Responsabilités spontanées
Que sont les passifs spontanés ?
Les passifs spontanés sont les obligations d'une entreprise qui s'accumulent automatiquement en raison de l'activité quotidienne de l'entreprise. Une augmentation des passifs spontanés est normalement liée à une augmentation du coût des marchandises vendues (ou coût des ventes) d'une entreprise, qui sont les coûts impliqués dans la production.
Les coûts fixes, tels que le coût d'un bâtiment d'usine, n'augmentent pas et ne diminuent pas avec les volumes de ventes et ne sont donc pas des passifs spontanés.
Comprendre les passifs spontanés
Les passifs spontanés sont dits "spontanés" car ils résultent de changements dans l'activité commerciale. En d'autres termes, les passifs spontanés ne sont pas directement contrôlés par l'entreprise, mais sont plutôt contrôlés par les ventes ou les volumes de production.
Les créditeurs sont des titres de créance à court terme dus aux créanciers et aux fournisseurs. Par exemple, si une entreprise doit à son fournisseur des matières premières utilisées dans la production, l'entreprise aura généralement le temps de payer la facture. Les termes des dettes peuvent être de 30, 60 ou 90 jours dans le futur. Salaires payables pour les travailleurs liés à la production s'il y a des heures supplémentaires ou des quarts de travail supplémentaires à mesure que les ventes augmentent.
En outre, les impôts à payer pourraient relever des passifs spontanés puisque le bénéfice de l'entreprise augmenterait avec les ventes entraînant une obligation fiscale plus importante envers l' Internal Revenue Service.
En général, toute augmentation des ventes entraînera généralement une augmentation du coût des marchandises vendues (COGS) si l'entreprise est un fabricant de produits, ou une augmentation du coût des ventes (COS) si l'entreprise fournit des services. La reprise du COGS ou du COS est due à l'augmentation de la production et de l'activité de main-d'œuvre pour remplacer les stocks vendus ou soutenir les ventes de services supplémentaires.
Pourquoi les passifs spontanés sont importants
La croissance projetée des passifs spontanés est un élément important que les entreprises doivent prendre en compte lorsqu'elles gèrent des comptes correspondants de l'autre côté du bilan , à savoir les actifs courants. Les actifs courants sont des actifs à court terme tels que les liquidités et les sommes dues par les clients sous forme de comptes débiteurs.
Le fonds de roulement (ou l'actif à court terme moins le passif à court terme ) est un élément clé du financement des opérations courantes d'une entreprise. Si les principales composantes des actifs à court terme, telles que la trésorerie, les comptes clients et les stocks, ne dépassent pas systématiquement et confortablement les passifs à court terme, une entreprise peut éventuellement se retrouver dans une situation financière difficile pour faire face à ses passifs spontanés.
Exemple de passifs spontanés
Vous trouverez ci-dessous une partie du compte de résultat de Tesla (TSLA) tel que rapporté dans les résultats trimestriels de la société au 30 juin 2019 .
Nos principaux plats à emporter sont les suivants :
Les ventes ou les revenus automobiles de Tesla se sont élevés à 5,1 milliards de dollars, contre 3,1 milliards de dollars un an plus tôt (surlignés en vert).
L'augmentation des ventes ou des revenus en juin 2019 a représenté une augmentation de 64 % des revenus par rapport à 2018.
Le coût des ventes de l'entreprise (ou coût des marchandises vendues) provenant des ventes automobiles est passé de 2,5 milliards de dollars à 4,2 milliards de dollars en 2018 (surligné en rouge).
La hausse du coût des revenus en 2019 a été un bond de 68 % par rapport à la même période un an plus tôt.
Bien que les ventes de Tesla aient connu une augmentation massive d'une année sur l'autre, le coût de ces ventes a encore augmenté. Le trimestre de Tesla met en évidence le fait que le coût des marchandises vendues est un passif spontané et qu'il est étroitement corrélé aux volumes de ventes.
En outre, les frais généraux ou les frais de vente, généraux et administratifs (SG&A) de l'entreprise (surlignés en orange) n'étaient pas corrélés aux ventes, ce qui montre que les frais SG&A ne sont pas une responsabilité spontanée.
Il est important de noter que les résultats de Tesla démontrent l'importance pour les investisseurs de surveiller les coûts associés à la génération de ventes et pas seulement la croissance des revenus d'une entreprise d'une année à l'autre.
Points forts
Une augmentation des passifs spontanés est normalement liée à une augmentation du coût des marchandises vendues (ou coût des ventes) d'une entreprise.
Les passifs spontanés sont les obligations d'une entreprise qui s'accumulent du fait de l'activité courante de l'entreprise.
Les passifs spontanés comprennent souvent les comptes créditeurs, qui sont des titres de créance à court terme dus aux créanciers et aux fournisseurs, les salaires et les impôts à payer.
