B2B 机器人顾问

什么是 B2B 机器人顾问

B2B 机器人顾问是财务顾问使用的数字自动化投资组合管理平台。这种自动化投资平台更正式地称为“企业对企业机器人顾问”，由传统经纪公司和投资咨询公司提供，通过将其投资者纳入数字投资领域来增强客户体验。

打破 B2B 机器人顾问

金融科技革命为金融业引入了许多颠覆性创新。这些革命性技术之一是机器人顾问，旨在以最低的成本向用户提供易于访问的金融产品。机器人顾问平台是一个算法系统，它根据用户的风险承受能力、当前收入、时间范围以及传统顾问通常会考虑的大多数其他指标自动为其用户创建投资组合。机器人顾问管理投资组合中的应税账户和退休账户，主要限于交易所交易基金 (ETF)。除了构建 ETF 投资组合外，智能投顾还经常为客户重新平衡投资组合、再投资股息并执行减税措施。虽然机器人顾问似乎具备接触大众所需的一切条件，但该行业仍受到客户收购成本高的困扰，每位客户的收购成本可能高达 1,000 美元左右。高昂的收购成本加上该行业内不断增长的机会导致许多注册投资顾问 (RIA) 和经纪人将他们的服务与机器人顾问平台同步，反之亦然。这种新兴的合作将最初的 B2C 机器人顾问创新转变为一个新的 B2B 机器人顾问群体。

B2B 机器人顾问在实践中

B2B 机器人顾问由 RIA 和经纪人网络组成，他们寻求利用低成本的机器人顾问平台，并将这些低成本转嫁给他们的客户。此外，通过合并机器人顾问，财务顾问能够将他们的老客户纳入主导的金融科技世界。 B2B 机器人咨询平台以多种方式运作，包括拥有一个定制的平台，该平台与适应它的金融机构的运营和需求相结合，专为现有的非全权委托平台而构建，以及与可以整合B2B 机器人顾问进入他们的日常运营。

Envestnet 的 B2B 机器人顾问 Upside Advisor 作为 RIA 和受托人运作，并作为其他 RIA 的顾问。作为受托人，他们可以为希望以不干涉方式管理客户投资组合的财务顾问执行全权委托交易。 B2B 平台提供了一个自动交易系统，可以为 Upside 的客户定制，这些客户将其集成到他们现有的门户网站中。 TD Ameritrade 等财务顾问和 Shareholders Service Group (SSG) 等经纪交易商希望提供自己的一些自动化投资服务，他们使用 Upside 创建的 B2B 咨询平台自动重新平衡投资组合、开设无纸化账户并为客户选择投资组合。 Upside 的客户还可以创建自己的投资组合，包括共同基金和股票等 ETF 以外的投资。并非所有 B2B 机器人顾问都是 RIA，这意味着使用这些平台的经纪人或顾问必须执行机器人顾问系统生成的交易。

B2B 机器人顾问示例

一些认识到智能投顾巨大潜力的金融机构建立了自己的 B2B 智能投顾平台，而不是收购它们。美国经纪和银行公司嘉信理财建立了自己的专有自动化系统，称为机构智能投资组合，通过该系统提供由其机器人顾问的计算机算法挑选的免费投资计划。嘉信理财的 B2B 机器人顾问使 RIA 能够创建反映其投资策略的广泛的投资组合集。该平台还自动执行可以每天执行的税收损失收集和投资组合再平衡，由于这些活动的耗时过程，传统顾问每年都会执行这些任务。使用此 B2B 机器人顾问的 RIA 不收取任何账户服务费、交易佣金或托管费。

一些 B2B 机器人顾问正在与大型金融机构合作，而不是与它们竞争，以增强客户在投资和管理投资组合方面的经验。虽然一些金融机构为了公司的特定用途而购买了机器人顾问，但其他金融机构则收购了机器人顾问以出租给经纪公司和咨询公司。 Blackrock 于 2015 年收购了机器人顾问 FutureAdvisor，以充当其顾问的顾问，并将顾问平台出租给广泛的银行、经纪自营商、保险公司和其他咨询公司。 FutureAdvisor 系统允许顾问拒绝其算法生成的一些投资建议。这样，顾问仍然可以控制他们的投资策略，如果有任何建议被拒绝，系统将不得不重新评估其建议。 Bambu 是亚洲的 B2B 顾问，它与汤森路透、Tigerspike、Finantix 和 Eigencat 合作创建一个咨询平台，该平台将出租给需要自动化咨询工具的公司。

B2B 机器人顾问与 B2C 机器人顾问

B2B 机器人顾问的操作没有任何规则。嘉信理财和 Betterment 等一些公司同时拥有 B2C 和 B2B 机器人顾问应用程序。由于 B2C 市场普遍存在高昂的客户获取和营销成本，一些机器人顾问从 B2C 开始并转向 B2B。 FutureAdvisor 是 B2C 机器人顾问，直到被 Blackrock 收购并改为 B2B 顾问。一些实施 B2B 机器人顾问的财务顾问对系统进行编程，使其仅推荐金融机构提供的 ETF。 B2B 客户尽管物有所值，但使用这些服务可享受低费用，因为自动化投资产品和服务的成本从账户价值的 0% 到 0.5% 不等。