Ausbuchtung
Was ist eine Ausbuchtung?
Eine Ausbuchtung oder Ausbuchtungslinie bezieht sich auf eine Plotlinie, die eine bestimmte Anzahl von Standardabweichungen über der Mitte eines Bollinger Band ® -Indikators darstellt. Der Mittelpunkt ist in der Regel ein 20-tägiger einfacher gleitender Durchschnitt (SMA) des Preises des Vermögenswerts. Daher ist die Ausbuchtungslinie die oberste Linie auf dem Indikator der technischen Analyse des Bollinger Band®.
Was die Ausbuchtung dir sagt
Eine Ausbuchtung oder Ausbuchtungslinie ist eine zentrale Komponente von Bollinger Bands®, einem technischen Indikator, der vom Analysten, Investor und Autor John Bollinger entwickelt wurde. Sie bestehen aus drei Zeilen:
Der einfache gleitende 20-Tage-Durchschnitt des Preises eines Vermögenswerts, der die Mittellinie darstellt.
Eine obere Linie oder Wölbung, die eine bestimmte Anzahl von Standardabweichungen über der Mittellinie darstellt.
Die untere Linie, die eine bestimmte Anzahl von Standardabweichungen unterhalb der mittleren Linie ist.
Wie viele Standardabweichungen verwendet werden, liegt im Ermessen, der Standardwert ist jedoch zwei Standardabweichungen.
Die Standardabweichung ist ein statistisches Konzept, das den durchschnittlichen Abstand von Datenpunkten in einer Stichprobe vom Durchschnitt dieser Stichprobe beschreibt. Im Aktienhandel ist die Standardabweichung ein Maß für die Volatilität. Je größer die Standardabweichung einer Reihe von Aktienkursen ist, desto höher ist ihre Volatilität.
Laut John Bollinger in seinem Buch „Bollinger on Bollinger Bands“ sind „Bollinger Bands® Bänder, die in und um die Preisstruktur eines Charts gezogen werden. Ihr Zweck ist es, relative Definitionen von hoch und niedrig bereitzustellen; Preise in der Nähe des oberen Bandes sind hoch, Preise in der Nähe des unteren Bandes sind niedrig.“
Die Wölbung kann ein wichtiges Instrument für Benutzer von Bollinger Bands® sein, um zu entscheiden, wann sie kaufen, verkaufen oder leerverkaufen.
Bollinger-Band-Bulge-Strategien
Es gibt mehrere Bollinger-Band-Strategien. Hier konzentrieren wir uns auf einige Standardinterpretationen des oberen Bands.
Eine der ersten Anwendungen ist der Handel mit M-Tops. Dies ist der Fall, wenn der Preis ein Hoch erreicht, sich zurückzieht und dann ein ähnliches Hoch erreicht (könnte etwas höher, niedriger oder gleich sein), aber die Ausbuchtung des Bollinger-Bands nicht berührt. Wenn der Preis wieder unter das Pullback-Tief fällt, ist das ein Verkaufssignal. Dies ähnelt einer Double-Top- Formation.
Als allgemeinere Richtlinie gilt: Wenn der Preis das obere Band berührt, zeigt dies die Preisstärke. Es ist an und für sich keine Kauf- oder Verkaufsanzeige, aber es kann bei der Analyse helfen. Wenn ein Preis kontinuierlich die Oberhand erreicht und normalerweise nicht das untere Band erreicht, bewegt sich dieser Vermögenswert wahrscheinlich stark nach oben.
Beispiel fĂĽr eine Ausbuchtung des Bollinger-Bands in einer Aktie
Das Diagramm von Meta (META), ehemals Facebook, zeigt ein M-Top-Muster unter Verwendung der Bollinger Bands®. Der Preis steigt entlang der Ausbuchtung. Dann zieht es sich zurück und versucht sich wieder zu sammeln. Der Preis kann das vorherige Hoch nicht erreichen, aber was noch wichtiger ist, der Preis berührt die Ausbuchtung bei diesem zweiten Versuch nicht. Dann fällt der Preis weiter unter das Pullback-Tief. Dies war eine Gelegenheit zum Verkauf vor einem erheblichen Kursrückgang.
Nicht alle Beispiele dieses Musters fĂĽhren zu einem groĂźen Preisverfall.
Der Unterschied zwischen der Ausbuchtung und Umschlägen
Die Wölbung liegt typischerweise zwei Standardabweichungen über dem Mittelpunkt des Bollinger Band®. Umschläge sind ein anderer Indikator mit einem ähnlichen Aussehen. Hüllkurven sind normalerweise gleitende Durchschnitte, die über und unter einem anderen gleitenden Durchschnitt platziert werden, oder die oberen und unteren Bänder werden um einen bestimmten Prozentsatz oder Dollarbetrag über und unter einem Mittelpunkt platziert, um eine Hüllkurve um den Preis zu erstellen.
Einschränkungen bei der Verwendung der Ausbuchtung
Die Wölbung wird um eine bestimmte Anzahl von Standardabweichungen von einem SMA entfernt platziert. Die gewählten Einstellungen können wenig Vorhersagefähigkeit haben. Manchmal wird der Preis durch die Ausbuchtung fließen, manchmal wird er sie nicht erreichen.
Ein Schlag gegen die Verwendung von Standardabweichungen ist, dass viele davon ausgehen, dass Renditen und Risiken auf einer Normalverteilung basieren. Aufgrund von Trends sind sie es nicht.
Bollinger Bands® werden am besten in Verbindung mit anderen Indikatoren und Price Action verwendet. Wie das M-Top-Beispiel sucht diese Technik nach mehreren Preisfaktoren sowie nach Bestätigung durch das Bollinger Band®, um einen Handel auszulösen.
Kein Indikator funktioniert die ganze Zeit. Außerdem können unterschiedliche Assets unterschiedliche Einstellungen für den Indikator erfordern, um nützlich zu sein.
Höhepunkte
Die Ausbuchtung wird verwendet, um die Stärke einer Aufwärtsbewegung des Preises zu analysieren und auch potenzielle Verkaufssignale bereitzustellen, wenn der Preis unter ein aktuelles Swing-Tief fällt, nachdem er die Ausbuchtung nicht erreicht hat.
Die Ausbuchtung ist die obere Linie eines Bollinger-Band-Indikators.
Er befindet sich typischerweise zwei Standardabweichungen über der Mittellinie des Bollinger Band®.
