Tuloihin osallistuva turvallisuus
Mikä on tuloihin osallistuva suoja (IPS)?
Tuloihin osallistuva arvopaperi (IPS) on eräänlainen sijoitus, jossa yhdistyvät kantaosakkeet ja tuloa tuottavat joukkovelkakirjat. Se on suunniteltu tarjoamaan säännöllisiä tulonmaksuja osakkeille maksettujen osinkojen ja joukkovelkakirjalainojen korkojen muodossa.
Tuloihin osallistuvaa arvopaperia voidaan kutsua myös tuloturvaksi (IDS) tai tehostetuksi tuloturvaksi (EIS).
Tuloihin osallistuvan suojan (IPS) ymmärtäminen
Nämä arvopaperit luotiin tarjoamaan vakaata korkeatasoista kassavirtaa sijoittajille omistusosuuksien kautta yrityksissä. IPS:n liikkeeseenlaskevalla yrityksellä on vakaa kassavirta, rajalliset investointivaatimukset ja alhaiset kasvunäkymät. Yhtiö tarvitsee tavan kannustaa investointeja, koska sen osakkeet eivät todennäköisesti liiku dramaattisesti.
Tästä syystä IPS:n joukkovelkakirjalainaosuus tarjoaa korkeamman tuoton kuin useimmat joukkovelkakirjat.
IPS:stä maksetut osingot tulevat yhtiön vapaasta kassavirrasta. Yleensä yritys sitoutuu jakamaan tietyn prosenttiosuuden vapaasta kassavirrasta IPS-haltijoille. Siksi maksettava määrä voi vaihdella kuukausittain tai neljännesvuosittain, kuten minkä tahansa osakeosinon kohdalla.
Tuloon osallistuvalla arvopaperilla käydään yleensä kauppaa pörssissä, ja sen kaksi komponenttia voidaan erottaa ja niillä käydään kauppaa yksitellen. Yleensä ostajan on omistettava IPS tietyn ajan ennen kuin se myydään.
IPS:n joukkovelkakirjalainan korko-osuus on kuitenkin veronalaista tavanomaisena tulona.
Erityisiä huomioita
Huomaa, että IPS:ää kutsutaan joskus tulotalletusvakuudeksi, ja syy liittyy tämäntyyppisten sijoitusten verovaikutuksiin.
Jotakin osaa IPS-jaosta voidaan pitää pääomanpalautuksena eikä tavallisena veronalaisena osinkona. Pääoman palautusta verotetaan 15 %:lla, joka on luovutusvoiton verokanta.
Kohokohdat
Jokaiseen IPS:n osaan sovelletaan asianmukaista verotusta.
Tuloperusteinen arvopaperi koostuu joukkovelkakirjoista ja osakkeista, mutta vain joukkovelkakirjalainan korko on veronalaista.
IPS on suunniteltu tarjoamaan säännöllisiä tulonmaksuja sekä joukkovelkakirjoilla että osakkeilla.
Tulotalletusvakuus on toinen nimi tuloon osallistuvalle arvopaperille.
Tuloihin osallistuva arvopaperi (IPS) on eräänlainen sijoitus, jossa käytetään osakkeita ja joukkovelkakirjoja.
