Abweichungen

Im Finanzbereich tritt Divergenz auf, wenn sich der Marktpreis eines Vermögenswerts in die entgegengesetzte Richtung eines anderen Datenelements bewegt, das normalerweise durch einen Indikator der technischen Analyse dargestellt wird. Divergenzen werden von Händlern und Anlegern genutzt, um festzustellen, ob ein Markttrend schwächer wird, was zu einer Konsolidierungsphase oder einer Trendumkehr führen kann.

Das Handelsvolumen ist ein einfaches Beispiel für einen Indikator, der Abweichungen hervorrufen kann. In diesem Fall erzeugt der Marktpreis eine Divergenz, wenn er sich in eine Richtung bewegt, die dem Handelsvolumen zuwiderläuft. Wenn beispielsweise der Preis eines Vermögenswerts mit abnehmendem Handelsvolumen steigt, könnte man dies als Abweichung betrachten.

Trotz der Tatsache, dass Abweichungen zwischen dem Marktpreis eines Vermögenswerts und anderen Daten auftreten können, werden sie am häufigsten in Bezug auf technische Analyseindikatoren verwendet, insbesondere auf Oszillatortypen wie den Relative Strength Index (RSI) und den Stochastic RSI .

Abweichungen können positiv und negativ sein, aber beachten Sie, dass sie nicht immer vorhanden sind. Eine positive Divergenz kann auftreten, wenn der Preis eines Vermögenswerts sinkt, der technische Indikator jedoch auf eine Zunahme der Kaufkraft (oder eine Abnahme der Verkäufe) hindeutet. Daher kann eine positive Divergenz als zinsbullisches Zeichen angesehen werden und in einigen Fällen einer Preisumkehr nach oben vorausgehen. Im Gegensatz dazu wird eine negative Divergenz gesehen, wenn der Preis des Vermögenswerts steigt, der Indikator jedoch auf eine Abschwächung der Kaufkraft (oder einen stärkeren Verkaufsdruck) hinweist.

Divergenzen können Händlern dabei helfen, ihre Ein- und Ausstiegspunkte sowie ihre Stop-Losses zu bestimmen. Allerdings sollte man sich nicht primär auf Divergenzen verlassen, da diese nicht immer sichtbar sind und auch falsche Handelssignale erzeugen können.