Comisionados' Método de valoración de la reserva de anualidades (CARVM)
¿Qué es el método de valoración de la reserva de anualidades de los comisionados (CARVM)?
El método de valoración de la reserva de rentas vitalicias de los comisionados (CARVM) es un método que se utiliza para calcular las reservas de efectivo estatutarias para una aseguradora de rentas vitalicias.
Se puede calcular de acuerdo con varios métodos diferentes. El encaje de la renta vitalicia debe ser mayor o igual al valor calculado por la CARVM. El CARVM es igual al mayor valor presente neto de todos los beneficios futuros garantizados.
Entendiendo el CARVM
Los cálculos de CARVM no incluyen gastos ni caídas en pólizas de rentas vitalicias. Sin embargo, sí incluyen cualquier beneficio de no caducidad que exceda las primas que se requieran en el futuro. Por ley estatal, estas reservas deben ser mantenidas por cada compañía de rentas vitalicias.
CARVM es básicamente una forma estandarizada para que los emisores de rentas vitalicias determinen el valor de las reservas al aclarar los supuestos y metodologías que cumplirán con la Ley de Valuación Estándar (SVL).
La Asociación Nacional de Comisionados de Seguros es un organismo de la industria encargado de hacer cumplir los estándares de reserva para los contratos de rentas vitalicias para garantizar que haya beneficios garantizados para los titulares de rentas vitalicias.
Calculando el CARVM
Usando la CARVM, las reservas actuariales de una renta vitalicia se calculan como:
"el mayor de los excesos respectivos de los valores presentes..., de los beneficios futuros garantizados, incluidos los beneficios garantizados de no caducidad, previstos por los contratos al final de cada año de contrato respectivo, sobre el valor presente, a la fecha de valoración, de cualesquiera contraprestaciones de valoración futuras derivadas de contraprestaciones brutas futuras..."
En otras palabras, el valor CARVM de una anualidad es la mayor diferencia entre los beneficios garantizados de una póliza y sus primas esperadas para cada año restante de la póliza. Esto incluye cualquier pago esperado si el titular de la póliza renunciara a sus beneficios.
Esta es la mayor cantidad a la que tendría derecho un tomador de la póliza en un año determinado y, por lo tanto, la reserva mínima necesaria. El cálculo es significativamente más complejo para otros tipos de pólizas y puede incluir probabilidades o tablas de mortalidad.
Cumplimiento de CARVM
Los compradores o titulares de rentas vitalicias, a menos que sean contadores o actuarios,. no podrán determinar si CARVM se ha utilizado correctamente en su contrato. De hecho, no se esperaría que tuvieran acceso a los números internos en los que se basan los cálculos.
Sin embargo, la NAIC,. que representa a todos los comisionados de seguros estatales, exige que las empresas que emiten estos contratos cumplan con sus métodos de valoración estándar. Cada comisión estatal de seguros tiene la tarea de supervisar a las aseguradoras que hacen negocios en su estado para asegurarse de que las pautas para las valoraciones de anualidades se sigan y se apliquen correctamente.
Reflejos
CARVM es igual al mayor valor presente neto de todos los beneficios futuros garantizados.
El Método de Valuación de la Reserva de Anualidad de los Comisionados (CARVM) se refiere a las reservas de efectivo estatutarias.
Los CARVM incluyen beneficios de no caducidad que exceden las primas.
Las CARVM no incluyen gastos ni caducidad de la póliza.
