Finanssektoren
Hvad er den finansielle sektor?
Den finansielle sektor er en del af økonomien, der består af virksomheder og institutioner, der leverer finansielle tjenesteydelser til erhvervs- og detailkunder. Denne sektor omfatter en bred vifte af industrier, herunder banker, investeringsselskaber, forsikringsselskaber og ejendomsselskaber.
Forståelse af den finansielle sektor
En stor del af denne sektor genererer indtægter fra realkreditlån og lån, som får værdi, når renten falder. Økonomiens sundhed afhænger i høj grad af styrken af dens finansielle sektor. Jo stærkere den er, jo sundere er økonomien. En svag finansiel sektor betyder typisk, at økonomien svækkes.
Mange mennesker sidestiller finanssektoren med Wall Street og de børser, der opererer på den. Men der er meget mere i det end det. Den finansielle sektor er en af de vigtigste dele af mange udviklede økonomier. Den består af mæglere,. finansielle institutioner og pengemarkeder - som alle leverer de tjenester, der er nødvendige for at hjælpe med at holde Main Street fungerende hver dag.
For at en økonomi skal forblive stabil, skal den have en sund finansiel sektor. Denne sektor fremmer lån til virksomheder, så de kan ekspandere, yder realkreditlån til boligejere og udsteder forsikringspolicer for at beskytte mennesker, virksomheder og deres aktiver. Det hjælper også med at opbygge opsparing til pensionering og beskæftiger millioner af mennesker.
Den finansielle sektor genererer en god del af sin omsætning fra lån og realkreditlån. Disse får værdi i et miljø, hvor renten falder. Når raterne er lave, åbner de økonomiske forhold dørene op for flere kapitalprojekter og investeringer. Når dette sker, kommer den finansielle sektor til gode, hvilket betyder mere økonomisk vækst.
Makeup i den finansielle sektor
Som nævnt ovenfor består den finansielle sektor af mange forskellige brancher lige fra banker, investeringshuse, forsikringsselskaber, ejendomsmæglere, forbrugerfinansieringsselskaber, realkreditinstitutter og ejendomsinvesteringsforeninger (REIT'er).
Den finansielle sektor er en af de største dele af S&P 500. De største virksomheder inden for den finansielle sektor er nogle af de mest genkendelige bankinstitutioner i verden, herunder følgende:
JPMorgan Chase (JPM)
Wells Fargo (WFC)
Bank of America (BAC)
Citigroup (C)
Mens disse store virksomheder dominerer sektoren, er der andre, mindre virksomheder, der også deltager i sektoren. Forsikringsselskaber er også en stor industri inden for den finansielle sektor, der består af virksomheder som American International Group (AIG) og Chubb (CB).
Investering i den finansielle sektor
Økonomer forbinder ofte økonomiens generelle sundhed med den finansielle sektors sundhed. Hvis finansielle virksomheder er svage, er det en ulempe for den gennemsnitlige forbruger. Finansielle virksomheder yder lån til virksomheder, realkreditlån til boligejere og forsikringer til forbrugere. Hvis disse aktiviteter begrænses, hæmmer det væksten i både små virksomheder og fast ejendom.
Finansielle aktier er meget populære investeringer at eje i en portefølje. De fleste virksomheder inden for sektoren udsteder udbytte og vurderes på den overordnede styrke af deres økonomiske sundhed. Under finanskrisen i 2007-2008 var den finansielle sektor en af de hårdest ramte, hvor virksomheder som Lehman Brothers indgav en konkursbegæring. Efter en tilstrømning af statslig regulering og omstrukturering er den finansielle sektor betydeligt stærkere.
Finansielle ETF'er, såsom Financial Select Sector SPDR Fund (XLF) – den største finansielle ETF – kan give investorer en bred eksponering til sektoren.
Ved handelslukningen den 29. september 2020 havde den finansielle sektor en samlet markedsværdi på 5,59 billioner USD. Sektoren har klaret sig dårligere end S&P 500-indekset i de sidste 12 måneder (TTM), hvor S&P 500 er steget 14,3 %, mens S&P 500 Financials Sector er faldet 13,7 %.
Særlige overvejelser
Nogle af de positive faktorer, der påvirker den finansielle sektor inkluderer:
Moderat stigende renter. Efterhånden som renterne stiger, kan finansielle servicevirksomheder tjene mere på de penge, de har, og på kredit, de udsteder til deres kunder.
Reducerer reguleringen. Når regeringen beslutter sig for at skære ned på bureaukratiet, vil medlemmer af den finansielle sektor nyde godt af det. Det betyder, at det kan mindske byrden og samtidig øge overskuddet.
Sænke forbrugernes gældsniveauer. Da forbrugerne mindsker deres gældsbelastning, mindsker de risikoen for misligholdelse. Denne lettere belastning betyder også, at de kan have en tolerance for mere gæld, hvilket yderligere øger rentabiliteten.
Omvendt bør investorer også overveje nogle af de negative faktorer, der påvirker denne sektor:
Hurtige rentestigninger. Hvis renterne stiger for hurtigt, kan efterspørgslen efter kredit som realkredit falde, hvilket kan påvirke visse dele af den finansielle sektor negativt.
Rentekurven flader ud. Hvis spændet mellem lange og korte renter falder for meget, kan den finansielle sektor begynde at kæmpe.
Mere lovgivning. Offentlig regulering kan have stor indflydelse på den finansielle sektor. Selvom det kan være med til at beskytte forbrugerne, kan mere bureaukrati lægge hindringer i vejen for en virksomhed, der opererer inden for finansielle tjenesteydelser.
Højdepunkter
Den finansielle sektor er en del af økonomien, der består af virksomheder og institutioner, der leverer finansielle tjenesteydelser til erhvervs- og detailkunder.
En stærk finansiel sektor er et tegn på en sund økonomi.
Den finansielle sektor genererer en god del af sin omsætning fra lån og realkreditlån og trives i et lavrentemiljø.
Sektoren består af mange forskellige industrier, herunder banker, investeringsselskaber, forsikringsselskaber og ejendomsselskaber.
