Выпуклость

Что такое выпуклость?

Выпуклость или линия выпуклости относится к графику, который представляет определенное количество стандартных отклонений выше середины индикатора Bollinger Band®. Средняя точка обычно представляет собой 20-дневную простую скользящую среднюю (SMA) цены актива. Таким образом, линия выпуклости является самой верхней линией индикатора технического анализа Bollinger Band®.

Что говорит вам выпуклость

Выпуклость или линия выпуклости — это ключевой компонент полос Боллинджера, технического индикатора, разработанного аналитиком, инвестором и писателем Джоном Боллинджером. Они представляют собой набор из трех строк:

• 20-дневная простая скользящая средняя цены актива, которая является средней линией.

• Верхняя линия или выпуклость, которая представляет собой заданное число стандартных отклонений выше средней линии.

• Нижняя линия, которая находится на заданном числе стандартных отклонений ниже средней линии.

Количество используемых стандартных отклонений определяется по усмотрению, но по умолчанию используется два стандартных отклонения.

Стандартное отклонение — это статистическая концепция, описывающая среднее расстояние точек данных в выборке от среднего значения этой выборки. В биржевой торговле стандартное отклонение является мерой волатильности. Чем больше стандартное отклонение набора цен акций, тем выше его волатильность.

По словам Джона Боллинджера в его книге «Боллинджер о полосах Боллинджера», «Полосы Боллинджера® — это полосы, нарисованные внутри и вокруг ценовой структуры графика. Их цель — дать относительные определения высокого и низкого; цены вблизи верхней полосы высокие, цены возле нижней полосы низкие».

Выпуклость может быть важным инструментом для пользователей полос Боллинджера, чтобы решить, когда покупать, продавать или продавать без покрытия.

Стратегии выпуклости полос Боллинджера

Существует несколько стратегий полос Боллинджера. Здесь мы сосредоточимся на некоторых стандартных интерпретациях верхней полосы.

Одним из первых применений является торговля М-топами. Это когда цена делает максимум, откатывается, затем делает аналогичный максимум (может быть немного выше, ниже или равным), но не может коснуться выпуклости полосы Боллинджера. Когда цена падает ниже минимума отката, это сигнал на продажу. Это похоже на формирование двойной вершины.

В более общем плане, когда цена касается верхней полосы, это показывает силу цены. Это не признак покупки или продажи сам по себе, но он может помочь в анализе. Если цена постоянно бьет вверх и, как правило, не достигает нижней полосы, этот актив, вероятно, сильно движется вверх.

Пример выпуклости полосы Боллинджера в акции

График Meta (META), ранее Facebook, показывает паттерн M-top с использованием полос Боллинджера®. Цена растет вдоль выпуклости. Затем он отступает и снова пытается собраться. Цена не может соответствовать предыдущему максимуму, но, что более важно, цена не касается выпуклости при второй попытке. Затем цена продолжает падать ниже минимума отката. Это была возможность продать до существенного снижения цены.

Не все примеры этого паттерна приведут к значительному падению цены.

Разница между выпуклостью и конвертами

Выпуклость обычно находится на два стандартных отклонения выше средней точки полосы Боллинджера®. Конверты — это другой индикатор, похожий на внешний вид. Конверты обычно представляют собой скользящие средние, расположенные выше и ниже другого скользящего среднего, или верхняя и нижняя полосы размещаются на определенный процент или сумму в долларах выше и ниже средней точки, чтобы создать конверт вокруг цены.

Ограничения использования выпуклости

Выпуклость размещается на указанном количестве стандартных отклонений от SMA. Выбранные настройки могут иметь небольшую прогностическую способность. Иногда цена преодолевает выпуклость, а иногда не достигает ее.

Одним из недостатков использования стандартных отклонений является то, что многие используют их, предполагая, что доходность и риск основаны на нормальном распределении. Из-за трендов их нет.

Полосы Боллинджера® лучше всего использовать в сочетании с другими индикаторами и ценовым действием. Как и в примере с M-top, этот метод ищет несколько ценовых факторов, а также подтверждение от полосы Боллинджера®, чтобы инициировать сделку.

Ни один индикатор не работает постоянно. Кроме того, для разных активов могут потребоваться разные настройки индикатора, чтобы он был полезен.

Особенности

• Выпуклость используется для анализа силы восходящего движения цены, а также для предоставления потенциальных сигналов на продажу, когда цена падает ниже недавнего минимума колебания после того, как не достигла выпуклости.

• Выпуклость – это верхняя линия индикатора полосы Боллинджера.

• Обычно она располагается на два стандартных отклонения выше средней линии полосы Боллинджера.