der Versicherer Ihre Police kündigt oder nicht verlängert, obwohl viele Versicherer gegen Aufpreis auch einen Langzeit-Tail anbieten.

• BERPs können auch abdecken, nachdem die Police gekündigt oder nicht verlängert wurde.

• BERPs können nicht immer vom Versicherten hinzugefügt werden, sondern sind eine Option, die nur vom Versicherer hinzugefügt werden kann.