Zabawa w kilof i łopatę

Co to jest zabawa w kilof i łopatę?

Zabawa typu pick-and-shovel to strategia inwestycyjna, która inwestuje w podstawową technologię potrzebną do wytworzenia towaru lub usługi, a nie w końcową produkcję. Jest to sposób na inwestowanie w branżę bez konieczności ponoszenia ryzyka związanego z rynkiem produktu końcowego.

Ta strategia inwestycyjna nosi nazwę narzędzi potrzebnych do wzięcia udziału w kalifornijskiej gorączce złota.

Jak działa zabawa w kilof i łopatę

Zabawa w kilof i łopatę to strategia inwestowania polegająca na kupowaniu akcji narzędzi lub usług używanych przez branżę do produkcji produktu, a nie samego produktu. Innymi słowy, inwestor może zainwestować w dostawcę dla branży zamiast inwestować w głównych producentów produktów w branży.

Nazwa strategii pochodzi od narzędzi używanych do wydobywania złota podczas kalifornijskiej gorączki złota w latach 40. i 50. XIX wieku. Poszukiwacze musieli kupić kilof i łopatę, aby móc wydobywać złoto. Chociaż nie było gwarancji, że poszukiwacz znajdzie złoto, firmy, które sprzedawały kilofy i łopaty, zarabiały, a zatem były dobrymi inwestycjami.

Zabawa kilofem i łopatą opiera się na ekonomicznej koncepcji popytu pochodnego. Dzieje się tak, gdy popyt na towar lub usługę wynika w dużej mierze z popytu na inny, powiązany towar lub usługę.

Strategie zabaw typu „chwyć i łopatą”

Tradycyjne zabawy z kilofem i łopatą polegają na tym, że inwestorzy kupują akcje spółek produkujących szyby naftowe zamiast inwestować w producentów ropy naftowej. Inwestorzy mogli również kupować udziały w firmach, które budują maszyny fabryczne, zamiast inwestować w firmy, które wykorzystują maszyny do wytwarzania produktu końcowego lub wyrobu gotowego.

Inwestowanie w surowce, takie jak metal do wykorzystania w procesie produkcyjnym lub sprzęt, to zabawa z kilofem i łopatą. Jeśli dostawca sprzedaje swój produkt lub towar wejściowy wielu firmom i branżom, inwestorzy mogą zmniejszyć ryzyko strat finansowych, ponieważ nie muszą polegać na sprzedaży jednego producenta produktu. Inwestycje typu pick and shovel mogą być bardziej opłacalne i niekoniecznie wahać się w zależności od sprzedaży w jednej branży.

Nowoczesne zabawy typu pick-and-shovel to przydatne sposoby zarabiania pieniędzy w branżach, które są nowe, ryzykowne lub zbyt niszowe, aby przyciągnąć głównych inwestorów, ale które wymagają narzędzi i wkładu do produkcji sprzedawanych przez nich produktów lub usług.

Zalety i wady inwestowania typu pick-and-shovel

Gry typu pick-and-shovel mogą być korzystne dla inwestorów, którzy chcą czerpać zyski z gorącej branży, jednocześnie trzymając się z dala od tej branży, która może być dość niestabilna. Podczas gdy poszczególni poszukiwacze złota mogą się wzbogacić lub po prostu stracić, branża łopat i kilofów odnotowałaby bardziej stabilną i stabilną sprzedaż. Co więcej, aby trzymać się tego przykładu, firma „łopata” prawdopodobnie będzie również sprzedawać swoje narzędzia innym użytkownikom, takim jak firmy budowlane lub ogrodnicze.

Wciąż istnieje ryzyko związane z grami typu „kciuka i łopata”, ponieważ branże, które dostarczają, musiałyby odnotować wzrost sprzedaży i przychodów. Załóżmy na przykład, że inwestor kupił akcje firmy dostarczającej sprzęt wiertniczy dla przemysłu naftowego, a tempo wzrostu gospodarki spadło. Cena ropy prawdopodobnie spadłaby z powodu mniejszego popytu, co doprowadziłoby do ograniczenia produkcji ropy przez firmy produkujące ropę. W rezultacie dostawca sprzętu wiertniczego również odczułby spadek sprzedaży i przychodów.

TTT

Przykłady zabaw typu kilof i łopata

Baterie (zamiast samochodów elektrycznych)

Rynek pojazdów elektrycznych (EV) rósł na przestrzeni lat, ponieważ producenci samochodów spieszą się, aby przejąć część rozwijającego się rynku. Inwestorzy mogą zainwestować w producentów samochodów, aby zagrać na rynku pojazdów elektrycznych, lub mogą kupić jednego z dostawców. Zabawą kilofem i łopatą byłaby firma Panasonic Corporation, która jest głównym dostawcą akumulatorów do pojazdów elektrycznych dla firm motoryzacyjnych. Panasonic od dawna jest jednym z dostawców dla Tesla Inc., podpisując nową umowę w 2021 r. na dostarczanie bardziej wydajnych baterii do „piwnych puszek”; aw lutym 2020 r. ogłosił wspólne przedsięwzięcie z Toyota Motor Corporation w celu produkcji akumulatorów do pojazdów elektrycznych.

GPU (zamiast kryptowalut)

Innym przykładem, który bardziej przypomina czasy Gold Rush, jest przypadek inwestowania w firmy produkujące komputerowe karty graficzne (GPU), gdzie były one wykorzystywane do kopania kryptowalut. Akcje firm takich jak Nvidia (NVDA) i AMD (AMD) odnotowały wzrost udziału cenowego, ponieważ kopacze kryptowalut hurtowo kupowali procesory graficzne, mimo że ceny kryptowalut wykazywały wysoki stopień zmienności.

##Przegląd najważniejszych wydarzeń

• Jego nazwa nawiązuje do XIX-wiecznej strategii Gold Rush, polegającej na inwestowaniu w kilofy i dostawców łopat zamiast samodzielnego wydobywania złota.

• Jest to strategia inwestycji pośrednich, która ma na celu czerpanie zysków z branż wspierających gorący sektor.

• Dzięki zabawie typu kilofem i łopatą inwestor może kupić akcje dostawcy dla branży, a nie firmy, która produkuje gotowy towar.

• Zabawa typu pick-and-shovel to strategia inwestycyjna polegająca na kupowaniu udziałów spółek w narzędziach lub usługach, których branża używa do produkcji produktu.

• Chociaż gry typu pick-and-shovel mogą pomóc w zmniejszeniu ryzyka dla inwestorów, jeśli branża, którą te firmy dostarczają, będzie się borykać, to samo zrobi to również dostawca.

##FAQ

Czym są zapasy typu pick-and-shovel dla branży konopi?

Medyczna i rekreacyjna marihuana stała się gorącym przemysłem. Infrastruktura wspierająca dla tego sektora może obejmować producentów sprzętu do uprawy (np. lampy do uprawy, hydroponika, nawadnianie, nawozy itp.). Firmy, które działają w tych firmach, byłyby zatem zabawami typu pick-and-shovel dla przemysłu konopnego.

Czym są zapasy typu pick-and-shovel dla 5G?

5G odnosi się do nowej generacji telefonii bezprzewodowej, zapewniającej szybki i niezawodny Internet dla szeregu urządzeń mobilnych, takich jak telefony i tablety. Kluczowi dostawcy infrastruktury, takich jak anteny i nadajniki, będą jednym z rodzajów kilofów, których należy szukać. Inni byliby producenci urządzeń 5G lub dostawcy usług mobilnych, chociaż zwykle byliby oni bliżej powierzchni niż dostawcy infrastruktury.

Jak znaleźć firmę typu pick-and-shovel?

Aby dziś znaleźć „wybory” i „łopaty”, poszukaj rozwijającej się branży i zidentyfikuj podstawowe technologie, dane wejściowe lub narzędzia potrzebne do wspierania tej branży lub osiągnięcia jej sukcesu. Następnie znajdź akcje spółek z branż wspierających. Na przykład, w początkach Internetu, gdy giełdy dotcomów były gorące, firmy budujące infrastrukturę (internet, np. routery, przełączniki, kable światłowodowe itp.) były „wyborami”.