Investor's wiki

Модель Бокса-Дженкинса

Модель Бокса-Дженкинса

Π§Ρ‚ΠΎ Ρ‚Π°ΠΊΠΎΠ΅ модСль Бокса-ДТСнкинса?

МодСль Бокса-ДТСнкинса β€” это матСматичСская модСль, прСдназначСнная для прогнозирования Π΄ΠΈΠ°ΠΏΠ°Π·ΠΎΠ½ΠΎΠ² Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… Π½Π° основС Π²Ρ…ΠΎΠ΄Π½Ρ‹Ρ… Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… ΠΈΠ· Π·Π°Π΄Π°Π½Π½ΠΎΠ³ΠΎ Π²Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½ΠΎΠ³ΠΎ ряда. МодСль Бокса-ДТСнкинса ΠΌΠΎΠΆΠ΅Ρ‚ Π°Π½Π°Π»ΠΈΠ·ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Ρ‚ΡŒ нСсколько Ρ€Π°Π·Π»ΠΈΡ‡Π½Ρ‹Ρ… Ρ‚ΠΈΠΏΠΎΠ² Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… Π²Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½Ρ‹Ρ… рядов Π² цСлях прогнозирования.

Π•Π³ΠΎ мСтодология ΠΈΡΠΏΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡƒΠ΅Ρ‚ различия ΠΌΠ΅ΠΆΠ΄Ρƒ Ρ‚ΠΎΡ‡ΠΊΠ°ΠΌΠΈ Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… для опрСдСлСния Ρ€Π΅Π·ΡƒΠ»ΡŒΡ‚Π°Ρ‚ΠΎΠ². ΠœΠ΅Ρ‚ΠΎΠ΄ΠΎΠ»ΠΎΠ³ΠΈΡ позволяСт ΠΌΠΎΠ΄Π΅Π»ΠΈ ΠΈΠ΄Π΅Π½Ρ‚ΠΈΡ„ΠΈΡ†ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Ρ‚ΡŒ Ρ‚Π΅Π½Π΄Π΅Π½Ρ†ΠΈΠΈ, ΠΈΡΠΏΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡƒΡ Π°Π²Ρ‚ΠΎΡ€Π΅Π³Ρ€Π΅ΡΡΠΈΡŽ, ΡΠΊΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡΡ‰ΠΈΠ΅ срСдниС ΠΈ сСзонныС различия для создания ΠΏΡ€ΠΎΠ³Π½ΠΎΠ·ΠΎΠ².

МодСли авторСгрСссионного ΠΈΠ½Ρ‚Π΅Π³Ρ€ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½Π½ΠΎΠ³ΠΎ ΡΠΊΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡΡ‰Π΅Π³ΠΎ срСднСго (ARIMA) ΠΏΡ€Π΅Π΄ΡΡ‚Π°Π²Π»ΡΡŽΡ‚ собой Ρ€Π°Π·Π½ΠΎΠ²ΠΈΠ΄Π½ΠΎΡΡ‚ΡŒ ΠΌΠΎΠ΄Π΅Π»ΠΈ Бокса-ДТСнкинса. Π’Π΅Ρ€ΠΌΠΈΠ½Ρ‹ ARIMA ΠΈ Box-Jenkins ΠΈΠ½ΠΎΠ³Π΄Π° ΠΈΡΠΏΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡƒΡŽΡ‚ΡΡ ΠΊΠ°ΠΊ синонимы.

ПониманиС ΠΌΠΎΠ΄Π΅Π»ΠΈ Бокса-ДТСнкинса

МодСли Бокса-ДТСнкинса ΠΈΡΠΏΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡƒΡŽΡ‚ΡΡ для прогнозирования мноТСства ΠΎΠΆΠΈΠ΄Π°Π΅ΠΌΡ‹Ρ… Ρ‚ΠΎΡ‡Π΅ΠΊ Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… ΠΈΠ»ΠΈ Π΄ΠΈΠ°ΠΏΠ°Π·ΠΎΠ½ΠΎΠ² Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ…, Π²ΠΊΠ»ΡŽΡ‡Π°Ρ бизнСс-Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Π΅ ΠΈ Π±ΡƒΠ΄ΡƒΡ‰ΠΈΠ΅ Ρ†Π΅Π½Ρ‹ Π½Π° Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹Π΅ Π±ΡƒΠΌΠ°Π³ΠΈ.

МодСль Бокса-ДТСнкинса Π±Ρ‹Π»Π° создана двумя ΠΌΠ°Ρ‚Π΅ΠΌΠ°Ρ‚ΠΈΠΊΠ°ΠΌΠΈ: Π”ΠΆΠΎΡ€Π΄ΠΆΠ΅ΠΌ Боксом ΠΈ Π“Π²ΠΈΠ»ΠΈΠΌΠΎΠΌ ДТСнкинсом. Π”Π²Π° ΠΌΠ°Ρ‚Π΅ΠΌΠ°Ρ‚ΠΈΠΊΠ° обсудили ΠΊΠΎΠ½Ρ†Π΅ΠΏΡ†ΠΈΠΈ, ΡΠΎΡΡ‚Π°Π²Π»ΡΡŽΡ‰ΠΈΠ΅ эту модСль, Π² ΠΏΡƒΠ±Π»ΠΈΠΊΠ°Ρ†ΠΈΠΈ 1970 Π³ΠΎΠ΄Π° ΠΏΠΎΠ΄ Π½Π°Π·Π²Π°Π½ΠΈΠ΅ΠΌ «Анализ Π²Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½Ρ‹Ρ… рядов: ΠΏΡ€ΠΎΠ³Π½ΠΎΠ·ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½ΠΈΠ΅ ΠΈ ΠΊΠΎΠ½Ρ‚Ρ€ΠΎΠ»ΡŒΒ».

ΠžΡ†Π΅Π½ΠΊΠΈ ΠΏΠ°Ρ€Π°ΠΌΠ΅Ρ‚Ρ€ΠΎΠ² ΠΌΠΎΠ΄Π΅Π»ΠΈ Бокса-ДТСнкинса ΠΌΠΎΠ³ΡƒΡ‚ Π±Ρ‹Ρ‚ΡŒ ΠΎΡ‡Π΅Π½ΡŒ слоТными. Π‘Π»Π΅Π΄ΠΎΠ²Π°Ρ‚Π΅Π»ΡŒΠ½ΠΎ, ΠΊΠ°ΠΊ ΠΈ Π² случаС с Π΄Ρ€ΡƒΠ³ΠΈΠΌΠΈ модСлями рСгрСссии Π²Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½Ρ‹Ρ… рядов, Π½Π°ΠΈΠ»ΡƒΡ‡ΡˆΠΈΠ΅ Ρ€Π΅Π·ΡƒΠ»ΡŒΡ‚Π°Ρ‚Ρ‹ ΠΎΠ±Ρ‹Ρ‡Π½ΠΎ Π΄ΠΎΡΡ‚ΠΈΠ³Π°ΡŽΡ‚ΡΡ Π·Π° счСт использования ΠΏΡ€ΠΎΠ³Ρ€Π°ΠΌΠΌΠΈΡ€ΡƒΠ΅ΠΌΠΎΠ³ΠΎ ΠΏΡ€ΠΎΠ³Ρ€Π°ΠΌΠΌΠ½ΠΎΠ³ΠΎ обСспСчСния. МодСль Бокса-ДТСнкинса Ρ‚Π°ΠΊΠΆΠ΅ ΠΎΠ±Ρ‹Ρ‡Π½ΠΎ Π»ΡƒΡ‡ΡˆΠ΅ всСго ΠΏΠΎΠ΄Ρ…ΠΎΠ΄ΠΈΡ‚ для краткосрочного прогнозирования Π½Π° срок Π΄ΠΎ 18 мСсяцСв.

ΠœΠ΅Ρ‚ΠΎΠ΄ΠΎΠ»ΠΎΠ³ΠΈΡ Бокса-ДТСнкинса

МодСль Бокса-ДТСнкинса ΠΌΠΎΠΆΠ΅Ρ‚ Π±Ρ‹Ρ‚ΡŒ ΠΎΠ΄Π½ΠΎΠΉ ΠΈΠ· Π½Π΅ΡΠΊΠΎΠ»ΡŒΠΊΠΈΡ… ΠΌΠΎΠ΄Π΅Π»Π΅ΠΉ Π°Π½Π°Π»ΠΈΠ·Π° Π²Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½Ρ‹Ρ… рядов, с ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹ΠΌΠΈ прогнозист столкнСтся ΠΏΡ€ΠΈ использовании ΠΏΡ€ΠΎΠ³Ρ€Π°ΠΌΠΌΠ½ΠΎΠ³ΠΎ обСспСчСния для прогнозирования. Π’ΠΎ ΠΌΠ½ΠΎΠ³ΠΈΡ… случаях ΠΏΡ€ΠΎΠ³Ρ€Π°ΠΌΠΌΠ½ΠΎΠ΅ обСспСчСниС Π±ΡƒΠ΄Π΅Ρ‚ Π·Π°ΠΏΡ€ΠΎΠ³Ρ€Π°ΠΌΠΌΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½ΠΎ Π½Π° автоматичСскоС использованиС Π½Π°ΠΈΠ±ΠΎΠ»Π΅Π΅ подходящСй ΠΌΠ΅Ρ‚ΠΎΠ΄ΠΎΠ»ΠΎΠ³ΠΈΠΈ прогнозирования Π½Π° основС ΠΏΡ€ΠΎΠ³Π½ΠΎΠ·ΠΈΡ€ΡƒΠ΅ΠΌΡ‹Ρ… Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… Π²Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½ΠΎΠ³ΠΎ ряда. БообщаСтся, Ρ‡Ρ‚ΠΎ Box-Jenkins являСтся Π»ΡƒΡ‡ΡˆΠΈΠΌ Π²Ρ‹Π±ΠΎΡ€ΠΎΠΌ для Π½Π°Π±ΠΎΡ€ΠΎΠ² Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ…, ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹Π΅ Π² основном ΡΡ‚Π°Π±ΠΈΠ»ΡŒΠ½Ρ‹ ΠΈ ΠΈΠΌΠ΅ΡŽΡ‚ Π½ΠΈΠ·ΠΊΡƒΡŽ Π²ΠΎΠ»Π°Ρ‚ΠΈΠ»ΡŒΠ½ΠΎΡΡ‚ΡŒ.

МодСль Бокса-ДТСнкинса ΠΏΡ€ΠΎΠ³Π½ΠΎΠ·ΠΈΡ€ΡƒΠ΅Ρ‚ Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Π΅, ΠΈΡΠΏΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡƒΡ Ρ‚Ρ€ΠΈ ΠΏΡ€ΠΈΠ½Ρ†ΠΈΠΏΠ°: авторСгрСссия, Π΄ΠΈΡ„Ρ„Π΅Ρ€Π΅Π½Ρ†ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½ΠΈΠ΅ ΠΈ ΡΠΊΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡΡ‰Π΅Π΅ срСднСС. Π­Ρ‚ΠΈ Ρ‚Ρ€ΠΈ ΠΏΡ€ΠΈΠ½Ρ†ΠΈΠΏΠ° извСстны ΠΊΠ°ΠΊ p, d ΠΈ q соотвСтствСнно. ΠšΠ°ΠΆΠ΄Ρ‹ΠΉ ΠΏΡ€ΠΈΠ½Ρ†ΠΈΠΏ ΠΈΡΠΏΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡƒΠ΅Ρ‚ΡΡ Π² Π°Π½Π°Π»ΠΈΠ·Π΅ Бокса-ДТСнкинса; вмСстС ΠΎΠ½ΠΈ вмСстС ΠΏΠΎΠΊΠ°Π·Π°Π½Ρ‹ ΠΊΠ°ΠΊ ARIMA (p, d, q).

ΠŸΡ€ΠΎΡ†Π΅ΡΡ авторСгрСссии (p) провСряСт Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Π΅ Π½Π° ΡƒΡ€ΠΎΠ²Π΅Π½ΡŒ стационарности. Если ΠΈΡΠΏΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡƒΠ΅ΠΌΡ‹Π΅ Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Π΅ ΡΠ²Π»ΡΡŽΡ‚ΡΡ стационарными, это ΠΌΠΎΠΆΠ΅Ρ‚ ΡƒΠΏΡ€ΠΎΡΡ‚ΠΈΡ‚ΡŒ процСсс прогнозирования. Если ΠΈΡΠΏΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡƒΠ΅ΠΌΡ‹Π΅ Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Π΅ нСстационарны, ΠΈΡ… Π½Π΅ΠΎΠ±Ρ…ΠΎΠ΄ΠΈΠΌΠΎ Π±ΡƒΠ΄Π΅Ρ‚ Π΄ΠΈΡ„Ρ„Π΅Ρ€Π΅Π½Ρ†ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Ρ‚ΡŒ (d). Π”Π°Π½Π½Ρ‹Π΅ Ρ‚Π°ΠΊΠΆΠ΅ ΠΏΡ€ΠΎΠ²Π΅Ρ€ΡΡŽΡ‚ΡΡ Π½Π° соотвСтствиС ΡΠΊΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡΡ‰Π΅ΠΌΡƒ срСднСму (Ρ‡Ρ‚ΠΎ дСлаСтся Π² части q процСсса Π°Π½Π°Π»ΠΈΠ·Π°). Π’ Ρ†Π΅Π»ΠΎΠΌ, ΠΏΠ΅Ρ€Π²ΠΎΠ½Π°Ρ‡Π°Π»ΡŒΠ½Ρ‹ΠΉ Π°Π½Π°Π»ΠΈΠ· Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… ΠΏΠΎΠ΄Π³ΠΎΡ‚Π°Π²Π»ΠΈΠ²Π°Π΅Ρ‚ ΠΈΡ… ΠΊ ΠΏΡ€ΠΎΠ³Π½ΠΎΠ·ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½ΠΈΡŽ ΠΏΡƒΡ‚Π΅ΠΌ опрСдСлСния ΠΏΠ°Ρ€Π°ΠΌΠ΅Ρ‚Ρ€ΠΎΠ² (p, d ΠΈ q), ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹Π΅ Π·Π°Ρ‚Π΅ΠΌ ΠΏΡ€ΠΈΠΌΠ΅Π½ΡΡŽΡ‚ΡΡ для Ρ€Π°Π·Ρ€Π°Π±ΠΎΡ‚ΠΊΠΈ ΠΏΡ€ΠΎΠ³Π½ΠΎΠ·Π°.

ΠžΠ΄Π½ΠΎΠΊΡ€Π°Ρ‚Π½Ρ‹ΠΉ шок бСсконСчно влияСт Π½Π° ΠΏΠΎΡΠ»Π΅Π΄ΡƒΡŽΡ‰ΠΈΠ΅ значСния ΠΌΠΎΠ΄Π΅Π»ΠΈ Бокса-ДТСнкинса Π² Π±ΡƒΠ΄ΡƒΡ‰Π΅ΠΌ. Π’Π°ΠΊΠΈΠΌ ΠΎΠ±Ρ€Π°Π·ΠΎΠΌ, наслСдиС финансового кризиса ΠΆΠΈΠ²Π΅Ρ‚ Π² ΡΠ΅Π³ΠΎΠ΄Π½ΡΡˆΠ½ΠΈΡ… авторСгрСссионных модСлях.

АвторСгрСссионноС ΠΈΠ½Ρ‚Π΅Π³Ρ€ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½Π½ΠΎΠ΅ ΡΠΊΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡΡ‰Π΅Π΅ срСднСС (ARIMA)

Box-Jenkins β€” это модСль авторСгрСссионной ΠΈΠ½Ρ‚Π΅Π³Ρ€ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½Π½ΠΎΠΉ ΡΠΊΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡΡ‰Π΅ΠΉ срСднСй (ARIMA), которая измСряСт силу ΠΎΠ΄Π½ΠΎΠΉ зависимой ΠΏΠ΅Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½ΠΎΠΉ ΠΏΠΎ ΠΎΡ‚Π½ΠΎΡˆΠ΅Π½ΠΈΡŽ ΠΊ Π΄Ρ€ΡƒΠ³ΠΈΠΌ ΠΈΠ·ΠΌΠ΅Π½ΡΡŽΡ‰ΠΈΠΌΡΡ ΠΏΠ΅Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½Ρ‹ΠΌ. ЦСль ΠΌΠΎΠ΄Π΅Π»ΠΈ состоит Π² Ρ‚ΠΎΠΌ, Ρ‡Ρ‚ΠΎΠ±Ρ‹ ΠΏΡ€Π΅Π΄ΡΠΊΠ°Π·Π°Ρ‚ΡŒ Π±ΡƒΠ΄ΡƒΡ‰ΠΈΠ΅ двиТСния Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹Ρ… Π±ΡƒΠΌΠ°Π³ ΠΈΠ»ΠΈ финансового Ρ€Ρ‹Π½ΠΊΠ°, исслСдуя различия ΠΌΠ΅ΠΆΠ΄Ρƒ значСниями Π² ряду, Π° Π½Π΅ Ρ‡Π΅Ρ€Π΅Π· фактичСскиС значСния.

МодСль ARIMA ΠΌΠΎΠΆΠ½ΠΎ ΠΏΠΎΠ½ΡΡ‚ΡŒ, описав ΠΊΠ°ΠΆΠ΄Ρ‹ΠΉ ΠΈΠ· Π΅Π΅ ΠΊΠΎΠΌΠΏΠΎΠ½Π΅Π½Ρ‚ΠΎΠ² ΡΠ»Π΅Π΄ΡƒΡŽΡ‰ΠΈΠΌ ΠΎΠ±Ρ€Π°Π·ΠΎΠΌ:

  • АвторСгрСссия (AR) : относится ΠΊ ΠΌΠΎΠ΄Π΅Π»ΠΈ, которая ΠΏΠΎΠΊΠ°Π·Ρ‹Π²Π°Π΅Ρ‚ ΠΈΠ·ΠΌΠ΅Π½ΡΡŽΡ‰ΡƒΡŽΡΡ ΠΏΠ΅Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½ΡƒΡŽ, которая рСгрСссируСт Π½Π° свои собствСнныС Π·Π°ΠΏΠ°Π·Π΄Ρ‹Π²Π°ΡŽΡ‰ΠΈΠ΅ ΠΈΠ»ΠΈ ΠΏΡ€Π΅Π΄ΡˆΠ΅ΡΡ‚Π²ΡƒΡŽΡ‰ΠΈΠ΅ значСния.

  • Π˜Π½Ρ‚Π΅Π³Ρ€ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½Π½Ρ‹ΠΉ (I): прСдставляСт Ρ€Π°Π·Π½ΠΎΡΡ‚ΡŒ Π½Π΅ΠΎΠ±Ρ€Π°Π±ΠΎΡ‚Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… наблюдСний, ΠΏΠΎΠ·Π²ΠΎΠ»ΡΡŽΡ‰ΡƒΡŽ ΡΠ΄Π΅Π»Π°Ρ‚ΡŒ Π²Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½ΠΎΠΉ ряд стационарным, Ρ‚. Π΅. значСния Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… Π·Π°ΠΌΠ΅Π½ΡΡŽΡ‚ΡΡ Ρ€Π°Π·Π½ΠΈΡ†Π΅ΠΉ ΠΌΠ΅ΠΆΠ΄Ρƒ значСниями Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… ΠΈ ΠΏΡ€Π΅Π΄Ρ‹Π΄ΡƒΡ‰ΠΈΠΌΠΈ значСниями.

  • Π‘ΠΊΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡΡ‰Π΅Π΅ срСднСС (MA) : Π²ΠΊΠ»ΡŽΡ‡Π°Π΅Ρ‚ Π·Π°Π²ΠΈΡΠΈΠΌΠΎΡΡ‚ΡŒ ΠΌΠ΅ΠΆΠ΄Ρƒ наблюдСниСм ΠΈ остаточной ошибкой ΠΈΠ· ΠΌΠΎΠ΄Π΅Π»ΠΈ ΡΠΊΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡΡ‰Π΅Π³ΠΎ срСднСго, ΠΏΡ€ΠΈΠΌΠ΅Π½ΡΠ΅ΠΌΡƒΡŽ ΠΊ Π·Π°ΠΏΠ°Π·Π΄Ρ‹Π²Π°ΡŽΡ‰ΠΈΠΌ наблюдСниям.

ΠŸΡ€ΠΎΠ³Π½ΠΎΠ·ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½ΠΈΠ΅ Ρ†Π΅Π½ Π½Π° Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΈ

Одним ΠΈΠ· ΠΏΡ€ΠΈΠΌΠ΅Π½Π΅Π½ΠΈΠΉ Π°Π½Π°Π»ΠΈΠ·Π° ΠΌΠΎΠ΄Π΅Π»ΠΈ Бокса-ДТСнкинса являСтся ΠΏΡ€ΠΎΠ³Π½ΠΎΠ·ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½ΠΈΠ΅ Ρ†Π΅Π½ Π½Π° Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΈ . Π­Ρ‚ΠΎΡ‚ Π°Π½Π°Π»ΠΈΠ· ΠΎΠ±Ρ‹Ρ‡Π½ΠΎ создаСтся ΠΈ кодируСтся с ΠΏΠΎΠΌΠΎΡ‰ΡŒΡŽ ΠΏΡ€ΠΎΠ³Ρ€Π°ΠΌΠΌΠ½ΠΎΠ³ΠΎ обСспСчСния R. Π Π΅Π·ΡƒΠ»ΡŒΡ‚Π°Ρ‚ΠΎΠΌ Π°Π½Π°Π»ΠΈΠ·Π° являСтся логарифмичСский Ρ€Π΅Π·ΡƒΠ»ΡŒΡ‚Π°Ρ‚, ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹ΠΉ ΠΌΠΎΠΆΠ½ΠΎ ΠΏΡ€ΠΈΠΌΠ΅Π½ΠΈΡ‚ΡŒ ΠΊ Π½Π°Π±ΠΎΡ€Ρƒ Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… для получСния ΠΏΡ€ΠΎΠ³Π½ΠΎΠ·ΠΈΡ€ΡƒΠ΅ΠΌΡ‹Ρ… Ρ†Π΅Π½ Π½Π° ΠΎΠΏΡ€Π΅Π΄Π΅Π»Π΅Π½Π½Ρ‹ΠΉ ΠΏΠ΅Ρ€ΠΈΠΎΠ΄ Π²Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½ΠΈ Π² Π±ΡƒΠ΄ΡƒΡ‰Π΅ΠΌ.

МодСли ARIMA основаны Π½Π° ΠΏΡ€Π΅Π΄ΠΏΠΎΠ»ΠΎΠΆΠ΅Π½ΠΈΠΈ, Ρ‡Ρ‚ΠΎ ΠΏΡ€ΠΎΡˆΠ»Ρ‹Π΅ значСния ΠΈΠΌΠ΅ΡŽΡ‚ Π½Π΅ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹ΠΉ остаточный эффСкт Π½Π° Ρ‚Π΅ΠΊΡƒΡ‰ΠΈΠ΅ ΠΈΠ»ΠΈ Π±ΡƒΠ΄ΡƒΡ‰ΠΈΠ΅ значСния. НапримСр, инвСстор, ΠΈΡΠΏΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡƒΡŽΡ‰ΠΈΠΉ модСль ARIMA для прогнозирования Ρ†Π΅Π½ Π½Π° Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΈ, Π±ΡƒΠ΄Π΅Ρ‚ ΠΈΡΡ…ΠΎΠ΄ΠΈΡ‚ΡŒ ΠΈΠ· Ρ‚ΠΎΠ³ΠΎ, Ρ‡Ρ‚ΠΎ Π½ΠΎΠ²Ρ‹Π΅ ΠΏΠΎΠΊΡƒΠΏΠ°Ρ‚Π΅Π»ΠΈ ΠΈ ΠΏΡ€ΠΎΠ΄Π°Π²Ρ†Ρ‹ этих Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΉ зависят ΠΎΡ‚ Π½Π΅Π΄Π°Π²Π½ΠΈΡ… Ρ€Ρ‹Π½ΠΎΡ‡Π½Ρ‹Ρ… сдСлок ΠΏΡ€ΠΈ принятии Ρ€Π΅ΡˆΠ΅Π½ΠΈΡ ΠΎ Ρ‚ΠΎΠΌ, сколько ΠΏΡ€Π΅Π΄Π»ΠΎΠΆΠΈΡ‚ΡŒ ΠΈΠ»ΠΈ ΠΏΡ€ΠΈΠ½ΡΡ‚ΡŒ Π·Π° Ρ†Π΅Π½Π½ΡƒΡŽ Π±ΡƒΠΌΠ°Π³Ρƒ.

Π₯отя это ΠΏΡ€Π΅Π΄ΠΏΠΎΠ»ΠΎΠΆΠ΅Π½ΠΈΠ΅ справСдливо ΠΏΡ€ΠΈ ΠΌΠ½ΠΎΠ³ΠΈΡ… Ρ€Π°Π·Π»ΠΈΡ‡Π½Ρ‹Ρ… ΠΎΠ±ΡΡ‚ΠΎΡΡ‚Π΅Π»ΡŒΡΡ‚Π²Π°Ρ…, ΠΎΠ½ΠΎ Π½Π΅ всСгда Π²Π΅Ρ€Π½ΠΎ. НапримСр, Π² Π³ΠΎΠ΄Ρ‹, ΠΏΡ€Π΅Π΄ΡˆΠ΅ΡΡ‚Π²ΠΎΠ²Π°Π²ΡˆΠΈΠ΅ финансовому кризису 2008 Π³ΠΎΠ΄Π°, Π±ΠΎΠ»ΡŒΡˆΠΈΠ½ΡΡ‚Π²ΠΎ инвСсторов Π½Π΅ Π·Π½Π°Π»ΠΈ ΠΎ рисках, связанных с большими портфСлями Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹Ρ… Π±ΡƒΠΌΠ°Π³, обСспСчСнных ΠΈΠΏΠΎΡ‚Π΅ΠΊΠΎΠΉ (MBS), ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹ΠΌΠΈ Π²Π»Π°Π΄Π΅ΡŽΡ‚ ΠΌΠ½ΠΎΠ³ΠΈΠ΅ финансовыС ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ.

Π’ Ρ‚ΠΎ врСмя Ρƒ инвСстора, ΠΈΡΠΏΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡƒΡŽΡ‰Π΅Π³ΠΎ Π°Π²Ρ‚ΠΎΡ€Π΅Π³Ρ€Π΅ΡΡΠΈΠΎΠ½Π½ΡƒΡŽ модСль для прогнозирования Π΄ΠΈΠ½Π°ΠΌΠΈΠΊΠΈ финансовых Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΉ БША, Π±Ρ‹Π»ΠΈ вСскиС основания ΠΏΡ€Π΅Π΄ΡΠΊΠ°Π·Ρ‹Π²Π°Ρ‚ΡŒ ΠΏΡ€ΠΎΠ΄ΠΎΠ»ΠΆΠ°ΡŽΡ‰ΡƒΡŽΡΡ Ρ‚Π΅Π½Π΄Π΅Π½Ρ†ΠΈΡŽ ΠΊ ΡΡ‚Π°Π±ΠΈΠ»ΡŒΠ½Ρ‹ΠΌ ΠΈΠ»ΠΈ растущим Ρ†Π΅Π½Π°ΠΌ Π½Π° Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΈ Π² этом сСкторС. Однако, ΠΊΠ°ΠΊ Ρ‚ΠΎΠ»ΡŒΠΊΠΎ стало извСстно, Ρ‡Ρ‚ΠΎ ΠΌΠ½ΠΎΠ³ΠΈΠΌ финансовым учрСТдСниям Π³Ρ€ΠΎΠ·ΠΈΡ‚ Π½Π΅ΠΈΠ·Π±Π΅ΠΆΠ½Ρ‹ΠΉ ΠΊΡ€Π°Ρ…, инвСсторы Π²Π½Π΅Π·Π°ΠΏΠ½ΠΎ стали мСньшС Π±Π΅ΡΠΏΠΎΠΊΠΎΠΈΡ‚ΡŒΡΡ ΠΎ Π½Π΅Π΄Π°Π²Π½ΠΈΡ… Ρ†Π΅Π½Π°Ρ… Π½Π° эти Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΈ ΠΈ Π³ΠΎΡ€Π°Π·Π΄ΠΎ большС ΠΎΠ·Π°Π±ΠΎΡ‡Π΅Π½Ρ‹ ΠΈΡ… ΠΏΠΎΠ΄Π²Π΅Ρ€ΠΆΠ΅Π½Π½ΠΎΡΡ‚ΡŒΡŽ риску.

Π’Π°ΠΊΠΈΠΌ ΠΎΠ±Ρ€Π°Π·ΠΎΠΌ, Ρ€Ρ‹Π½ΠΎΠΊ быстро ΠΏΠ΅Ρ€Π΅ΠΎΡ†Π΅Π½ΠΈΠ» Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΈ финансовых ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΉ Π΄ΠΎ Π³ΠΎΡ€Π°Π·Π΄ΠΎ Π±ΠΎΠ»Π΅Π΅ Π½ΠΈΠ·ΠΊΠΎΠ³ΠΎ уровня, шаг, ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹ΠΉ ΠΏΠΎΠ»Π½ΠΎΡΡ‚ΡŒΡŽ ΠΎΠΏΡ€ΠΎΠ²Π΅Ρ€Π³ Π±Ρ‹ Π°Π²Ρ‚ΠΎΡ€Π΅Π³Ρ€Π΅ΡΡΠΈΠΎΠ½Π½ΡƒΡŽ модСль.

ΠžΡΠΎΠ±Π΅Π½Π½ΠΎΡΡ‚ΠΈ

  • МодСли авторСгрСссионного ΠΈΠ½Ρ‚Π΅Π³Ρ€ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½Π½ΠΎΠ³ΠΎ ΡΠΊΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡΡ‰Π΅Π³ΠΎ срСднСго (ARIMA) ΡΠ²Π»ΡΡŽΡ‚ΡΡ Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠΎΠΉ ΠΌΠΎΠ΄Π΅Π»ΠΈ Бокса-ДТСнкинса.

  • МодСль Бокса-ДТСнкинса Π»ΡƒΡ‡ΡˆΠ΅ всСго ΠΏΠΎΠ΄Ρ…ΠΎΠ΄ΠΈΡ‚ для прогнозирования Π² ΠΏΡ€Π΅Π΄Π΅Π»Π°Ρ… Π²Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½Ρ‹Ρ… Ρ€Π°ΠΌΠΎΠΊ Π΄ΠΎ 18 мСсяцСв.

  • ΠœΠ΅Ρ‚ΠΎΠ΄ΠΎΠ»ΠΎΠ³ΠΈΡ основана Π½Π° ΠΏΡ€Π΅Π΄ΠΏΠΎΠ»ΠΎΠΆΠ΅Π½ΠΈΠΈ, Ρ‡Ρ‚ΠΎ ΠΏΡ€ΠΎΡˆΠ»Ρ‹Π΅ события Π²Π»ΠΈΡΡŽΡ‚ Π½Π° Π±ΡƒΠ΄ΡƒΡ‰ΠΈΠ΅.

  • МодСль Бокса-ДТСнкинса прСдставляСт собой ΠΌΠ΅Ρ‚ΠΎΠ΄ΠΎΠ»ΠΎΠ³ΠΈΡŽ прогнозирования, ΠΈΡΠΏΠΎΠ»ΡŒΠ·ΡƒΡŽΡ‰ΡƒΡŽ рСгрСссионныС исслСдования Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Ρ… Π²Ρ€Π΅ΠΌΠ΅Π½Π½Ρ‹Ρ… рядов.