Retail Industry ETFs

Hvað er Retail Industry ETF?

Smásöluiðnaðar ETF er kauphallarsjóður (ETF) sem fjárfestir fjármagn sitt eingöngu í hlutabréfum fyrirtækja sem selja smásöluvöru til neytenda. Fjárfestar sem eru að leita að útsetningu fyrir smásölugeiranum myndu kaupa hlutabréf í ETF í smásöluiðnaði í von um hækkun á fjárfestingu sinni.

Skilningur á Retail Industry ETF

ETF í smásöluiðnaði, eins og á við um önnur vísitölu ETF, miðar að því að passa við fjárfestingarárangur undirliggjandi vísitölu sinnar. ETF smásöluiðnaðarins inniheldur múrsteina- og steypuhræra smásala sem og netsöluaðila og er að finna í mörgum atvinnugreinum, þar á meðal heimilisuppbótar- og húsgagnaverslanir, vöruhúsaklúbba og stórverslanir, stórverslanir og lágvöruverðsverslanir og sérverslanir og verslanir sem selja fatnað, rafeindatækni, fylgihluti og skófatnað.

Sum af stærstu fyrirtækjum eru smásölufyrirtæki, eins og Amazon, Walmart, Costco, Macy's, Walgreens og Best Buy. ETF í smásöluiðnaði myndi kaupa hlutabréf þessara fyrirtækja með von um að hlutabréfaverð þeirra hækki í verði.

Hugmyndin um ETF í smásöluiðnaði er að veita fjárfesti víðtæka útsetningu fyrir smásöluiðnaðinum í stað þess að fjárfesta í einu eða fáum tilteknum smásölufyrirtækjum. Þetta gerir kleift að auka fjölbreytni í eignasafni fjárfesta innan geirans sem og auðvelda stjórnun í samanburði við að eiga einstök hlutabréf. Stjórnendur smásölu ETFs velja venjulega vísitölu til að fylgjast með og kaupa hlutabréf fyrirtækjanna í þeirri vísitölu frekar en að velja eigin hlutabréf.

Árangur smásöluiðnaðar ETF er í samræmi við núverandi efnahagslegt traust neytenda. Þess vegna gengur ETF í smásöluiðnaði best þegar eyðsla neytenda og hagkerfið er öflugt og gengur illa þegar þeir eru þunglyndir.

Smásala er mánaðarlegur hagvísir í Bandaríkjunum. Bandaríska manntalsskrifstofan og viðskiptaráðuneytið taka saman gögn og gefa út smásöluskýrslu um það bil tveimur vikum eftir mánaðarlok sem nær yfir mánuðinn á undan. Samanburður ár á móti ári er sérstaklega mikilvægur mælikvarði vegna þess að hann tekur tillit til árstíðabundinnar smásölu.

Veðmál gegn smásöluverslunum

Í nóvember 2017 greindi CNBC frá nýjum kauphallarsjóði sem kallast Decline of the Retail Store ETF (EMTY), búin til af ProShare Advisors, sem bein markmið þeirra eru að nýta lækkandi hlutabréfaverð smásöluhlutabréfa. Múrsteinn og steypuhræra smásöluverslanir hafa orðið fyrir miklum skaða á síðustu tveimur áratugum með aukningu netverslunar. Jafnvel hefðbundin fyrirtæki sem tóku upp netkerfi áttu í erfiðleikum með að keppa við fyrirtæki eins og Amazon.

Verðmæti EMTY ETF er hannað til að hækka þegar hlutabréfin innan eftirlitsvísitölunnar lækka. Sjóðurinn nær þessu með skortsölu. Nánar tiltekið tekur ETF skortstöðuna á móti Solactive-ProShares Bricks and Mortar Retail Store Index. Sumar múrsteina- og steypuvörsluverslanir sem eru á vísitölunni sem ETF veðjar á eru Rite Aid, Best Buy, Macy's og Bed Bath & Beyond. Sjóðurinn hefur ekki skilað neinni marktækri ávöxtun og hefur staðið sig sérstaklega illa eftir að heimsfaraldurinn hófst.

The Decline of the Retail Store ETF kemur upp í samhengi við áframhaldandi hnignun smásöluverslana á undanförnum áratug á móti nettöfrum, nefnilega Amazon. Í frétt CNBC er einnig lögð áhersla á Death by Amazon vísitöluna sem búin var til af Bespoke Investment Group, sem fylgist með yfir 60 múrsteins- og steypusöluaðilum sem hafa neikvæð áhrif á netsala.

Vinsælir ETFs í smásöluiðnaði

Það er margs konar ETFs í smásöluiðnaði sem fjárfestar geta valið úr. Eins og allar fjárfestingar er mikilvægt að gera rannsóknir áður en þú skuldbindur þig til kaupa. Svæði sem fjárfestar ættu að einbeita sér að eru fyrri afkoma, eignasafnssamsetning, kostnaðarhlutfall,. viðmiðunarvísitala og tiltekna atvinnugrein sem sjóðurinn einbeitir sér að. Sumir vinsælir ETFs í smásöluiðnaði eru sem hér segir:

• SPDR S&P Retail ETF (XRT)

• Amplify Online Retail ETF (IBUY)

• ProShares Online Retail ETF (ONLN)

• VanEck Vectors Retail ETF (RTH )

##Hápunktar

• Smásölufyrirtæki, sérstaklega steinsteypufyrirtæki, hafa átt erfitt með að keppa við uppgang og velgengni netfyrirtækja, eins og Amazon.

• Smásölufyrirtæki innihalda ýmsar verslanir, með algeng vöruheiti þar á meðal Walmart, Macy's, Costco og Best Buy.

• ETF í smásöluiðnaði er kauphallarsjóður (ETF) þar sem fjármagn er fjárfest í hlutabréfum smásölufyrirtækja.