सांता क्लॉस रैली

एक "सांता क्लॉस रैली" तब होती है जब दिसंबर के महीने में शेयर बाजार में तेजी आती है, आमतौर पर महीने के आखिरी सप्ताह में। जाना पहचाना? आप जनवरी प्रभाव के बारे में सोच रहे होंगे, जो संभवतः तब होता है जब निवेशक दिसंबर में शेयरों को जनवरी में वापस खरीदने के लिए कर उद्देश्यों के लिए बेचते हैं। अभी तक भ्रमित?

दिन के अंत में, शेयर बाजार की रैली बाजार सहभागियों के सामूहिक मनोविज्ञान के कारण होती है। कुछ वर्षों में, स्टॉक दिसंबर से जनवरी तक मजबूत लाभ पोस्ट कर सकता है; अन्य वर्षों, इतना नहीं।

भले ही, आप क्रिसमस और नए साल के बीच सप्ताह में शेयरों में तेजी देखते हैं, तो लोग इसे सांता क्लॉस रैली कहने जा रहे हैं।

हाइलाइट्स

• सांता क्लॉज रैली दिसंबर के आखिरी हफ्तों में नए साल में शेयर बाजार में तेजी लाने की प्रवृत्ति को संदर्भित करती है।

• कारण चाहे जो भी हो, 1960 के दशक के दो-तिहाई से अधिक दिसंबर के परिणामस्वरूप शेयरधारकों के लिए सकारात्मक लाभ हुआ है।

• फिर भी, जैसा कि कई बाजार विसंगतियों के साथ होता है, यह केवल यादृच्छिक हो सकता है, और इसकी कोई गारंटी नहीं है कि यह भविष्य में भी जारी रहेगा।

• इसके अस्तित्व के सिद्धांतों में छुट्टियों की खरीदारी में वृद्धि, छुट्टियों की भावना से प्रेरित आशावाद और छुट्टी पर जाने से पहले अपनी पुस्तकों का निपटान करने वाले संस्थागत निवेशक शामिल हैं।

सामान्य प्रश्न

क्या इस साल सांता क्लॉस रैली होगी?

सांता क्लॉज रैली साल के आखिरी पांच कारोबारी दिनों और नए साल के पहले दो कारोबारी सत्रों के दौरान होती है। हालांकि ऐतिहासिक आंकड़े बताते हैं कि इन अवधियों के दौरान उच्च बाजार रिटर्न अधिक बार होता है, यह भविष्यवाणी करने का कोई तरीका नहीं है कि यह फिर से होगा या नहीं।

सांता क्लॉस रैली का क्या कारण है?

कई सिद्धांत सांता क्लॉज़ रैली की व्याख्या करने की कोशिश करते हैं, जिसमें छुट्टियों की भावना से प्रेरित आशावाद, छुट्टियों की खरीदारी में वृद्धि, और छुट्टी बोनस का निवेश शामिल है। एक और सिद्धांत यह है कि यह साल का वह समय है जब संस्थागत निवेशक छुट्टी पर जाते हैं - बाजार को खुदरा निवेशकों के लिए छोड़ देते हैं, जो अधिक तेजी से बढ़ते हैं।

क्या सांता क्लॉस रैली असली है?

सांता क्लॉज़ रैली शब्द 1970 के दशक की शुरुआत में एक शेयर बाजार विश्लेषक द्वारा गढ़ा गया था, जिसने 25 दिसंबर के बाद के पहले कारोबारी सत्र और नए साल के पहले दो कारोबारी सत्रों के बीच उच्च बाजार रिटर्न का एक पैटर्न देखा था। हालांकि पिछले परिणाम भविष्य के प्रदर्शन की गारंटी नहीं दे सकते हैं, डेटा इस बात का समर्थन करता है कि इन समय अवधि के दौरान रैलियां अधिक बार नहीं होती हैं। 1950 के बाद से, एस एंड पी 500 ने सांता क्लॉस रैली अवधि के दौरान औसतन 1.3% की वृद्धि की है, ** के अनुसार स्टॉक ट्रेडर्स का पंचांग**। 1993 में SPDR S&P 500 ETF ट्रस्ट (SPY) की शुरुआत के बाद से, सांता क्लॉज़ रैली ने 27 बार में से 18 या उस समय के लगभग दो-तिहाई (67%) का लाभ अर्जित किया है। इन्वेस्टोपेडिया फाइनेंशियल रिव्यू बोर्ड के सदस्य गॉर्डन स्कॉट के अनुसार, 1993 के बाद से अन्य सभी छह दिनों की अवधि में 58% सकारात्मक SPY रिटर्न मिला है।