Blumenbindung
Was ist eine Blumenanleihe?
Flower-Anleihen, die bis April 1971 vom US-Finanzministerium ausgegeben wurden, liefen zum Nennwert ab,. um die Bundesnachlasssteuern des Anleihegläubigers bei dessen Tod zu zahlen . Alle Blumenanleihen erreichten bis 1998 ihre Fälligkeit.
Eine Blumenbindung verstehen
Flower Bonds, auch bekannt als Estate Tax Anticipation Bonds, waren eine Art US-Staatsanleihe. Sie erhielten ihren Namen, weil sie zum Zeitpunkt des Todes des Anleihegläubigers plötzlich zur Reife „blühten“.
Diese Anleihen boten den Anleihegläubigern eine Möglichkeit, die Zahlung ihrer bundesstaatlichen Nachlasssteuern zu arrangieren, die bei ihrem Tod fällig werden würden, und diese Verpflichtung von der Last der Begünstigten zu befreien.
Blumenanleihen waren unter den Anleihen einzigartig, da sie nicht vor Fälligkeit zurückgezahlt werden konnten, es sei denn , der Kapitalbetrag sollte zur Zahlung der Nachlasssteuern des Anleihegläubigers nach ihrem Tod verwendet werden. Darüber hinaus mussten Blumenanleihen nicht für eine bestimmte Zeit gehalten werden, um ihre Fälligkeit zu erreichen, und konnten tatsächlich noch am Todestag des Anleihegläubigers gekauft werden und dennoch als Teil des Nachlasses betrachtet werden.
Im Falle des Todes des Anleihegläubigers wäre die Anleihe zusammen mit allen aufgelaufenen Zinsen sofort zum Nennwert oder Nennwert zurückzahlbar. Ungenutzte Blumenanleihen hätten auf dem freien Markt verkauft werden können, aber zu Marktpreisen und nicht unbedingt zum Nennwert, wenn der Marktpreis der niedrigere der beiden wäre.
Zum Beispiel kann eine Person im Laufe der Zeit fünf Blumenanleihen gekauft haben, weil sie Vermögen angehäuft hatte und erwartete, es ihren Erben zu hinterlassen. Wenn sie jedoch gegen Ende ihres Lebens erkrankten und den Großteil ihres Vermögens für die häusliche Pflege ausgeben würden, wären die nach ihrem Tod fälligen Erbschaftssteuern erheblich gestiegen.
In diesem Fall würden vielleicht zwei ihrer Blumenanleihen alle ihre Erbschaftssteuern decken und drei nicht eingelöst lassen. Diese verbleibenden Anleihen könnten zum fairen Preis auf dem freien Markt verkauft werden. Sie würden dann beim Tod des neuen Inhabers zur Reife gelangen und zur Abzahlung der Nachlasssteuern dieser Person zur Verfügung stehen.
Das Ende der Blumenanleihen
Da Blumenanleihen eine Hilfe sein sollten, um sicherzustellen, dass die Begünstigten das größtmögliche Geld erhalten und nach dem Tod eines Familienmitglieds betreut werden, wurden Blumenanleihen als Teil einer Nachlassplanungsstrategie betrachtet.
Durch die Verwendung von Blumenanleihen könnte eine Person Erbschaftssteuern abzahlen und ihrer Familie ermöglichen, mehr Vermögen zu erben. Viele Kritiker argumentierten jedoch, dass Blumenanleihen wenig zur Steuererleichterung beitrugen und nicht das nützlichste Instrument bei der Nachlassplanung seien.
Schließlich entstanden verschiedene Methoden zur Handhabung von Erbschaftssteuern, wobei neue Steuergesetze und -vorschriften genutzt wurden. Diese wurden als effektiver als Blumenanleihen angesehen, und so gerieten Blumenanleihen in Ungnade und wurden 1971 nicht mehr ausgegeben.
Blumenanleihen nach 1971
1976 änderten sich die Steuergesetze in Bezug auf Blumenanleihen. Die neuen Vorschriften erforderten die Zahlung einer Kapitalertragssteuer auf die Differenz zwischen den Anschaffungskosten der Anleihe und dem Nennwert. Obwohl die Anleihen nicht mehr direkt von der US-Regierung erhältlich waren, waren sie weiterhin auf dem Sekundärmarkt für Anleihen erhältlich. Die Kapitalertragsteuer schmälerte die Beliebtheit dieser Anleihen jedoch deutlich .
1980 änderte sich das Gesetz jedoch erneut. Mit dem Crude Oil Windfall Profit Tax Act wurde die Kapitalertragssteuer auf Flower Bonds abgeschafft. Dies belebte das Interesse an Blumenanleihen, da sie eine einfache und zugängliche Möglichkeit waren, Bundesnachlasssteuern zu vermeiden .
Höhepunkte
Ungenutzte Blumenanleihen hätten auf dem freien Markt verkauft werden können, aber zu Marktpreisen und nicht unbedingt zum Nennwert, wenn der Marktpreis der niedrigere der beiden wäre.
Als Teil einer Nachlassplanungsstrategie trugen Blumenanleihen dazu bei, den Begünstigten mehr vom Vermögen des Verstorbenen zur Verfügung zu stellen.
Flower-Anleihen mussten nicht für eine bestimmte Zeit gehalten werden, um ihre Fälligkeit zu erreichen, und konnten sogar am Tag des Todes des Anleihegläubigers gekauft werden und dennoch als Teil des Nachlasses betrachtet werden.
Blumenanleihen gerieten in Ungnade, als effektivere Methoden zur Verwaltung von Erbschaftssteuern auftauchten.
Flower Bonds, die bis April 1971 vom US-Finanzministerium ausgegeben wurden, liefen zum Nennwert ab, um die Erbschaftssteuern des Anleihegläubigers bei dessen Tod zu zahlen .
