Kumulierte Übersetzungsanpassung (CTA)

Was ist eine kumulative Übersetzungsanpassung (CTA)?

Eine kumulative Umrechnungsanpassung (CTA) ist ein Eintrag im Abschnitt zum kumulierten sonstigen Gesamtergebnis einer umgerechneten Bilanz, der die Gewinne und Verluste zusammenfasst, die sich aus schwankenden Wechselkursen im Laufe der Zeit ergeben. Ein CTA-Eintrag ist nach dem Financial Accounting Standards Board (FASB) als Teil von Statement 52 erforderlich , um Anlegern zu helfen, zwischen tatsächlichen Betriebsgewinnen und -verlusten und solchen zu unterscheiden, die durch Währungsumrechnung erzielt werden.

Integriert in Jahresabschlüsse

Cumulative Translation Adjustments (CTAs) sind ein integraler Bestandteil des Jahresabschlusses für Unternehmen mit internationaler Geschäftstätigkeit. Das CTA ist ein Posten innerhalb des Abschnitts zum kumulierten sonstigen Gesamtergebnis der Bilanz, in dem alle Gewinne oder Verluste ausgewiesen werden, die aufgrund des Engagements in Fremdwährungsmärkten im Rahmen der normalen Geschäftstätigkeit entstanden sind. Der Einzelposten wird deutlich vermerkt und die Informationen von anderen Gewinnen oder Verlusten getrennt.

Die Notwendigkeit, Währungen zur Verwendung auf einem ausländischen Markt umzutauschen, kann zu verschiedenen Gewinnen und Verlusten führen. In den meisten Fällen erfassen und melden internationale Unternehmen alle ihre Transaktionen in einer einzigen Währung, die als funktionale Währung bezeichnet wird. Die funktionale Währung ist meistens diejenige, die im Heimatland des Unternehmens verwendet wird, obwohl die Währung eines anderen Landes für ein Unternehmen gewählt werden kann, das in einem Land mit instabiler Währung ansässig ist.

Anwendungsbeispiel

Wenn beispielsweise ein in den USA ansässiges Unternehmen in Deutschland tätig werden möchte, muss es einen Teil seiner US-Dollar in Euro umtauschen, um eine Immobilie zu kaufen oder zu mieten, Mitarbeiter zu bezahlen, deutsche Steuern zu zahlen usw. Außerdem deutsche Staatsbürger oder Unternehmen dass die Arbeit mit diesem in den USA ansässigen Unternehmen mit Euro bezahlt wird. Das Unternehmen wird seinen Jahresabschluss in einer einzigen Währung, dem Dollar, erstellen. Sie muss den Wert ihrer in Deutschland getätigten Geschäfte mit dem Euro über einen Wechselkurs wieder in Dollar umrechnen.

Währungswerte und Wechselkurse verschieben sich regelmäßig, und der Wert des Dollars gegenüber dem Euro kann über Steuerperioden hinweg schwanken. Beispielsweise kann ein Unternehmen während einer Steuerperiode Dollar in Euro umwandeln und in einer anderen Steuerperiode mit diesen Euro Vermögenswerte erwerben oder andere Betriebsausgaben bezahlen. Um diese Schwankungen über Steuerperioden zu berücksichtigen, wird der CTA verwendet, um die Gewinne oder Verluste zu identifizieren, die ausschließlich auf Änderungen des Wechselkurses zurückzuführen sind.

Wenn die funktionale Währung eines Unternehmens, in unserem Beispiel der Dollar, gegenüber der Sekundärwährung, in unserem Beispiel dem Euro, an Wert gewinnt, erfährt ein in den USA ansässiges Unternehmen einen funktionalen Gewinn, der allein auf die Änderung des Wechselkurses als funktional zurückzuführen ist Währung kann nun in eine größere Zahl der Fremdwährung umgerechnet werden. Wenn die funktionale Währung gegenüber der zweiten an Wert verliert, führt dies zu einem Verlust.

Dieser Gewinn oder Verlust ist nicht direkt auf das Kerngeschäft des Unternehmens zurückzuführen und sollte bei der Analyse des Unternehmens im Hinblick auf seine finanzielle Stabilität weder als Vorteil noch als Nachteil angesehen werden. Indem sie wissen, was ein Unternehmen durch seine tägliche Geschäftstätigkeit verdient oder verloren hat, können Investoren den Zustand des Unternehmens selbst besser einschätzen.

Höhepunkte

• Der CTA-Posten zeigt Gewinne und Verluste aufgrund von Wechselkursschwankungen über Steuerzeiträume hinweg.

• Kumulierte Umrechnungsanpassungen (CTA) werden im Abschnitt zum kumulierten sonstigen Ergebnis der umgerechneten Bilanz eines Unternehmens ausgewiesen.

• Es wird getrennt, um zwischen Wechselkursgewinnen und -verlusten und tatsächlichen betrieblichen Gewinnen und Verlusten zu unterscheiden.