Yhdysvaltain säästöobligaatiot
Mitä ovat Yhdysvaltain säästöobligaatiot?
Yhdysvaltain säästöobligaatiot ovat velkapapereita, joita ihmiset ostavat maksaakseen tiettyjä valtion ohjelmia. Pohjimmiltaan ostaessaan yhdysvaltalaisen säästöobligaation ostaja lainaa rahaa hallitukselle takaamalla, että hän ansaitsee takaisin joukkovelkakirjalainan nimellisarvon korkoineen tulevaisuudessa. USA:n hallitus tukee tällaisia säästöobligaatioita, mikä tarkoittaa, että ostajan ei ole käytännössä mahdollista menettää sijoituksensa.
Syvempi määritelmä
Toisen maailmansodan aikana Yhdysvaltain hallitus alkoi laskea liikkeeseen säästöobligaatioita rahoittaakseen sotilaallisia ponnistelujaan. Joukkovelkakirjalainojen tarkoitus oli ennen, että ostaja maksaisi nimellisarvoa vähemmän ja joukkovelkakirja erääntyisi useita vuosia, kunnes se oli nimellisarvonsa arvoinen korkoineen. Hallitus kuitenkin myy nyt kaikki joukkovelkakirjat nimellisarvolla, mikä antaa niille kertyä enemmän korkoa ajan myötä, mutta tarkoittaa, että ostajan on maksettava enemmän etukäteen. Joukkovelkakirjoja voidaan antaa lahjaksi tai ostaa itselleen, ja kaikki Yhdysvaltain säästöobligaatiot ovat valtion takaamia.
Sodan jälkeen hallitus on laskenut liikkeeseen erilaisia Yhdysvaltain säästöobligaatioita, mutta viime vuosina ne ovat supistuneet kahteen: EE-sarjan joukkolainoihin ja I-sarjan joukkovelkakirjoihin. Vain muutama ero erottaa nämä kaksi joukkovelkakirjatyyppiä.
Tärkein ero on korko tai kuponki,. jolla he ansaitsevat korkoa. EE-joukkovelkakirjat ansaitsevat kiinteän koron, kun taas I-obligaatiot ansaitsevat kiinteän koron plus inflaatio,. ja tämä yhdistetty korko on paljon korkeampi. Kuitenkin 20 vuoden kuluttua EE-lainan arvo taataan kaksinkertaistuvan valtiovarainministeriön kertamaksulla, joka nostaa koron tehokkaasti 3,5 prosenttiin.
Vuodesta 2012 lähtien valtiovarainministeriö on vaatinut ihmisiä ostamaan joukkovelkakirjat suoraan verkkosivuiltaan TreasuryDirect.gov, paitsi jos kyseessä on I-obligaatio, joka voidaan ostaa paperimuodossa, jos se ostetaan veronpalautuksilla. Molemmat joukkovelkakirjatyypit vaativat vähintään 25 dollarin maksun ja rajoittavat vuosittaiset joukkovelkakirjaostot 10 000 dollariin sosiaaliturvatunnusta kohti. Korkoa kertyy joka kuukausi ja korkoa kuuden kuukauden välein, joten joukkovelkakirjalainan haltija jopa ansaitsee korkoa. Joukkovelkakirjalainan haltija ei voi lunastaa lainaa 12 kuukauteen oston jälkeen, ja jos hän lunastaa sen viiden ensimmäisen vuoden aikana, hän menettää kolmen kuukauden koron.
Yhdysvaltain säästöobligaatioilla on kaksi veroetua: niistä ansaitut korot ovat vain liittovaltion verojen alaisia, eivät osavaltion tai paikallisia veroja; ja kun niitä käytetään päteviin koulutuskuluihin, Yhdysvaltain säästöobligaatioista ansaitut korot voivat olla täysin verovapaita.
30 vuoden kuluttua Yhdysvaltain säästöobligaatiot lakkaavat tuottamasta korkoa, jolloin joukkovelkakirjalaina on pohjimmiltaan ilmaista rahaa hallitukselle. Vuoden 2009 tutkimus osoitti, että arviolta 17 miljardia dollaria sodanaikaisia Yhdysvaltain säästöobligaatioita ei ole koskaan lunastettu.
Saavutatko Yhdysvaltain säästöobligaatioiden vuosirajan, mutta haluat silti sijoittaa? Kokeile talletustodistusta.
Esimerkki Yhdysvaltain säästöobligaatioista
Jordan ostaa Series EE US -säästölainan vastasyntyneelle pojanpojalleen auttaakseen pojanpojan opiskelumaksun maksamisessa. Hän maksaa siitä 10 000 dollaria, mikä tarkoittaa, että kun hänen pojanpoikansa on yliopistossa, säästöobligaatio on arvoltaan vähintään 20 000 dollaria. Jordan voi nostaa rahat verovapaasti, koska hän käyttää niitä pojanpoikansa koulutukseen.
Kohokohdat
Yhdysvaltain säästöobligaatiot ovat eräänlainen valtion velka, joka lasketaan liikkeeseen Yhdysvaltain kansalaisille liittovaltion menojen rahoittamiseksi.
Säästöobligaatiot myydään alennuksella ja ne erääntyvät täyteen nimellisarvoonsa, eikä niistä makseta säännöllistä kuponkikorkoa.
EE-sarjan joukkovelkakirjalainat myydään puoleen nimellisarvosta ja ne erääntyvät 20 vuodessa. I-sarjan joukkovelkakirjalainat on oikaistu inflaatioon.
