Doji

Was ist ein Doji?

Ein Doji – oder genauer gesagt „dо̄ji“ – ist ein Name für eine Sitzung, in der der Candlestick für ein Wertpapier Eröffnungs- und Schlusskurse hat, die praktisch gleich sind und oft Komponenten in Mustern sind. Doji-Candlesticks sehen aus wie ein Kreuz, ein umgekehrtes Kreuz oder ein Pluszeichen. Doji allein sind neutrale Muster, die auch in einer Reihe wichtiger Muster vorkommen.

Eine Doji-Kerze entsteht, wenn Eröffnung und Schluss eines Wertpapiers für einen bestimmten Zeitraum praktisch gleich sind, und signalisiert im Allgemeinen ein Umkehrmuster für technische Analysten. Im Japanischen bedeutet "doji" Fehler oder Fehler und bezieht sich auf die Seltenheit, dass Eröffnungs- und Schlusskurs genau gleich sind.

Je nachdem, wo die Eröffnungs-/Schlusslinie fällt, kann ein Doji als Grabstein,. langbeinig oder Libelle beschrieben werden.

Was sagt Ihnen ein Doji?

Technische Analysten glauben, dass sich alle bekannten Informationen über die Aktie im Preis widerspiegeln, was bedeutet, dass der Preis effizient ist. Dennoch hat die vergangene Kursentwicklung nichts mit der zukünftigen Kursentwicklung zu tun, und der tatsächliche Kurs einer Aktie hat möglicherweise nichts mit ihrem realen oder inneren Wert zu tun. Daher verwenden technische Analysten Tools, um das Rauschen zu durchsieben und die Trades mit der höchsten Wahrscheinlichkeit zu finden.

Ein Werkzeug wurde im 18. Jahrhundert von einem japanischen Reishändler namens Honma aus der Stadt Sakata entwickelt und in den 1990er Jahren von Steve Nison im Westen eingeführt: der Candlestick-Chart.

Jedes Candlestick-Muster hat vier Datensätze, die dabei helfen, seine Form zu definieren. Basierend auf dieser Form können Analysten Annahmen über das Preisverhalten treffen. Jeder Candlestick basiert auf einem Open, High, Low und Close. Der verwendete Zeitraum oder das verwendete Tick- Intervall spielt keine Rolle. Der durch das Candlestick-Muster erzeugte gefüllte oder hohle Balken wird als Körper bezeichnet. Die Linien, die sich aus dem Körper heraus erstrecken, werden als Schatten bezeichnet. Eine Aktie, die höher schließt als ihre Eröffnung, hat einen hohlen Kerzenhalter. Wenn die Aktie niedriger schließt, hat der Körper eine gefüllte Kerze. Eine der wichtigsten Kerzenformationen wird Doji genannt.

Ein Doji, das sich sowohl auf Singular- als auch auf Pluralformen bezieht, wird erstellt, wenn Eröffnungs- und Schlusskurs für eine Aktie praktisch gleich sind. Doji sehen in der Regel wie ein Kreuz oder Pluszeichen aus und haben kleine oder nicht vorhandene Körper. Aus Sicht der Auktionstheorie repräsentieren Doji Unentschlossenheit sowohl auf Käufer- als auch auf Verkäuferseite. Jeder ist gleichberechtigt, also geht der Preis nirgendwo hin; Käufer und Verkäufer befinden sich in einer Pattsituation.

Einige Analysten interpretieren dies als Zeichen der Umkehr. Es kann jedoch auch eine Zeit sein, in der Käufer oder Verkäufer an Dynamik für einen Fortsetzungstrend gewinnen. Doji werden häufig in Konsolidierungsphasen gesehen und können Analysten dabei helfen, potenzielle Preisausbrüche zu identifizieren .

Beispiel für die Verwendung eines Doji

Die folgende Grafik zeigt einen Grabstein-Doji in der Aktie von Cyanotech Corp. (CYAN) vom Februar 2018 nach einem signifikanten Aufwärtstrend mit hohem Volumen, was auf eine kurzfristige rückläufige Umkehr nach dem Ausbruch hindeuten könnte.

In diesem Beispiel könnte der Grabstein-Doji einen weiteren Rückgang von den aktuellen Niveaus vorhersagen, um die Lücke in der Nähe des gleitenden 50- oder 200-Tage-Durchschnitts bei 4,16 USD bzw. 4,08 USD zu schließen. Händler würden auch einen Blick auf andere technische Indikatoren werfen, um einen möglichen Zusammenbruch zu bestätigen, wie den Relative Strength Index (RSI) oder die Moving Average Convergence Divergence (MACD). Daytrader können auch einen Stop-Loss direkt über dem oberen Schatten bei etwa 5,10 $ setzen, obwohl mittelfristige Händler einen höheren Stop-Loss setzen können, um nicht ausgestoppt zu werden.

Was ist der Unterschied zwischen einem Doji und einem Kreisel?

Candlestick-Charts können eine Menge Informationen über Markttrends, Stimmung, Momentum und Volatilität enthalten. Die Muster, die sich in den Candlestick-Charts bilden, sind Signale für solche Aktionen und Reaktionen auf dem Markt. Doji- und Kreiselkerzen werden häufig als Teil größerer Muster gesehen, wie z. B. der Sternenformationen. Allein Doji und Kreisel weisen auf Preisneutralität hin oder darauf, dass Kauf- und Verkaufsdruck im Wesentlichen gleich sind, aber es gibt Unterschiede zwischen den beiden und wie technische Analysten sie interpretieren.

sind Dojis ziemlich ähnlich, aber ihre Körper sind größer, wobei Eröffnung und Schluss relativ nahe beieinander liegen. Der tatsächliche Körper einer Kerze kann im Allgemeinen bis zu 5 % der Größe der gesamten Kerzenspanne ausmachen, um als Doji klassifiziert zu werden. Alles andere wird zu einem Kreisel.

Ein sich drehender Kreisel signalisiert auch eine Schwäche des aktuellen Trends, aber nicht unbedingt eine Umkehrung. Wenn entweder ein Doji oder ein Kreisel entdeckt wird, schauen Sie sich andere Indikatoren wie Bollinger Bands an, um den Kontext zu bestimmen, um zu entscheiden, ob sie auf Trendneutralität oder -umkehr hinweisen.

Einschränkungen eines Doji

Isoliert ist ein Doji-Candlestick ein neutraler Indikator, der wenig Informationen liefert. Darüber hinaus ist ein Doji kein gewöhnliches Ereignis; Daher ist es kein zuverlässiges Werkzeug, um Dinge wie Preisumkehrungen zu erkennen. Wenn es auftritt, ist es auch nicht immer zuverlässig. Es gibt keine Garantie dafür, dass der Preis nach der Bestätigungskerze in der erwarteten Richtung weitergeht.

Die Größe des Schwanzes oder Dochts des Doji in Verbindung mit der Größe der Bestätigungskerze kann manchmal bedeuten, dass der Einstiegspunkt für einen Trade weit von der Stop-Loss-Position entfernt ist. Das bedeutet, dass Händler einen anderen Ort für den Stop-Loss finden müssen, oder sie müssen möglicherweise auf den Handel verzichten, da ein zu großer Stop-Loss den potenziellen Gewinn des Handels möglicherweise nicht rechtfertigt.

Die Schätzung des potenziellen Gewinns eines Doji-basierten Trades kann ebenfalls schwierig sein, da Candlestick-Muster normalerweise keine Kursziele liefern. Andere Techniken, wie andere Candlestick-Muster, Indikatoren oder Strategien, sind erforderlich, um den Trade zu verlassen, wenn und falls er profitabel ist.

Höhepunkte

• Doji allein sind neutrale Muster, die auch in einer Reihe wichtiger Muster vorkommen.

• Ein Doji ist ein Name für eine Sitzung, in der der Candlestick für ein Wertpapier Eröffnungs- und Schlusskurse hat, die praktisch gleich sind und oft Komponenten in Mustern sind.

• Doji-Formationen gibt es in drei Haupttypen: Grabstein, langbeinige und Libelle.

FAQ

Was ist eine Dragonfly-Doji-Kerze?

Der Libellen-Doji ist ein Candlestick-Muster, das Aktienhändler als Signal dafür analysieren, dass eine potenzielle Kursumkehr bevorsteht. Je nach vergangener Preisbewegung kann diese Preisumkehr nach unten oder nach oben erfolgen. Der Libellen-Doji bildet sich, wenn die Eröffnungs-, Schluss- und Höchstkurse der Aktie gleich sind. Dieses spezielle Candlestick-Muster kommt weder häufig vor, noch ist es ein zuverlässiges Signal dafür, dass bald eine Kursumkehr eintreten wird. Das Libellen-Doji-Muster kann auch ein Zeichen der Unentschlossenheit auf dem Markt sein. Aus diesem Grund verwenden Händler es oft nur als einen Indikator für potenzielle zukünftige Preisbewegungen und kombinieren es mit anderen technischen Indikatoren, bevor sie Handelsentscheidungen treffen.

Was ist eine langbeinige Doji-Kerze?

Der langbeinige Doji ist eine Art Candlestick-Muster, das Händlern einen Punkt der Unentschlossenheit über die zukünftige Kursrichtung eines Wertpapiers signalisiert. Dieser Doji hat lange obere und untere Schatten und ungefähr die gleichen Eröffnungs- und Schlusskurse. Der langbeinige Doji kann nicht nur Unentschlossenheit signalisieren, sondern auch den Beginn einer Konsolidierungsphase anzeigen, in der Preisbewegungen bald ausbrechen und einen neuen Trend bilden könnten. Ein langbeiniger Doji kann ein Zeichen dafür sein, dass sich die Stimmung ändert und dass sich eine Trendumkehr abzeichnet, da sich die Kräfte von Angebot und Nachfrage dem Gleichgewicht nähern.

Was ist eine Gravestone-Doji-Kerze?

Eine Grabstein-Doji-Kerze ist eine Art Muster, das technische Aktienhändler als Signal verwenden, dass ein Aktienkurs bald eine rückläufige Umkehr erfahren könnte. Dieses Muster entsteht, wenn die Eröffnungs-, Tiefst- und Schlusskurse eines Vermögenswerts nahe beieinander liegen und einen langen oberen Schatten haben. Der Schatten in einem Candlestick-Chart ist der dünne Teil, der die Preisbewegung für den Tag zeigt, da er sich von hohen zu niedrigen Preisen unterscheidet. Während Trader den Gravestone Doji häufig als Signal verwenden, um eine Short-Position einzugehen oder eine Long-Position zu verlassen, prüfen die meisten Trader andere Indikatoren, bevor sie bei einem Trade handeln. Der Grund dafür ist, dass das Gravestone-Doji-Muster nicht immer ein zuverlässiger Indikator für eine Trendwende ist. Viele Händler schauen auf die Kerze des nächsten Tages, um die Umkehrung (zusammen mit anderen technischen Indikatoren) zu bestätigen, bevor sie einen Handel beginnen.