Номинант

Что такое номинант?

Номинальный держатель — это лицо или фирма, чье имя указано на ценных бумагах или другом имуществе для облегчения определенных транзакций или переводов, при этом первоначальный клиент остается фактическим или законным владельцем. Таким образом, номинальный держатель может выступать в роли хранителя.

Номинальный счет — это тип счета, на котором биржевой маклер хранит акции, принадлежащие клиентам, что упрощает покупку и продажу этих акций и обеспечивает их сохранность. Говорят, что в такой договоренности акции принадлежат уличному имени.

Понимание номинантов

Инвестиционные консультационные фирмы обычно используют номинальных лиц для защиты активов, которыми они управляют, для своих клиентов. Номинальные счета являются наиболее распространенным методом хранения акций. Биржевые маклеры предпочитают номинальные счета, поскольку они снижают затраты и повышают эффективность торговли.

Акции инвестора юридически принадлежат неторговой дочерней компании биржевого маклера или номинальной компании. Инвестор является бенефициарным владельцем акций и имеет права на акции. Биржевой маклер регистрирует всех бенефициарных владельцев, торгует в соответствии с указаниями инвестора и передает инвестору денежные средства от продаж или дивидендов.

Поскольку акциями владеет неторговая компания, активы инвестора юридически отделены от активов и обязательств биржевого маклера. Если брокер становится неплатежеспособным,. акции инвестора защищены от кредиторов.

Номинальные счета и безопасность инвесторов

Хотя регулирующие органы и биржи периодически проверяют номинальные счета, этот процесс не выполняется ежедневно. Поскольку биржевой маклер может перевести или продать акции с номинальных счетов в любое время, может произойти мошенничество. Это особенно распространено, если фирма сталкивается с неплатежеспособностью и нуждается в денежных средствах или активах для погашения обязательств. Записи биржевого маклера могут измениться, что усложнит определение того, какие инвесторы владеют активами на номинальном счете.

Брокеры, как правило, не имеют отдельных счетов для каждого человека, а скорее объединяют счета многих клиентов, что дает им больший котел для размешивания.

Номинальные счета и компенсация инвесторам

Большинство крупных рынков предлагают компенсацию инвесторам, покрывающую активы, принадлежащие биржевому маклеру. Инвесторы получают компенсацию до установленной суммы, если какие-либо активы отсутствуют на их счетах, и брокер не может предложить разницу наличными. Инвесторам с более высокой стоимостью акций рекомендуется иметь счета у нескольких брокеров, поскольку маловероятно, что все брокеры потерпят неудачу одновременно, и инвестор имеет право возместить больше, чем если бы номинальный счет был у одного брокера.

Номинальные счета и иностранные акции

Биржевой маклер обычно не принимает непосредственное хранение иностранных ценных бумаг инвестора. Брокер использует стороннего хранителя, обычно это подразделение крупного глобального банка, предлагающего такие услуги. Тем не менее, некоторые международные брокеры имеют местные дочерние компании, осуществляющие хранение на некоторых или всех своих рынках.

Активы, которые банк держит на хранении, отделены от обычных операций. Хотя глобальный банк может обанкротиться, далеко идущие последствия, скорее всего, приведут к спасению, защищающему стоимость активов инвесторов. Однако на небольших развивающихся рынках кастодиан, не имеющий местного подразделения, может нанять суб-кастодиана для хранения акций от его имени. Если субдепозитарий сталкивается с неплатежеспособностью, основной депозитарий может не нести ответственности за недостающие активы субдепозитария.

Особенности

• Ценные бумаги находятся в доверительном управлении, и номинальный владелец является законным владельцем, но вы держите реальное право собственности как бенефициар.

• В финансах под номинальным держателем понимается лицо или компания, которым доверено хранение ценных бумаг или имущества инвесторов; все ваши инвестиции хранятся на его имя, в то время как вы сохраняете контроль.

• Брокер может покупать и продавать от вашего имени, но ваши средства будут защищены, если брокер прекратит свою деятельность или ваш брокер попытается вас обмануть.

• Номинальная компания должна быть нейтральной третьей стороной, независимой от самой брокерской компании.