Schatzkammer DRIP

Was ist ein Treasury DRIP?

Ein Treasury Drip – kurz für „Treasury Dividend Reinvestment Plan“ – ist ein Plan, bei dem Anleger ihre Dividendenzahlungen automatisch in neue Aktien reinvestieren, die sie direkt aus den eigenen Aktien des Unternehmens kaufen.

Treasury DRIPs berechtigen Anleger häufig zu einem kleinen Rabatt auf die gekauften Aktien, der in der Regel zwischen 2 und 4 % liegt. Treasury DRIPs unterscheiden sich von Markt-DRIPs, bei denen die Dividenden in auf dem freien Markt gekaufte Aktien reinvestiert werden.

Wie Treasury DRIPs funktionieren

Treasury DRIPs sind freiwillige Pläne, bei denen sich ein Anleger dafür entscheiden kann, dass seine Dividendenzahlungen automatisch in die Aktien des ausgebenden Unternehmens reinvestiert werden. Das Wort „eigene“ bezieht sich darauf, dass die erworbenen Aktien aus dem eigenen Bestand an eigenen Aktien des Unternehmens stammen und nicht von anderen Aktionären auf dem Sekundärmarkt erworben werden.

Die Hauptattraktion von DRIPs im Allgemeinen besteht darin, dass sie Anlegern dabei helfen können, ihre Position in einer bestimmten Aktie stetig auszubauen und gleichzeitig die Maklergebühren zu minimieren. Natürlich entscheiden sich Anleger in der Regel nur dann für diese Programme, wenn sie an die langfristigen Aussichten des ausgebenden Unternehmens glauben. Anleger, die nicht besonders optimistisch in Bezug auf das ausgebende Unternehmen sind, werden es wahrscheinlich vorziehen, ihre Dividenden in bar zu erhalten und die Erlöse einfach anderweitig zu investieren.

Ein weiterer Vorteil von Treasury DRIPs besteht insbesondere darin, dass sie häufig einen ermäßigten Preis für die gekauften Aktien bieten. Selbst ein bescheidener Abschlag, wie z. B. 2-4 %, kann einen erheblichen Effekt haben, wenn er über mehrere Jahre aufgezinst wird . Aus der Sicht des emittierenden Unternehmens können diese Programme dazu beitragen, eine loyale und stabile Aktionärsbasis zu fördern, ihre Kosten für die Anlegerbeziehungen zu senken und gleichzeitig möglicherweise die Volatilität ihres Aktienkurses zu verringern. Solche Unternehmen sind möglicherweise besser positioniert, um langfristige strategische Pläne umzusetzen, anstatt sich hauptsächlich auf kurzfristige Finanzergebnisse zu konzentrieren.

Reales Beispiel eines Treasury DRIP

Heutzutage haben einkommensorientierte Anleger, die ihrem Portfolio einen oder mehrere DRIPs hinzufügen möchten, Hunderte von Optionen zur Auswahl, darunter mehrere Unternehmen, die zu den führenden Unternehmen ihrer Branche gehören.

Prominente Beispiele sind Qualcomm (QCOM), Cisco Systems (CSCO) und IBM (IBM) im Technologiesektor; ExxonMobile (XOM) und Edison International (EIX) im Energiesektor; Procter & Gamble (PG) und Hasbro (HAS) im Konsumgüterbereich; und Discover Financial Services (DFS) und JPMorgan Chase (JPM) im Finanzsektor.

Neben der Einrichtung eines DRIP direkt bei der emittierenden Gesellschaft können Anleger dies auch über eine Maklerfirma tun. Auf diese Weise konfigurierte DRIPs beinhalten jedoch im Allgemeinen keinen ermäßigten Satz auf die Aktienkäufe und erfordern möglicherweise sogar die Zahlung von Provisionen an den Makler. Aus diesem Grund versuchen die Anleger im Allgemeinen, ihre DRIPs nach Möglichkeit direkt bei der emittierenden Gesellschaft einzurichten.

Höhepunkte

• Diese Pläne können Anlegern helfen, ihre Positionen mit minimalen Gebühren auszubauen, manchmal mit einem Abschlag auf den vorherrschenden Marktwert.

• DRIPs sind bei Hunderten von börsennotierten Unternehmen erhältlich, darunter einige der weltweit größten und bekanntesten Unternehmen.

• Ein Treasury DRIP ist ein Plan, bei dem Anleger ihre Dividendenzahlungen automatisch in neue Aktien reinvestieren.