주식 스타일 상자

에쿼티 스타일 박스란?

주식 스타일 상자는 주식 및 주식 뮤추얼 펀드의 주요 투자 특성을 시각적으로 표현한 것입니다. 스타일 상자 는 Morningstar에서 만들었으며 투자자가 주식/주식 포트폴리오의 위험-수익 구조 및/또는 이러한 투자 가 투자 기준에 어떻게 부합하는지 결정하는 데 사용할 수 있는 귀중한 도구입니다.

주식 스타일 상자 이해하기

주식 스타일 상자는 세로 및 가로 축을 따라 표시되는 주식/주식 뮤추얼 펀드의 투자 특징과 함께 9개의 사각형 또는 범주로 구성됩니다. 기관 투자 관리자는 포트폴리오 관리 목표를 위한 중심 고려 사항으로 주식 스타일 상자 범주를 사용합니다. 모든 유형의 투자자는 주식 스타일 상자 범주를 사용하여 개별 투자 특성에 대해 주식 및 뮤추얼 펀드를 선별할 수 있습니다 .

주식 및 주식형 펀드의 경우 세로축은 시가총액에 따라 대, 중, 소의 세 가지 회사 규모 범주로 나뉩니다. 가로축은 투자 스타일을 나타내며 주식 및 주식형 펀드에 따라 약간씩 다릅니다. 주식과 주식 펀드 모두 가치 및 성장 범주를 포함합니다. 주식 투자의 경우 모닝스타는 일반적으로 가치와 성장의 혼합으로 간주될 수 있는 중간 범주를 주식의 핵심 및 펀드의 혼합으로 분류합니다. 투자자들은 종종 주식 보고서와 뮤추얼 펀드 마케팅 자료에 사용되는 이러한 범주를 보게 될 것 입니다.

특별 고려 사항

투자자는 주식 스타일 상자를 사용 하여 대상 투자 포트폴리오 할당을 위한 특정 주식 또는 주식 펀드를 식별합니다. 위험 요소는 일반적으로 스타일 상자로 투자를 필터링할 때 중요한 고려 사항이 될 수 있습니다.

소형주와 성장주는 일반적으로 더 높은 잠재적 수익과 함께 더 높은 위험을 보고합니다. 대형 가치주는 종종 장기 투자를 원하는 투자자에게 위험이 낮은 선택입니다. 혼합 범주에는 성장주와 가치주가 혼합된 펀드가 포함됩니다. 주식의 경우 핵심 범주는 지속적인 시세차익을 제공하는 좋은 장기 보유 자산이 될 수 있는 투자를 말합니다 .

모닝스타는 국내 주식형 박스, 국제형 주식형 박스,. 고정 수입형 박스를 제공 합니다.

주식 스타일 박스 투자

Morningstar를 통해 투자자는 주식 스타일 상자 범주로 펀드를 필터링할 수 있습니다. 예를 들어, 잠재적 수익이 가장 높은 비교적 안전한 주식 투자를 찾는 뮤추얼 펀드 투자자는 대형주/성장 범주의 펀드를 필터링할 수 있습니다.

Morningstar는 이 범주를 다른 대형주보다 빠르게 성장할 준비가 되어 있는 미국 대형 회사에 투자하는 펀드로 설명합니다. 대형 펀드는 주식 시장 시가 총액의 상위 70%에 속하는 주식에 투자하는 것으로 간주됩니다. 성장은 빠른 성장과 높은 밸류에이션을 의미합니다 .

모닝스타의 2021년 1월 목록에 따르면, 가장 높은 순위의 대형주/성장 펀드에는 American Funds AMCAP, Fidelity Contrafund and Fidelity Growth Company, Morgan Stanley Inst Growth, Inst Advantage, Primecap Odyssey Growth, Vanguard Capital Opportunity, 뱅가드 성장 및 뱅가드 성장 지수 .

##하이라이트

• 투자자는 특정 자산 배분이 필요한 포트폴리오에 잠재적인 투자가 적절한지 판단하는 등의 조사를 위해 상자를 사용할 수 있습니다.

• 스타일 박스는 가로, 세로 축이 있는 9개의 정사각형 그리드로 금융 서비스 연구원인 Morningstar, Inc.가 설계했습니다.

• 주식 스타일 상자는 시가 총액 및 투자 스타일을 포함하여 주식 또는 뮤추얼 펀드의 주요 특성을 설명하는 데 사용되는 그래픽입니다.