Доход

Что такое доход?

Выручка – это сумма денег, полученная от продажи товаров или услуг. Это верхняя статья в отчете о прибылях и убытках компании, и ее часто называют валовым доходом — во многом так же, как этот термин используется для описания годового дохода человека до вычета налогов и вычетов. Доход публично торгуемых компаний указывается в отчете о прибылях и убытках их регулярных квартальных и годовых финансовых отчетов, представляемых в Комиссию по ценным бумагам и биржам.

Инвесторы и аналитики иногда используют выручку и продажи как синонимы, хотя между ними есть техническая разница. Продажи относятся к сумме, полученной от продажи товаров, а выручка относится к деньгам, полученным от продажи товаров ** и ** услуг. Говоря языком инвестора, выручка — это высший показатель до вычета всех затрат; и наоборот, чистая прибыль , указанная в нижней части отчета о прибылях и убытках, является итоговой строкой после вычета всех затрат.

Выручка не является универсальным термином, используемым компаниями или организациями для записи поступающей суммы денег, и у компаний есть собственный способ записи суммы денег, полученной от их операций, в зависимости от их отрасли. Например, в то время как производители продуктов питания и автомобилей классифицируют продажу своих упакованных продуктов питания и автомобилей просто как продажи, банки учитывают свои доходы как проценты от кредитов, выданных потребителям или коммерческим предприятиям. Страховые компании учитывают деньги, которые они зарабатывают от продажи планов, в качестве премий. Частный поставщик услуг безопасности перечисляет свои услуги по мониторингу и установке устройств в качестве дохода. Для некоммерческих организаций валовые поступления составляют пожертвования.

Как признается выручка?

Признание выручки происходит, когда компания получает денежные средства от продажи своих товаров и/или услуг, и у клиентов нет возможности требовать возврата. Это может быть более сложным, когда клиентам предоставляется кредит или когда клиенты размещают заказы досрочно, потому что компании не получают наличные деньги немедленно. В таких случаях компания будет отражать эти обязательства как незаработанный доход, а доход будет признаваться, когда товары и/или услуги будут поставлены в течение определенного периода времени. Как правило, компания берет запасы из своих запасов и регистрирует отгрузку как выручку, когда она доставлена.

Примером может служить велосипедист, размещающий заказ у производителя велосипедных рам на индивидуальный набор рам. Велосипедист перечисляет элементы, необходимые для набора рам, а производитель рам устанавливает цену и требует 50-процентную предоплату, потому что на сборку потребуется год из-за невыполненных заказов. Клиент платит половину авансом, а производитель рам не признает оставшуюся половину в качестве выручки, пока не доставит раму покупателю в течение 12 месяцев. Если велосипедист вряд ли заплатит оставшуюся сумму, когда набор рам будет завершен, то производитель рам не сможет зарегистрировать продажу оставшейся половины и, вероятно, понесет убытки в связи с затратами на материалы и рабочую силу.

Что касается договоров, выручка может признаваться в течение определенного периода времени. Например, если подрядчик соглашается построить здание за три года, он будет регистрировать выручку каждый год трехлетнего плана проекта.

У каждой компании свой метод признания выручки, и его определение можно найти в тексте финансовой отчетности. Это может быть как краткое, как несколько абзацев, так и длинное, как несколько страниц. Tesla, например, подробно объясняет, как она получает доход из различных источников, от продажи автомобилей и аренды своих электромобилей до производства солнечной энергии и продаж накопителей энергии.

Каковы примеры дохода?

Ниже приведен пример двух крупнейших компаний, включенных в индекс S&P 500. Их рыночная капитализация велика, и, следовательно, их бизнес столь же обширен, что им требуется перечислять свои источники дохода отдельно по статьям.

Berkshire Hathaway — холдинговая компания с широким спектром инвестиций, в том числе в страхование, банковское дело, производство продуктов питания, транспорт и энергетику, — ей необходимо разбить источники дохода по типам.

JPMorgan Chase — это не просто банк. Его непроцентный доход, полученный от инвестиционно-банковских услуг для торговли акциями, больше, чем деньги, которые он получает от кредитов, и он также разбивает эти источники.

Обе компании предлагают инвесторам подсказки о том, как отдельные предприятия вносят свой вклад в выручку. Некоторые компании в других странах менее прозрачны в отношении своих источников дохода и просто перечисляют продажи или услуги.

ТТТ

Форма 10-Q

Для чего используется доход?

Доход является фундаментальным элементом ведения бизнеса. Это приход денег (приток), тогда как расходы – это уход денег (отток). Выручка является одним из основных компонентов финансового отчета, наряду с активами, обязательствами, собственным капиталом и расходами. Выручка покрывает все расходы, связанные с операционной деятельностью компании, что в конечном итоге приводит к ее чистой прибыли.

В то время как цель компании состоит в том, чтобы быть как можно более прибыльной, исполнительное руководство должно осознавать расходы, в частности стоимость проданных товаров (относящаяся в первую очередь к стоимости материалов и рабочей силы) и эксплуатационные расходы (которые включают маркетинг, исследования и разработки). ). В целом, чем больше выручка накапливает компания, тем больше прибыли она стремится генерировать. Но это не всегда так из-за расходов, особенно если расходы превышают доходы.

Как используется выручка при анализе компаний?

Выручка используется в различных показателях — будь то измерение прибыльности или оценка работы исполнительного руководства. Выручка является частью формулы коэффициентов рентабельности, таких как маржа валовой прибыли и маржа чистой прибыли,. где она выступает в качестве знаменателя. Среди коэффициентов оценки он используется в отношении стоимости предприятия к продажам.

Особенности

• Операционный доход – это выручка (от продажи товаров или услуг) за вычетом операционных расходов.

• Доход, часто называемый продажами или выручкой, представляет собой деньги, полученные от обычных деловых операций.

• Внеоперационный доход – это нечастый или разовый доход, полученный из вторичных источников (например, доходы от судебного разбирательства).

ЧАСТО ЗАДАВАЕМЫЕ ВОПРОСЫ

Что такое начисленный и отложенный доход?

Начисленный доход — это доход, полученный компанией за доставку товаров или услуг, которые еще не оплачены покупателем. При учете по методу начисления выручка регистрируется в момент совершения сделки купли-продажи и не обязательно может представлять собой наличные деньги в кассе. покупателю товаров или услуг, которые еще не были доставлены. Если компания получила предоплату за свои товары, она признает выручку незаработанной, но не признает выручку в своем отчете о прибылях и убытках до периода, в течение которого товары или услуги были поставлены.

Может ли компания иметь положительный доход, но отрицательную прибыль?

Да. У компании есть затраты на производство проданных товаров, а также другие постоянные затраты и обязательства, такие как налоги и процентные платежи по кредитам. В результате, если общие затраты превышают доходы, компания будет иметь отрицательную прибыль, даже если она может получать много денег от продаж.

Как можно получить доход?

Многие компании получают доход от продажи товаров или услуг. По этой причине выручку иногда называют валовой выручкой. Доход также может быть получен из других источников. Изобретатели или артисты могут получать доход от лицензирования, патентов или гонораров. Инвесторы в недвижимость могут получать доход от арендного дохода. Доходы для федеральных и местных органов власти, вероятно, будут в форме налоговых поступлений от налога на имущество или подоходного налога. Правительства также могут получать доход от продажи активов или процентный доход от облигаций. Благотворительные и некоммерческие организации обычно получают доход от пожертвований и грантов. Университеты могли бы получать доход от взимания платы за обучение, а также от доходов от инвестиций в свой фонд пожертвований.

Доход и денежный поток — это одно и то же?

Нет. Выручка — это деньги, которые компания зарабатывает на продаже своей продукции и услуг. Денежный поток — это чистая сумма денежных средств, переводимых в компанию и из нее. Выручка является показателем эффективности продаж и маркетинга компании, тогда как денежный поток является скорее индикатором ликвидности . И выручка, и денежный поток должны анализироваться вместе для всестороннего обзора финансового состояния компании.