Hämmern

Was ist Hämmern?

Hammering ist ein schneller und konzentrierter Verkauf von Aktienanteilen nach einem unerwarteten Ereignis, das als äußerst schädlich für die kurzfristige Performance des Unternehmens angesehen wird. Der Effekt des Hammerns ist ein steiler Rückgang des Aktienkurses.

Wie Hämmern funktioniert

Ein Asteroidenereignis verstehen

Hammering ist normalerweise eine Reaktion auf unerwartete schlechte Nachrichten, die auch als Asteroidenereignis bekannt sind, wie z. B. ein Terroranschlag. Es kann sich auf eine einzelne Aktie, einen Marktsektor oder den gesamten Aktienmarkt konzentrieren.

In einigen Fällen können Anleger zusammenarbeiten, um den Aktienkurs für ihre eigenen Zwecke zu senken. Hammering kann mit wenigen großen Verkaufsaufträgen oder vielen kleinen Verkaufsaufträgen durchgeführt werden.

Ein einzelnes Unternehmen kann ein Asteroidenereignis erleben, das Hämmern auslöst. Wenn der Erfolg eines Unternehmens vom Ruf eines bestimmten Chefs oder dem Erfolg eines einzelnen Produkts abhängt, kann ein negatives Ereignis die Aussichten des Unternehmens sofort ändern.

Einige Unternehmen und Branchen sind besonders anfällig für Asteroidenereignisse. Für ein kleines Pharma- oder Biotechnologieunternehmen kann ein Rückschlag bei einer klinischen Studie oder einer FDA-Zulassung die Erwartungen an seine kurzfristigen Gewinnerwartungen über Nacht ändern.

Häufigere Asteroidenereignisse sind Unternehmensumstrukturierungen , Fusionen und Übernahmen, Insolvenzen,. Spin-offs oder Übernahmen. Wenn ein solches Ereignis den Markt überrascht, könnte die Aktie durchaus unter Druck geraten.

Anleger können versuchen, von einem Asteroidenereignis zu profitieren, wenn sie es als vorübergehende Fehlbewertung von Aktien wahrnehmen. Sie kaufen die Aktie einfach, nachdem sie gefallen ist, in der Erwartung, dass sie sich schnell erholen wird.

Diese Strategie kann fehlschlagen. Nach einem Asteroidenereignis überprüfen Aktienanalysten die Aktie und können überarbeitete Empfehlungen und niedrigere Kursziele abgeben. Andere Investoren werden auf diese Empfehlungen reagieren und den Kurs der Aktie langfristig niedriger halten.

Einige Asteroidenereignisse sind tatsächlich gut für den Kurs einer Aktie. Bei einer feindlichen Übernahme wird der Aktienkurs des Zielunternehmens wahrscheinlich steigen. Scheitert die Übernahme, könnte der Aktienkurs je nach Marktstimmung steigen oder fallen.

Erreichen eines Hammer-Candlestick-Chartmusters

Technische Analysten, die das Auf und Ab der Aktienkurse beobachten, um Muster zu identifizieren, die ausgenutzt werden können, haben einen Hammer identifiziert Candlestick -Muster, das auf eine Erholung des Aktienkurses hinweist.

Dieser Indikator kann nach einem längeren Abwärtstrend des Aktienkurses erscheinen. Die Aktie wird stark verkauft. Es erreicht einen Tiefpunkt und beginnt sich dann zu erholen. Schließlich schließt es in der Nähe seiner vorherigen Marke oder höher.

In diesem Fall kann der Markt als „Hämmern einer Bodenbildung“ angesehen werden.

Für technische Analysten zeigt ein Hammer-Candlestick-Muster an, dass eine Aktie ihren Kurs umkehren und beginnen sollte, im Preis zu steigen.

Beispiel für das Hämmern eines Schafts

Aktien von Chipotle Mexican Grill, Inc. (CMG) wurden unter Druck gesetzt, nachdem 22 Personen berichteten, dass sie nach dem Essen in seinen Restaurants im Oktober 2015 krank geworden seien. Eine E. coli-Infektion wurde dafür verantwortlich gemacht.

Chipotle handelte nach den frühen Berichten schnell. Es schloss vorübergehend 43 Standorte im US-Bundesstaat Washington und Oregon, noch bevor Tests bestätigten, dass sein Essen schuld war.

Die schlechten Nachrichten kamen immer wieder. Bis Ende Januar 2016 waren insgesamt 55 Menschen in 11 Bundesstaaten an einem von zwei Stämmen von E. coli-Bakterien erkrankt, die möglicherweise mit Chipotle-Produkten in Verbindung gebracht werden.

Von Oktober 2015 bis Februar 2018 fielen die Aktien von über 750 $ pro Aktie bis hinunter auf 250 $. In den Albtraumszenarien jedes Unternehmens wurde Chipotle Mexican Grill zum Gegenstand von nächtlichen Comedy-Witzen über Lebensmittelvergiftungen

Aber das war noch nicht alles. Die Food and Drug Administration (FDA) schrieb dem Unternehmen eine Reihe aggressiver Maßnahmen zur Bewältigung der Krise zu, darunter die sofortige Schließung von 43 Restaurants an der Westküste. Außerdem Chipotle:

• Durchführung von 2.500 mikrobiellen Tests an Lebensmitteln, Restaurantoberflächen und Ausrüstung. Keines zeigte eine E. coli-Kontamination;

• Ausweitung der Produkttests vor der Wiederauffüllung der Restaurants;

• Durchführung einer gründlichen Reinigung aller seiner Restaurants und

• Arbeitete eng mit Regierungsbehörden zusammen, um seine Lebensmittelsicherheitsstandards neu zu bewerten .

Die Chipotle-Aktie kehrte bis weit in das Jahr 2019 hinein nicht auf ihr vorheriges Niveau zurück. Bis Mitte 2020 hatte der Kurs fast 1.200 US-Dollar pro Aktie erreicht. Man kann mit Sicherheit sagen, dass Chipotle dieses Hammer-Candlestick-Muster erreicht hat, wenn auch vielleicht nicht so schnell, wie einige seiner Investoren gehofft hätten.

Höhepunkte

• Es folgt typischerweise einem unerwarteten unerwünschten Ereignis, das auch als Asteroidenereignis bekannt ist.

• Einige Aktien und Sektoren sind besonders anfällig für Ereignisse, die Hämmern verursachen.

• Hammering ist ein rasanter Ausverkauf einer Aktie, eines Sektors oder der Märkte insgesamt.