Négociant en matières premières
Qu'est-ce qu'un négociant en matières premières ?
Un négociant en matières premières est un individu ou une entreprise qui se concentre sur l'investissement dans des substances physiques telles que le pétrole, l'or ou les produits agricoles. Les achats et les ventes au jour le jour sont souvent motivés par les tendances économiques attendues ou les opportunités d'arbitrage sur les marchés des matières premières. Les marchés des matières premières se négocient généralement dans le secteur économique primaire, y compris les industries axées sur la collecte de ressources naturelles à des fins lucratives. La plupart des échanges de matières premières impliquent l'achat et la vente de contrats à terme, bien que les échanges physiques et les échanges de produits dérivés soient également courants.
Le pétrole et l'or sont deux des produits les plus couramment échangés, mais il existe également des marchés pour le coton, le blé, le maïs, le sucre, le café, le bétail, les poitrines de porc,. le bois, l'argent et d'autres métaux.
Comprendre les négociants en matières premières
Plusieurs types de commerçants différents sont actifs sur le marché des matières premières. Souvent, ces commerçants négocient des matières premières utilisées au début de la chaîne de production. Les exemples incluent le cuivre pour la construction ou les céréales pour l'alimentation animale. Certains opèrent de manière indépendante, négociant sur les principales bourses telles que le New York Mercantile Exchange, et d'autres travaillent pour des sociétés pétrolières internationales, des sociétés minières ou d'autres grands producteurs de matières premières.
Un négociant en matières premières travaillant pour un fabricant ou un producteur souhaite obtenir les meilleurs prix sur les achats tout en proposant simultanément des offres compétitives aux clients. D'autres encore négociants en matières premières travaillent uniquement en tant que courtiers comme Vitol ou Trafigura. Les traders professionnels travaillant pour des sociétés de courtage contribuent à créer un marché international des matières premières profond et liquide.
Les négociants en matières premières agissent parfois comme des spéculateurs et tentent de réaliser des bénéfices sur de petits mouvements des prix des matières premières. Ces négociants en matières premières n'ont pas vraiment besoin de l'actif spécifique qu'ils négocient et prennent rarement livraison, mais cherchent à s'exposer par le biais de contrats à terme et à terme. Ils prennent une position longue s'ils pensent que les prix augmentent et vendent la matière première lorsqu'ils s'attendent à ce que les prix baissent.
Comment les négociants en matières premières gagnent de l'argent
Les négociants en matières premières réagissent rapidement aux événements qui influent sur le marché. Les exemples incluent les catastrophes naturelles qui peuvent avoir un impact sur différents marchés de matières premières en même temps. Un ouragan peut anéantir les récoltes de sucre ou d'orange, faisant monter ces prix sur une offre réduite. Dans le même temps, les prix du bois s'envolent en prévision des coûts de construction et de reconstruction.
Les négociants en matières premières doivent être suffisamment rapides pour réagir à des développements aussi rapides afin de négocier de manière rentable. Des réactions lentes peuvent entraîner de lourdes pertes si le marché prend un virage rapide dans la mauvaise direction.
L'inconvénient du commerce des matières premières
Un négociant en matières premières est confronté à certaines limites par rapport aux négociants d'autres marchés. Par exemple, les négociants en matières premières génèrent un rendement total uniquement à partir du mouvement des prix de la matière première qu'ils négocient.
Contrairement aux négociants en actions ou en obligations, qui peuvent percevoir un dividende ou des intérêts sur l'actif qu'ils achètent, les négociants en matières premières ne reçoivent pas de tels flux de trésorerie périodiques. Cela signifie que, pour générer un rendement positif, le négociant en matières premières doit être précis dans l'anticipation de la direction des prix de la matière première.
Points forts
Les traders dans ce domaine visent à profiter des tendances anticipées ainsi que des opportunités d'arbitrage.
Les négociants en matières premières sont des particuliers ou des entreprises qui achètent et vendent des matières premières physiques telles que les métaux ou le pétrole.
Les négociants en matières premières peuvent travailler pour garantir un approvisionnement en matières premières pour une entreprise ou une industrie, pour aider à créer des liquidités sur un marché international ou pour investir dans une capacité spéculative.
