Валютная корзина

Что такое валютная корзина?

Валютная корзина представляет собой набор из нескольких валют с разным весом. Он часто используется для определения рыночной стоимости другой валюты, эта практика широко известна как валютная привязка. Форекс-трейдеры также могут вводить ордера корзины для одновременной торговли несколькими валютными парами.

В просторечии валютную корзину также можно назвать валютным коктейлем.

Понимание валютных корзин

Денежно-кредитное управление страны, такое как его центральный банк, может использовать корзину валют в качестве эталона для установления собственного курса обмена валюты, например, в случае валюты с привязкой. Используя корзину иностранных валют, а не привязываясь только к одной валюте, органы денежно-кредитного регулирования могут уменьшить колебания обменного курса.

Валютная корзина также используется в контрактах как способ избежать (или свести к минимуму) риск колебаний валютных курсов. Европейская денежная единица (которая была заменена евро) и азиатская денежная единица являются примерами валютных корзин. Однако самой известной корзиной валют является индекс доллара США (USDX).

Индекс доллара США появился в 1973 году и сегодня представляет собой корзину из шести валют — евро,. японской иены,. британского фунта стерлингов,. канадского доллара,. шведской кроны и швейцарского франка. Евро, безусловно, является крупнейшим компонентом индекса, составляя почти 58 процентов (официально 57,6%) корзины. Веса остальных валют в индексе: JPY (13,6%), GBP (11,9%), CAD (9,1%), SEK (4,2%), CHF (3,6%). В 21 веке индекс достиг максимума 121 во время технологического бума и минимума 71 незадолго до Великой рецессии.

Использование валютных корзин

Инвесторы в акции, имеющие доступ к разным странам, будут использовать корзину валют, чтобы сгладить риск. Их основные инвестиционные стратегии связаны с фондовыми рынками, но они не хотят нести существенные убытки при инвестировании в иностранные фондовые рынки из-за колебаний валютных курсов. То же самое можно сказать и о держателях облигаций.

С другой стороны, валютные трейдеры, которые имеют широкое представление об одной валюте, предпочтут владеть этой валютой по отношению к множеству различных валют. Например, трейдеры, оптимистично настроенные по отношению к доллару США, могут использовать USDX для выражения своего мнения. Трейдеры и инвесторы могут создавать свои собственные валютные корзины с разным весом в зависимости от их стратегии.

Вес валют в корзине определяется трейдером или в соответствии со стратегией или программой. Например, если трейдер хочет накопить позицию в долларах США, он может продать EUR/USD,. GBP/USD и AUD/USD, а также купить USD/JPY, USD/CAD, USD/CHF. Они вкладывают 20% средств как в EUR/USD, так и в GBP/USD. Остальные 60% средств распределяются между остальными четырьмя валютными парами, по 15% в каждой.

Как и в случае с акциями, институциональным трейдерам может потребоваться быстро исполнять большие объемы по нескольким валютным парам. Заказ корзины позволяет им сделать это.

Пример: Корзина коротких позиций в долларах США

Корзина коротких позиций по доллару США — это торговая стратегия форекс,. которая включает продажу доллара США по отношению к группе валют, а не по отношению к одной валютной паре. Валютная группа, против которой торгуется доллар США в такой ситуации, называется корзиной. Таким образом, стратегия окупается, если доллар падает в цене по отношению к нескольким валютам сразу. Использование корзины снижает общий риск сделки за счет диверсификации.

Особенности

• Корзина валют состоит из набора валют, каждая из которых имеет разный вес.

• Форекс-трейдеры или инвесторы в акции, работающие в разных странах, могут использовать валютную корзину для сглаживания рисков.

• Корзина валют может использоваться органами денежно-кредитного регулирования для определения стоимости своей валюты.