Taxe de vente
Qu'est-ce que la vente fiscale ?
La vente fiscale fait référence à un type de vente dans laquelle un investisseur vend un actif avec une perte en capital afin de réduire ou d'éliminer le gain en capital réalisé par d'autres investissements, aux fins de l'impôt sur le revenu. La vente fiscale permet à l'investisseur d'éviter de payer l'impôt sur les plus-values sur les actifs récemment vendus ou appréciés.
Comprendre la vente fiscale
La vente fiscale consiste à vendre des actions à perte pour réduire le gain en capital réalisé sur un investissement. Étant donné que la perte en capital est déductible d'impôt, la perte peut être utilisée pour compenser tout gain en capital afin de réduire l'impôt à payer d'un investisseur .
Par exemple, supposons qu'un investisseur réalise un gain en capital de 15 000 $ sur la vente d'actions ABC. Ils se situent dans la tranche d'imposition la plus élevée et devront donc payer 20 % d'impôt sur les gains en capital, soit 3 000 $, au gouvernement. Mais disons qu'ils vendent des actions XYZ pour une perte de 7 000 $. Leur gain en capital net à des fins fiscales sera de 15 000 $ - 7 000 $ = 8 000 $, ce qui signifie qu'ils n'auront à payer que 1 600 $ d'impôt sur les gains en capital. Remarquez comment la perte réalisée sur XYZ réduit le gain sur ABC et, par conséquent, réduit la facture fiscale de l'investisseur.
La déductibilité fiscale des pertes pourrait inciter les investisseurs à vendre à perte, à déduire la perte, puis à faire demi-tour et à racheter les mêmes actions dans le but d' échapper aux impôts,. une pratique connue sous le nom de vente fictive. Lorsqu'il participe à une vente fiscale, l'Internal Revenue Service (IRS) interdit à un investisseur d'exécuter une vente fictive.
Les ventes fictives, pour être précis, se produisent lorsqu'un investisseur vend un actif par l'intermédiaire d'un courtier afin de réaliser une perte, mais rachète simultanément le même actif, ou un actif sensiblement identique, auprès d'un autre courtier dans les 30 jours suivant la vente. Si une transaction de vente et d'achat de titres est considérée comme un "wash" par l'IRS, l'investisseur ne bénéficiera d'aucun avantage fiscal .
Tax Selling vs Wash Sale
La vente fiscale permet à un investisseur de maintenir sa position tout en subissant une perte en capital. En effet, les ventes fictives sont illégales, alors que la vente fiscale est autorisée. La vente fiscale implique généralement des investissements avec des pertes énormes, ce qui signifie souvent que ces ventes se concentrent sur un nombre relativement restreint de titres sur les marchés publics. Cependant, lorsqu'un grand nombre de vendeurs exécutent un ordre de vente en même temps, le prix des titres baisse.
Après la fin de la saison de vente, les actions qui deviennent extrêmement survendues ont la possibilité de rebondir. De plus, le fait que les ventes fiscales ont souvent lieu en novembre et en décembre, alors que les investisseurs essaient de réaliser des pertes en capital pour la prochaine saison des impôts sur le revenu, pourrait signifier que les titres les plus attrayants pour la vente fiscale sont les investissements les plus susceptibles de générer des gains importants au début de l'année prochaine.
Une bonne stratégie pour les investisseurs serait donc d'acheter pendant l'épisode de vente fiscale et de vendre après que la perte fiscale a été établie. Si les investisseurs souhaitent racheter les actions vendues à perte, ils peuvent le faire après que la règle de vente fictive de 30 jours ne s'applique plus. De plus, les actions vendues à perte doivent être en possession de l'investisseur depuis plus de 30 jours.
Points forts
Une vente fictive se produit lorsqu'un investisseur vend un actif par l'intermédiaire d'un courtier afin de réaliser une perte, mais rachète simultanément le même actif auprès d'un autre courtier dans les 30 jours suivant la vente.
La vente fiscale se produit lorsqu'un investisseur vend un actif avec une perte en capital afin de réduire ou d'éliminer le gain en capital réalisé par d'autres investissements, aux fins de l'impôt sur le revenu.
L'IRS interdit les ventes de lavage.
