In Stärke verkaufen

Was bedeutet Verkauf in Stärke?

Verkaufen in Stärke bezieht sich auf die Praxis, aus einer Long- oder Short-Position zu verkaufen, wenn der Preis des Vermögenswerts steigt. Diese proaktive Strategie ist darauf ausgelegt, einer bevorstehenden Kursumkehr vorzubeugen, indem das Gegenteil in einen Bullenlauf hineingespielt wird.

Der Verkauf in die Stärke kann dem Kauf in die Schwäche gegenübergestellt werden.

Den Verkauf in Stärke verstehen

Der Verkauf in Stärke wird oft als konservative Strategie für Anleger angesehen, die aus einer Long-Position verkaufen, da sie der Versuchung widerstehen, den Markt zu timen. Andererseits ist die Strategie für Händler, die Short-Positionen eingehen, aggressiv, da sie versuchen, den Markt zu timen. Wenn die Aktie weiter steigt, könnte der Leerverkäufer steigende Verluste verzeichnen und gezwungen sein, seine Position abzudecken, bevor es zu einer Trendwende kommt.

Viele Händler warten auf die Bestätigung einer Änderung der Preisbewegung, bevor sie eine Long-Position verkaufen oder eine Short-Position eingehen. Bis eine Umkehrung bestätigt wird, kann es jedoch zu spät sein und der Trader kann am Ende verlieren. Durch den Handel gegen den vorherrschenden Trend in der Erwartung, dass er sich bald umkehren wird, bietet der Verkauf in Stärke eine größere Sicherheitsmarge. Wie das Sprichwort sagt: "Verpasstes Geld ist besser als verlorenes Geld."

Strategien für den Verkauf in Stärke

Es gibt zwei Hauptstrategien, die Trader und Anleger beim Verkauf von Stärke anwenden können, wenn sie short gehen:

1. Pauschalbetrag bezieht sich auf den gleichzeitigen Verkauf der gesamten Long-Position oder den Kauf der gesamten Short-Position.

2. Averaging in bezieht sich auf den Verkauf der Long-Position über einen bestimmten Zeitraum, um das Risiko zu reduzieren, wenn sich die erwartete Umkehr nähert, oder umgekehrt, das Eingehen einer Short-Position über einen bestimmten Zeitraum, um Verluste zu reduzieren, bis die Umkehr eintritt.

Darüber hinaus können Händler andere technische Indikatoren oder Chartmuster berücksichtigen, wenn sie sich entscheiden, in die Stärke zu verkaufen. Ein gutes Beispiel ist eine Aktie, die zwar höher tendiert, aber im Laufe der Zeit an Schwung verliert. Wenn sich das Momentum nach unten bewegt, könnte sich eine Umkehrung nähern, und es könnte ein guter Zeitpunkt sein, in die Stärke zu verkaufen, bevor die eigentliche Umkehrung eintritt.

Beispiel für den Verkauf in Stärke

Angenommen, ein Händler glaubt, dass die ABC-Aktie über 5,00 $ steigen wird, aber erwartet, dass sie sich bei 5,75 $ umkehrt. Wenn der Trader ABC-Aktien zu 5,00 $ kauft und verkauft, wenn der Kurs einen vorher festgelegten Ausstiegspreis von 5,50 $ erreicht, würde dieser Trader in eine Stärke verkaufen, anstatt zu versuchen, die letzten 0,25 $ Gewinn vor einer Trendwende zu erzielen.

Umgekehrt kann ein Leerverkäufer in der Erwartung, dass der Aktienkurs bald fallen wird, in einen steigenden Kurs verkaufen.

Höhepunkte

• Trader mit Verkaufsstärke werden in der Regel entweder ein Wertpapier short gehen oder Put-Optionen in einem präventiven Schritt kaufen, um den gesamten erwarteten Nachteil zu nutzen.

• Diese Handelsstrategien beinhalten normalerweise eine pauschale Methode, bei einem Short All-in zu gehen, oder im Laufe der Zeit zu mitteln.

• Es wird als konservative Strategie zur Gewinnmitnahme angesehen und versucht, das Timing eines Markthochs zu vermeiden.

• Selling into Strength ist eine proaktive und konträre Handelsstrategie, bei der ein Trader Short-Positionen eingeht, wenn der Markt steigt.