Dni do pokrycia
Jakie są dni do pokrycia?
„Dni do pokrycia” mierzy oczekiwaną liczbę dni na zamknięcie wyemitowanych akcji spółki,. które zostały sprzedane krótko. Oblicza akcje spółki, które są obecnie zwarte, podzielone przez średni dzienny wolumen obrotu, aby uzyskać przybliżony czas wymagany, wyrażony w dniach, do zamknięcia tych krótkich pozycji.
Dni do pokrycia są związane ze wskaźnikiem krótkiego zainteresowania jako miarą krótkiego zainteresowania akcjami.
Zrozumienie dni do pokrycia
Dni do pokrycia są obliczane poprzez podzielenie liczby aktualnie skracanych akcji przez średni dzienny wolumen obrotu dla danej spółki. Na przykład, jeśli inwestorzy skrócili 2 miliony akcji ABC, a ich średni dzienny wolumen wynosi 1 milion akcji, to dni na pokrycie to dwa dni.
Dni do pokrycia = bieżące krótkie odsetki ÷ średni dzienny wolumen akcji
Dni do pokrycia mogą być przydatne dla traderów w następujący sposób:
Może być wskaźnikiem tego, jak niedźwiedzie lub bycze handlowcy odnoszą się do tej firmy, co może pomóc w przyszłych decyzjach inwestycyjnych. Wysoki wskaźnik liczby dni do pokrycia może być zwiastunem, że wszystko nie jest dobrze z wynikami firmy.
Daje inwestorom wyobrażenie o potencjalnej przyszłej presji zakupowej. W przypadku rajdu na akcjach, sprzedający krótką pozycję muszą odkupić akcje na otwartym rynku, aby zamknąć swoje pozycje. Zrozumiałe jest, że będą starali się odkupić akcje z powrotem po najniższej możliwej cenie, a ta pilna potrzeba wyjścia z ich pozycji może przełożyć się na gwałtowne ruchy w górę. Im dłużej trwa proces wykupu, zgodnie z liczbą dni na pokrycie metryki, tym dłużej może trwać rajd cenowy, oparty wyłącznie na potrzebie zamknięcia pozycji przez krótkich sprzedających.
Ponadto wysoki wskaźnik liczby dni do pokrycia może często sygnalizować potencjalną krótką przewagę. Informacje te mogą przynieść korzyści traderowi, który chce szybko zarobić, kupując akcje tej firmy przed spodziewanym wydarzeniem, które faktycznie nastąpi.
Proces krótkiej sprzedaży i dni do pokrycia
Traderzy, którzy sprzedają krótką, są motywowani przekonaniem, że cena papieru wartościowego spadnie, a krótkie akcje pozwalają im czerpać zyski z tego spadku ceny. W praktyce krótka sprzedaż polega na pożyczaniu akcji od brokera,. sprzedaży akcji na wolnym rynku, a następnie odkupieniu akcji w celu ich zwrotu brokerowi.
Trader odnosi korzyści, jeśli cena akcji spadnie po ich pożyczeniu i sprzedaży, ponieważ pozwala to inwestorowi odkupić akcje po cenie niższej niż kwota, za którą akcje są sprzedawane. Dni do pokrycia stanowią łączny szacowany czas na odkupienie akcji, które zostały im pożyczone przez brokera, przez wszystkich sprzedających zajmujących się krótkimi pozycjami na rynku z określonym papierem wartościowym.
Jeśli poprzednio opóźnione akcje stają się bardzo bycze,. akcja kupna sprzedających z krótkimi pozycjami może skutkować dodatkową dynamiką wzrostową. Im więcej dni do pokrycia, tym wyraźniejszy może być efekt impetu wzrostowego, co może skutkować większymi stratami dla krótkich sprzedawców, którzy nie są jednymi z pierwszych, którzy zamykają swoje pozycje.
Przegląd najważniejszych wydarzeń
Dni do pokrycia oblicza się, biorąc liczbę akcji, które są obecnie sprzedawane jako krótkie, i dzieląc tę liczbę przez średni dzienny wolumen obrotu akcjami.
Dni do pokrycia to czasowe wskazanie krótkiego zainteresowania akcjami firmy.
Wysoki pomiar „dni do pokrycia” może sygnalizować potencjalny krótki ucisk.
