Rollover Rate (Forex)
Hvad er Rollover Rate (Forex)?
Rollover-kursen i forex er nettorenteafkastet på en valutaposition, der holdes natten over af en erhvervsdrivende. Det vil sige, at når man handler med valuta, låner en investor én valuta for at købe en anden. Den rente, der betales eller optjenes for at holde positionen natten over, kaldes rollover rate. En valutaposition, der er åben efter kl. 17.00 EST, vil blive holdt natten over.
Formel for gennemløbsraten (Forex)
>< span class="mord">E=Valutakursen<
Den første valuta i et valutapar kaldes basisvalutaen, og den anden valuta kaldes citatvalutaen. Basis- og noteringsvalutarenter er de kortfristede udlånsrenter blandt banker i valutaens hjemland.
Sådan beregnes rollover rate (forex)
Beregning af rollover rate involverer:
At trække basisvalutaens rente fra rentesatsen for tilbudsvalutaen.
At dividere dette beløb med 365 gange basiskursen.
Forstå rollover rate (Forex)
Rollover-kursen konverterer nettovalutarenter, som er angivet i procent, til et kontant afkast for positionen. Et rollover rentegebyr beregnes ud fra forskellen mellem de to renter på de handlede valutaer. Hvis rollover rate er positiv, er det en gevinst for investoren. Hvis rollover rate er negativ, er det en omkostning for investoren.
En rollover betyder, at en position forlænges ved slutningen af handelsdagen uden afregning. For handlende bliver de fleste positioner rullet over på daglig basis, indtil de lukkes eller afvikles. Størstedelen af disse ruller vil ske på tom-next- markedet, hvilket betyder, at rullerne skal afvikles i morgen og forlænges til den følgende dag.
Mens den daglige rentetillæg eller -omkostning er lille, bør investorer og handlende, der ønsker at holde en position i en lang periode, tage højde for renteforskellen. Det er muligt, at du over en periode kunne købe valuta X og sælge den til en lavere kurs og stadig tjene penge, forudsat at den valuta, du ejede, gav en højere kurs end den valuta, du havde kort.
Eksempel på, hvordan man bruger Rollover Rate (Forex)
De fleste forex-børser viser rollover-hastigheden, hvilket betyder, at beregning af kursen generelt ikke er påkrævet. Men overvej NZDUSD valutapar, hvor du er lang NZD og kort USD. Valutakursen pr. jan. 30, 2019, er 0,69. NZD dag-til-dag-renten pr. lands reservebank er 1,75 %. USD federal funds-renten er 2,4%. Således er rollover rate for NZDUSD:
For en 100.000-position er den lange rente 9,3 EUR eller 100.000 * 0,0093%. For den korte NZD er prisen 5,01 NZD eller 100.000 * 1,67 * 0,003%. EUR omregnet til NZD er lig med 15,53 eller 9,3 * 1,67. Generelt vist i pips, er NZDUSD rollover rate -0,0026% eller 0,26 pips. På en 100.000 fiktiv position ville rollover raten være -2,6 NZD eller -3,8 USD.
Rollover Rate (Forex) vs. Byttekurs
Rollover rate er omkostningerne ved at holde et valutapar natten over. Swap-kursen er den kurs, hvormed renter i en valuta vil blive vekslet til renter i en anden valuta - det vil sige, en swap-rente er renteforskellen mellem det handlede valutapar. Rollover-satsen kan også være kendt som swap-gebyret.
Begrænsninger ved brug af Rollover Rate (Forex)
Forskellen mellem en investors beregnede rollover-rate og hvad en forex-børs opkræver, kan variere baseret på, hvad børsen anser for den korte rente for de respektive valutaer.
##Højdepunkter
En positiv rollover rate er en gevinst for investoren, mens en negativ rate er en omkostning.
Stillinger, der forbliver åbne efter kl. 17 EST, betragtes som natten over.
Nettorenteafkast på en valutaposition, der holdes natten over af en erhvervsdrivende.
