Agência de Investimentos de Brunei
O que é a Agência de Investimentos de Brunei?
A Brunei Investment Agency (BIA), fundada em 1983, é uma organização de investimento estatal que detém e administra o país do fundo de reserva geral de Brunei e seus ativos externos.
O país de Brunei – o nome completo é Brunei Darussalam, que em árabe significa “Morada da Paz” – está localizado na extremidade noroeste da ilha de Bornéu. Brunei é um país rico em petróleo e um grande exportador de recursos energéticos: petróleo e gás respondem por quase 90% das exportações de Brunei e 90% da receita do governo. Assim, os fundos depositados no BIA são principalmente receitas excedentes das exportações de petróleo de Brunei na forma de reservas estrangeiras, que a Agência de Investimentos de Brunei administra por meio de um fundo soberano (SWF). Em 2018, a Agência de Investimentos de Brunei tinha aproximadamente US$ 170 bilhões em ativos sob gestão (AUM),. de acordo com o Departamento de Estado dos EUA.
Entendendo a Agência de Investimentos de Brunei (BIA)
A Agência de Investimentos de Brunei (BIA) funciona principalmente como o banco central do país. Tal como acontece com a maioria dos SWFs, a Agência de Investimentos do Brunei foi criada para controlar os fundos de reserva gerais do Brunei, aumentar suas participações externas, diversificar sua base de receita e proteger as receitas de exportação da volatilidade dos preços de energia e commodities.
Outro objetivo do fundo soberano da Agência de Investimentos de Brunei é acumular economias para as gerações futuras, pois os recursos energéticos são considerados ativos esgotantes que se reduzem a zero ao longo do tempo. A economia de Brunei é fortemente dependente das exportações de petróleo bruto e gás natural; depende das receitas de hidrocarbonetos para cerca de 60% do seu produto interno bruto (PIB). No entanto, esses recursos geram apenas uma pequena fração do emprego do país, já que a maior parte da população trabalha diretamente para o governo.
Brunei é uma monarquia. Aqui, a instituição real dos sultões, o título de soberanos muçulmanos, está em vigor desde o século XIV. E, desde a independência de Brunei do domínio britânico em 1984, apenas um sultão reinou, Sua Majestade, o Sultão Hassanal Bolkiah.
O sultão é o chefe de estado e monarca absoluto de Brunei, exercendo poder quase absoluto. O sultão serve como seu próprio primeiro-ministro, ministro da defesa, ministro das Relações Exteriores e ministro das Finanças. Ele é assessorado por vários conselhos, que ele nomeia. O fato de o sultão, na qualidade de primeiro-ministro, ser o chefe do governo significa que o sultão também é o governante supremo da Agência de Investimentos de Brunei. Sua Majestade, o sultão Hassanal Bolkiah foi classificado como um dos indivíduos mais ricos do mundo. E, depois da rainha Elizabeth II, o sultão é o segundo monarca atual com o reinado mais longo do mundo.
Como efetivamente não há supervisão regulatória nesta pequena nação, há pouca informação pública sobre a governança, ativos, estratégia de investimento da BIA ou seus objetivos de longo prazo para o país de Brunei. Além disso, a agência é altamente sigilosa. Por exemplo, o site do Ministério das Finanças de Brunei para a Agência de Investimentos de Brunei oferece apenas seu horário de funcionamento e um endereço de e-mail para consultas comerciais. Apesar da contínua opacidade da agência, sabemos que, além dos investimentos em Brunei, o portfólio do BIA contém diversas participações em títulos, ações, moeda, ouro e imóveis; e que tem investimentos substanciais nos Estados Unidos.
Em 1985, investidores de Brunei compraram o The Dorchester, em Park Lane, em Londres, por US$ 50 milhões. Em 1996, a BIA formou a "Dorchester Collection", um conglomerado de hotéis de luxo no Reino Unido, Estados Unidos, França e Itália, cujo núcleo é o The Dorchester. A Brunei Investment Agency também é proprietária do The Beverly Hills Hotel em Los Angeles, que a agência comprou em 1987 por US$ 185 milhões. Outras participações imobiliárias incluem o Grand Hyatt Singapore. Em junho de 2018, a BIA adquiriu 6,6% da Draper Esprit PLC, listada em Londres, uma empresa de private equity e capital de risco, por £ 20 milhões. A agência também possui uma participação de 10% na Patersons Securities Limited da Austrália e na Bahagia Investment Corporation da Malásia.
##Destaques
A Brunei Investment Agency (BIA), fundada em 1983, é uma organização de investimento estatal que detém e administra o fundo de reserva geral do país.
A Brunei Investment Agency foi criada para controlar os fundos de reserva geral do Brunei, aumentar suas participações externas, diversificar sua base de receita e proteger as receitas de exportação da volatilidade dos preços de energia e commodities.
Em 2018, a Brunei Investment Agency tinha aproximadamente US$ 170 bilhões em ativos sob gestão (AUM), de acordo com o Departamento de Estado dos EUA.
