Direttore degli investimenti (CIO)
Che cos'è un Chief Investment Officer (CIO)?
Un chief investment officer (CIO) è la posizione esecutiva responsabile della definizione dello stile e della strategia di investimento degli investimenti di un'azienda. Il CIO sovrintende alla gestione degli investimenti di un'organizzazione.
A seconda del tipo e delle dimensioni dell'organizzazione, il CIO può supervisionare direttamente gli investimenti o può gestire un team di professionisti con questa responsabilità. Il CIO può anche scegliere di esternalizzare alcuni o tutti gli investimenti a un subgestore esterno.
In generale, il CIO è responsabile di queste attività: approvvigionamento, gestione e monitoraggio degli investimenti; l'elaborazione di una dichiarazione sulla politica di investimento (IPS); e lavorare con gestori di portafoglio esterni, analisti e investitori.
Comprensione del ruolo di Chief Investment Officer (CIO).
Un'ampia gamma di organizzazioni e aziende dispone di portafogli di investimento che richiedono una gestione professionale. Le università o le organizzazioni senza scopo di lucro hanno dotazioni che devono essere gestite. Le aziende hanno fondi pensione. Banche e assicurazioni mantengono portafogli di investimento. Fondamentalmente, qualsiasi azienda o organizzazione che ha un portafoglio di attività, comprese azioni o obbligazioni, vorrà un professionista degli investimenti per supervisionare la gestione di tali risorse. Il ruolo di un CIO a volte è combinato con altre responsabilità all'interno di un'azienda; a volte le responsabilità di questo ruolo possono essere assunte dal direttore finanziario (CFO).
I CIO sono responsabili di decidere quale importo dei fondi operativi di un'organizzazione può essere destinato all'attività di investimento, pur mantenendo un rischio complessivo limitato per l'organizzazione. Ciò include in genere la personalizzazione del portafoglio degli investimenti dell'azienda al fine di creare un equilibrio desiderabile tra rischi e rendimento.
Se gestita correttamente, l'attività di investimento di un'impresa non dovrebbe rappresentare una minaccia per la liquidità dell'organizzazione o la sua capacità di supportarne le operazioni. Sebbene il CIO possa seguire le linee guida stabilite da un consiglio di amministrazione, questo dirigente può anche offrire consigli e raccomandazioni al consiglio sui potenziali modi in cui la strategia e la politica di investimento dovrebbero cambiare.
I CIO in genere devono affrontare aspettative elevate riguardo alla performance degli investimenti che scelgono di fare. Anche nei difficili cicli di mercato, quando i rendimenti rimangono bassi per lunghi periodi di tempo, ci si aspetta che i CIO mantengano la sicurezza fiscale delle loro organizzazioni.
Le capacità di comunicazione sono vitali per i CIO perché devono essere in grado di rendere chiare le strategie e le aspettative ai membri del consiglio e alle altre parti interessate.
I CIO sono responsabili della definizione delle strategie di investimento migliori per gli obiettivi di un'organizzazione. Ad esempio, l'obiettivo di un fondo pensione potrebbe essere limitato all'adempimento dei propri obblighi di pagamento, mentre un'impresa di investimento potrebbe cercare rendimenti superiori al mercato. Questi obiettivi determineranno quanto aggressiva o conservativa dovrebbe essere la strategia di investimento.
La certificazione come analista finanziario e un'approfondita conoscenza dei mercati finanziari sono utili per coloro che cercano questo ruolo.
Mette in risalto
È più probabile che il ruolo di Chief Investment Officer (CIO) si trovi presso banche, compagnie assicurative, società di investimento o organizzazioni senza scopo di lucro con dotazioni.
A volte le responsabilità di questo ruolo sono assunte dal direttore finanziario (CFO) di un'azienda.
I Chief Investment Officer (CIO) sono dipendenti di livello esecutivo che gestiscono le strategie di investimento e i portafogli per aziende o organizzazioni.
