Аффилированное лицо

Что такое аффилированное лицо?

Аффилированное лицо — это лицо, имеющее возможность влиять на действия корпорации. Сюда входят директора, должностные лица и некоторые акционеры. В зависимости от контекста аффилированное лицо может называться просто «аффилированным лицом». Аффилированные лица также могут называться контролирующими лицами или инсайдерами.

Понимание аффилированных лиц

В связи с регистрацией ценных бумаг Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) довольно широко расширяет определение аффилированного лица. Форма S-11 определяет, что аффилированное лицо также включает:

1. Лица, владеющие 10% или более акций любого класса компании.

2. Любое лицо, которое является промоутером компании и связано с компанией в любом качестве.

3. Любой основной андеррайтер регистрируемых ценных бумаг

4. Любое лицо, оказывающее управленческие или консультационные услуги компании.

5. «Любой партнер любого из вышеперечисленных лиц»

Отличие аффилированных лиц от других имеет важное значение в регулировании операций с ценными бумагами. Аффилированные лица часто имеют доступ к инсайдерской информации, поэтому их операции более тщательно регулируются.

Если бизнес или более крупная собственность организации осуществляется в соответствии с операционным соглашением или арендой должника, они также считаются аффилированными лицами.

Особые соображения

В процедуре банкротства аффилированными лицами являются все, кто владеет или контролирует какую-либо часть компании. Должник - это физическое лицо или компания, подающая заявление о банкротстве, поэтому их аффилированными лицами будут те, кто владеет корпорацией-должником ... или те, кто владеет владельцем должника.

Аффилированные лица, которые владеют 20% акций компании или более или имеют право голоса, равное этому проценту, считаются аффилированными лицами. Другими словами, аффилированное лицо — это компания или физическое лицо, которому принадлежит 20% компании. Однако в отношении владельцев, которые владеют ценными бумагами в качестве доверительного управляющего, долгового контролера или агентства, такие правила для аффилированных лиц не применяются.

В контексте кредитного договора аффилированными лицами являются физические или юридические лица, которые контролируют или владеют значительной частью юридического лица, берущего кредит или предлагающего кредит. Опять же, эти аффилированные лица могут прямо или косвенно контролировать организацию. Однако эти правила не применяются к дочерним компаниям юридического лица.

Кроме того, если организация действует на основании договора хозяйственной деятельности или аренды должника, такая организация считается аффилированным лицом.

По закону аффилированным лицам запрещено совершать определенные действия, такие как продажа любых ценных бумаг или другого имущества такой зарегистрированной компании или любой компании, контролируемой такой зарегистрированной компанией, за исключением случаев, когда такая продажа включает только следующее:

• Ценные бумаги, выпущенные покупателем

• Ценные бумаги, выпущенные продавцом и являющиеся частью общего предложения держателям класса его ценных бумаг

• Ценные бумаги, депонированные у доверительного управляющего паевого инвестиционного фонда или периодического плана платежей

Особенности

• Аффилированные лица могут включать директоров, должностных лиц и некоторых акционеров .

• Аффилированные лица часто имеют доступ к инсайдерской информации; следовательно, их сделки более тщательно регулируются.

• Аффилированное лицо – это лицо, имеющее возможность влиять на действия корпорации.