Internationaler ETF
Was ist ein internationaler ETF?
Ein internationaler börsengehandelter Fonds ( ETF ) ist ein ETF, der speziell in ausländische Wertpapiere investiert. Der Fokus kann global, regional oder auf ein bestimmtes Land liegen und Aktien oder festverzinsliche Wertpapiere halten.
Internationale ETFs verstehen
Internationale ETFs werden in der Regel passiv um einen zugrunde liegenden Referenzindex herum investiert,. aber der Index kann von Fondsmanager zu Fondsmanager erheblich variieren. Einige Fonds, insbesondere solche mit einer breiten globalen Präsenz oder solche, die in Ländern mit fortgeschrittenen Volkswirtschaften investieren, können eine starke Diversifizierung bieten, indem sie in Hunderte von Unternehmen investieren.
ETFs, die in ein einzelnes Land investieren, können höhere Risiken bergen als internationale ETFs, die ihre Anlagen auf viele Länder verteilen. Wenn ein einzelnes Land eine schwere Rezession oder eine andere finanzielle Notlage durchmacht, könnte ein ETF, der nur in dort ansässige Wertpapiere investiert, einen erheblichen Performance-Rückgang aufweisen. Angesichts des starken globalen Wachstums werden internationale ETFs bei US-Anlegern immer beliebter. Fortschritte in der Globalisierung und Finanzregulierung haben mehr Finanzmärkte für externe Investitionen geöffnet. Im Allgemeinen sind die Kostenquoten für internationale ETFs aufgrund der höheren Kosten für Anlagen im Ausland tendenziell höher als der Durchschnitt.
Schwellenmarkt-ETFs
Für US-Anleger können internationale Fonds Anlagen in Industrie-, Schwellen- oder Grenzmärkten in einer Reihe von Anlageklassen umfassen. Diese Fonds können unterschiedliche Risiko- und Renditeniveaus bieten. Neben länderspezifischen Überlegungen werden internationale Fonds zu verschiedenen Anlageklassen gemanagt. Schuld- und Aktienfonds sind die beiden häufigsten und bieten ein breites Anlageuniversum. US-Anleger, die konservativere Positionen einnehmen möchten, können in Staats- oder Unternehmensanleihen investieren. Aktienfonds bieten diversifizierte Portfolios von Aktienanlagen, die für eine Vielzahl von Zielen verwaltet werden können. Vermögensallokationsfonds, die eine Mischung aus Fremd- und Eigenkapital anbieten, können ausgewogenere Anlagen mit der Möglichkeit bieten, in bestimmte Regionen der Welt zu investieren.
Beispiel: Der Vanguard Total International Stock ETF
Der Vanguard Total International Stock ETF (NASDAQ: VXUS) wurde 2011 aufgelegt und investiert in globale Aktien, ausgenommen US-Aktien. Seit seiner Gründung hat VXUS Anlegern eine annualisierte Rendite von rund 4 % eingebracht, indem es die Wertentwicklung von globalen Unternehmensaktien verfolgt, die im FTSE Global All Cap ex US Index notiert sind. Der Ziel-Benchmarkindex folgt Large-, Mid- und Small-Cap-Aktien von Unternehmen, die außerhalb der Vereinigten Staaten tätig sind.
Die in VXUS gehaltenen internationalen Aktien bieten Anlegern eine einzigartige Gelegenheit, ein Portfolio sowohl in Industrie- als auch in Schwellenländern auf der ganzen Welt zu diversifizieren. Die Aktienbewegungen von Unternehmen mit Sitz im Ausland stehen nicht immer in direktem Zusammenhang mit den inländischen Aktienkursen, was Anlegern die Möglichkeit bietet, von Marktbewegungen zu profitieren, die sich von den Veränderungen an den US-Aktienmärkten unterscheiden können.
Der Vanguard Total International Stock ETF investiert mindestens 95 % des gesamten Fondsvermögens in dem Versuch, die Wertentwicklung des FTSE Global All Cap ex US Index nachzuahmen. VXUS ist in Europa am stärksten gewichtet, mit 39,6 % Investitionen in der Region, gefolgt von 26,7 % im pazifischen Raum, 25,2 % in Schwellenländern und 7,9 % in Nordamerika. Top-Positionen folgen dem Zielindex des Fonds, darunter Taiwan Semiconductor, Nestlé, Tencent Holdings und Samsung Electronics.
Höhepunkte
Anleger können diese ETFs verwenden, um die mit ihren Portfolios verbundenen geografischen und politischen Risiken zu diversifizieren.
Ein internationaler ETF kann globale Märkte oder einen länderspezifischen Referenzindex nachbilden.
International ETF ist ein börsengehandelter Fonds, der auf ausländische Wertpapiere spezialisiert ist.
ETFs, die in Aktien oder Anleihen aus weniger entwickelten Ländern investieren, werden als Emerging Markets oder Frontier Markets ETFs bezeichnet.
