Gardez et payez

Qu'est-ce que Keep and Pay ?

Conserver et payer fait référence à un type d' exonération de faillite . Il permet à une personne de conserver un bien comme une maison ou une voiture, à condition que la personne continue à effectuer des paiements.

Conserver et payer

Conserver et payer est une stratégie de faillite dans laquelle une personne qui souhaite conserver un actif à la suite d'une résolution de faillite s'engage à suivre un calendrier de paiement et énonce ses intentions dans des documents judiciaires.

Toutes les exemptions en cas de faillite font référence aux actifs que le déclarant peut conserver. Tous les autres biens qui ne sont pas exonérés peuvent être liquidés par le tribunal pour aider à régler les dettes impayées du déclarant.

Garder et payer empêche les personnes d'avoir un actif particulier repris et éventuellement liquidé,. mais cela les oblige parfois à déposer une déclaration officielle auprès du tribunal des faillites qui montre qu'ils ont un plan pour payer l'actif à l'avenir. En règle générale, ce plan doit également obtenir l'approbation du créancier concerné.

Comment fonctionne Keep and Pay

En règle générale, les créanciers sont disposés à conserver et à payer les plans s'il semble probable qu'ils seront en mesure de recouvrer l'intégralité de la dette due, plutôt que de se contenter de quelque chose de moins sur la base d'une ordonnance du tribunal. De plus, cela peut souvent éliminer les tracas de la part du créancier.

Par exemple, disons qu'une personne déclare faillite et doit un montant substantiel sur une maison. La banque peut éventuellement vendre la propriété pour récupérer le montant restant dû sur l'hypothèque, mais cela peut prendre du temps et des efforts considérables, et donc des coûts supplémentaires. Si cela semble probable, il pourrait être avantageux pour la banque de tenter de se faire rembourser dans le cadre d'un accord Keep-and-Pay.

Pour chaque actif dans une faillite du chapitre 7,. par exemple, on demande généralement au déclarant ce qu'il veut faire de chaque bien de valeur, y compris s'il souhaite le céder, le conserver et le racheter, le conserver et payer ce qui lui est dû. temps, ou faire autre chose avec .

Pour cette raison, la personne qui dépose peut demander de conserver et de payer des éléments particuliers. Le tribunal n'acceptera pas toujours une telle demande, cependant, de nombreux tribunaux essaient de suivre les souhaits du déposant s'ils sont faits de bonne foi. D'autres ont des directives sur ce qu'il faut faire avec les actifs en fonction du type d'actif, de sa valeur et du montant restant dû.

Par exemple, des lignes directrices pourraient déterminer si un actif est ou non illiquide et ne peut pas être facilement vendu pour couvrir les dettes d'une personne, ou si un actif est pertinent pour les moyens de subsistance d'une personne, comme une voiture qui peut être nécessaire pour qu'une personne obtienne vers et depuis le travail.

Règles de conservation et de paiement

Les règles concernant la conservation et la rémunération et diverses exemptions de faillite varient selon l'État. La plupart des déclarants doivent utiliser les règles établies par l'état dans lequel ils vivent. Cependant, quelques États comme la Californie ont deux ensembles de règles d'exemption, l'un en vertu de la loi de l'État et l'autre une liste fédérale de règles. Les déclarants en faillite doivent choisir un ensemble de règles ou l'autre et les utiliser de manière cohérente tout au long de la procédure de faillite.

Pour la propriété, par exemple, de nombreux États fixent une valeur d'exemption. Vous pouvez conserver et payer si la valeur du bien vaut moins qu'un seuil fixé par les règles d'exonération.

Par exemple, supposons qu'une personne qui déclare faillite possède une maison d'une valeur de 160 000 $, avec un solde hypothécaire impayé de 140 000 $ et une valeur nette de 20 000 $. Leur état de résidence permet un montant d'exemption jusqu'à 175 000 $, ce qui dépasse la valeur de la maison. Dans ce cas, le déclarant pourrait conserver la maison.

À l'inverse, si la maison valait 200 000 $ avec le même solde hypothécaire, laissant 60 000 $ en valeur nette, elle dépasserait le seuil d'exemption. Cela obligerait un syndic nommé par le tribunal à liquider la propriété, à verser au titulaire de l'hypothèque 140 000 $ à partir du produit et à distribuer les fonds restants à tout créancier supplémentaire, avant que le déposant ne reçoive une partie de l'équité.

Exemple de garder et payer

Sam a été licencié et n'est pas en mesure d'effectuer les versements hypothécaires en temps opportun. Le prêteur hypothécaire de Sam refuse de renégocier les conditions du remboursement du prêt et a insinué qu'il cherchera à saisir la propriété par forclusion. Pendant ce temps, alors que d'autres dettes et dépenses grimpent, Sam fait faillite.

Juste après avoir déposé son bilan, Sam trouve un nouvel emploi qui fournira un revenu suffisant pour effectuer les versements hypothécaires, mais avec plusieurs réductions du mode de vie et des commodités antérieurs. En effet, Sam devra vivre une vie plus frugale. Sam soumet un plan au tribunal des faillites détaillant une ventilation des nouveaux versements hypothécaires et dépenses proposés. Le tribunal approuve ce plan et Sam garde la maison.

Points forts

• Keep and pay est une stratégie pour conserver un actif tout en continuant à effectuer des paiements sur celui-ci, même après avoir déclaré faillite.

• Keep-and-pay exige que le débiteur ou la personne qui déclare faillite soit en mesure de faire face aux paiements de l'actif.

• Les règles concernant le maintien et le paiement varient d'un État à l'autre.