Risikofinansiering

Risikofinansiering er bestemmelsen av hvordan en organisasjon vil betale for tapshendelser på en mest mulig effektiv og minst kostbar måte. Risikofinansiering innebærer identifisering av risikoer, avgjørelse av hvordan risikoen skal finansieres og overvåking av effektiviteten til finansieringsteknikken som velges.

Nedbryting av risikofinansiering

Risikofinansiering er utformet for å hjelpe en bedrift å tilpasse ønsket om å ta på seg nye risikoer for å vokse, med evnen til å betale for disse risikoene. Bedrifter må veie de potensielle kostnadene ved sine handlinger og om handlingen vil hjelpe virksomheten med å nå sine mål. Virksomheten vil undersøke sine prioriteringer for å avgjøre om den tar på seg en passende mengde risiko for å nå sine mål. Den vil også undersøke om den tar de riktige typene risiko og om kostnadene ved disse risikoene blir regnskapsført økonomisk.

Bedrifter har en rekke alternativer når det gjelder å beskytte seg mot risiko. Kommersielle forsikringer, captive-forsikring, egenforsikring og andre alternative risikooverføringsordninger er tilgjengelige, selv om effektiviteten til hver av dem avhenger av størrelsen på organisasjonen, organisasjonens økonomiske situasjon, risikoene som organisasjonen står overfor og organisasjonens overordnede mål. Risikofinansiering søker å velge det alternativet som er minst kostbart, men det må også sikre at organisasjonen har de økonomiske ressursene tilgjengelig for å fortsette sine mål etter at en tapshendelse inntreffer.

Prosessen for å bestemme risikofinansiering innebærer typisk at et selskap forutsier tapene de forventer å oppleve over en tidsperiode og deretter bestemmer nåverdien av kostnadene knyttet til de forskjellige risikofinansieringsalternativene som er tilgjengelige for dem. Hvert alternativ vil sannsynligvis ha forskjellige kostnader, avhengig av risikoen som trenger dekning, tapsutviklingsindeksen som er mest aktuelt for selskapet, kostnadene ved å opprettholde en stab for å overvåke programmet og eventuelle konsulent-, juridiske eller eksterne eksperter som trengs.

Risikofinansiering som en indikator på finansiell helse

Hvordan et selskap håndterer situasjoner som krever risikofinansiering er en god indikator på organisasjonens konkurranseevne og potensial for langsiktig suksess. Det er fordi risikofinansiering avhenger av bedriftsledernes evne til å identifisere og overvåke nøkkeltall som gir innsikt i deres økonomiske helse. En av de mest aksepterte av disse nøkkelberegningene er Cost of Risk (COR), et kvantitativt mål på de totale direkte og indirekte utgiftene som er dedikert til å redusere risikoeksponeringen. Selv om det vanligvis tolkes for å bare fange opp kostnadene som oppstår fra forsikringsaktiviteter (dvs. tilbakeholdte tap, risikokontrollkostnader,. forsikringspremier og avdelingsadministrasjonsutgifter), fanger sann COR opp utgifter (risikoutgifter) fra ekstern risikooverføring, tilbakeholdte/selvforsikrede tap , eksterne konsulenthonorarer, intern programadministrasjon, sikkerhetskostnader og tapte alternativkostnader.