Tabung Cekap Cukai

Apakah Dana Cekap Cukai?

Dana cekap cukai ialah dana bersama yang berstruktur untuk mengurangkan liabiliti cukai. Dalam dana cekap cukai, struktur dan operasi dana direka bentuk untuk mengurangkan liabiliti cukai yang dihadapi oleh pemegang sahamnya.

Bagaimana Dana Cekap Cukai Berfungsi

Oleh kerana dana cekap cukai mempunyai liabiliti cukai yang rendah, ia selalunya merupakan pelaburan yang baik untuk dibuat di luar akaun tertunda cukai. Ini kerana terdapat sedikit cukai yang perlu ditangguhkan, dan ruang dalam akaun tertunda cukai pelabur adalah lebih sesuai untuk sekuriti bercukai yang lebih tinggi, seperti saham yang membayar dividen.

Mengurangkan liabiliti cukai sesuatu dana dilakukan dalam tiga cara utama:

1. Dengan membeli pelaburan bebas cukai (atau bercukai rendah) seperti bon perbandaran.

2. Mengekalkan pusing ganti dana yang rendah, terutamanya jika dana melabur dalam saham. Stok yang dipegang selama lebih daripada satu tahun dikenakan cukai pada kadar keuntungan modal jangka panjang yang lebih rendah daripada urus niaga jangka pendek.

3. Mengelak atau mengehadkan aset yang menjana pendapatan, seperti saham pembayar dividen, yang mewujudkan liabiliti cukai pada setiap pengeluaran dividen.

Untuk menentukan jumlah yang anda akan simpan dalam jenis dana ini berbanding dengan dana lain, semak perkhidmatan penjejakan syarikat pelaburan dan/atau dana bersama untuk mendapatkan statistik mengenai kos cukai bersejarah dana.

Contoh Dana Cekap Cukai

Dana Ekuiti Cekap Cukai Harga T. Rowe mengejar potensi pulangan yang ketara bagi saham sambil berusaha untuk mengurangkan beban cukai jangka panjang dengan melabur dalam pelbagai ekuiti—dari modal pertengahan dan kecil yang niaga hadapannya kelihatan sangat menjanjikan, kepada besar. syarikat yang beroperasi dalam industri dinamik. Ringkasnya, ia melabur dalam firma yang sedang berkembang yang pasukan pengurusannya, barisan produk dan kunci kira-kira—antara ukuran lain—menjadi petanda baik untuk prospek masa depan mereka.

Dalam usaha untuk mencapai pulangan selepas cukai yang kukuh, dana berusaha untuk mengelak daripada merealisasikan pengagihan keuntungan modal dengan mengehadkan jualan pegangan sedia ada dan tidak bergilir-gilir dari satu sektor ke sektor lain dalam usaha untuk memperoleh prestasi mengatasi jangka pendek. Walau bagaimanapun, keuntungan bercukai mungkin direalisasikan untuk memenuhi permintaan penebusan atau apabila mereka percaya faedah untuk terus memegang sekuriti melebihi pertimbangan cukai. Mengikut kesesuaian, mereka mungkin cuba menggunakan kerugian daripada jualan sekuriti yang telah merosot untuk mengimbangi keuntungan masa hadapan yang sebaliknya boleh dikenakan cukai.

10 pegangan teratas Dana Cekap Cukai Harga T. Rowe, setakat Disember 2021, ialah:

• Abjad

-Microsoft

• Epal

• Amazon.com

• NVIDIA

• Platform Meta

-Tesla

• Visa

• Kumpulan UnitedHealth

• salesforce.com

10 pegangan ini diwakili oleh 30.60% daripada jumlah dana. Dana itu mempunyai pulangan tahunan 10 tahun sebanyak 18.04%.