Dybt marked
Hvad er Deep Market?
En aktie eller et andet værdipapir siges at have et dybt marked, hvis det handler i et højt volumen med kun en lille spredning eller forskel mellem budprisen og udbudsprisen. Derimod har et værdipapir et tyndt marked, hvis handelsvolumen for det er lavt, og spændet er stort. Dette beskrives nogle gange som et smalt marked.
ForstĂĄelse af Deep Market
Udtrykkene dybt marked eller tyndt marked refererer normalt til en individuel aktie eller anden værdipapir, men kan også bruges til at beskrive en hel børs, et marked eller en industri, såsom et marked i vækstlande.
Mange af de aktier, der er noteret på New York Stock Exchange (NYSE) og Nasdaq,. er deep market-aktier. De er udbredte aktier, og mængden af handlede aktier er konsekvent høj, hvilket holder spredningen relativt lille.
I modsætning hertil har aktier handlet over-the-counter (OTC) en tendens til at være mere volatile i både pris og volumen. De er tyndt handlet.
Forskellen kan være vigtig for handlende. Aktier, der har et dybt marked, såsom Apple (AAPL) og Microsoft (MSFT), viser stort set altid en stærk handelsvolumen. De er meget likvide, hvilket betyder, at der er et tilstrækkeligt antal købs- og salgsordrer til enhver tid til at tilfredsstille den umiddelbare efterspørgsel. Derfor kan store ordrer på aktierne udføres uden at påvirke deres markedspris væsentligt.
Aktiekurserne på mindre eller mere obskure virksomheder kan bevæge sig betydeligt som følge af, at en enkelt erhvervsdrivende afgiver en stor købs- eller salgsordre.
Selv en aktie med et dybt marked kan opleve en handelsubalance, der gør dens kurs volatil.
Data om dybden af markedet for specifikke værdipapirer hjælper handlende med at bestemme, hvor prisen kan være på vej hen i den nærmeste fremtid, når ordrer udfyldes, opdateres eller annulleres. For eksempel kan en erhvervsdrivende bruge markedsdybdedata til at forstå bud-spørg-spændet for et værdipapir sammen med den mængde, der akkumuleres over begge tal.
Ikke alle aktier, der handler i et højt volumen, har god markedsdybde. På en given dag kan der være en ubalance af ordrer, der er store nok til at skabe kursvolatilitet selv for aktier med de højeste daglige volumener.
At have markedsdybdeinformation i realtid kan hjælpe en erhvervsdrivende med at drage fordel af kortsigtet prisvolatilitet. For eksempel, når en virksomhed lancerer et børsnotering (IPO), kan handlende stå ved, indtil de ser en stærk købsefterspørgsel, hvilket signalerer, at prisen på den nyligt udstedte aktie bør fortsætte sin opadgående bane. I dette tilfælde kan en erhvervsdrivende købe aktier og derefter kun vente, så længe det tager for prisen at nå et bestemt niveau eller salgspresset til at stige, før han sælger.
Højdepunkter
En aktie har et dybt marked, hvis den konsekvent opnår en høj volumen af handler.
For handlende giver et dybt marked mulighed for at foretage store handler uden umiddelbart at pĂĄvirke aktiekursen.
En aktie med et dybt marked er meget likvid, hvilket betyder, at der er en balance mellem købere og sælgere, der holder prisen stabil.
