Sandbox normativo per le criptovalute

Che cos'è un sandbox normativo crittografico?

Una sandbox normativa crittografica è un ambiente di test simile al vivo utilizzato per garantire la conformità normativa e i controlli di sicurezza per le operazioni finanziarie, comprese le criptovalute e le reti blockchain.

Come funzionano i sandbox normativi crittografici

Una sandbox è un termine comunemente usato nel campo dello sviluppo di software. Una sandbox si riferisce a un ambiente di test isolato, ma completamente funzionale, in cui è possibile testare software, applicazioni (app) e programmi. Se un programmatore scrive un nuovo pezzo di codice, può utilizzare una sandbox per testarlo. Ad esempio, se un programmatore che lavora all'aggiornamento dell'app Uber ride sharing aggiunge una nuova funzionalità per localizzare più accuratamente il passeggero utilizzando il GPS o un team di sviluppatori di Facebook migliora le funzionalità del sito, prima che tali aggiornamenti e funzionalità vengano lanciati, potrebbe essere testato in un ambiente isolato e controllato chiamato sandbox.

Sandbox regolamentari

I sandbox normativi implicano uno sforzo coordinato per creare e migliorare le normative esistenti per un particolare settore, lavorando con tutte le agenzie di regolamentazione e le aziende coinvolte in quel settore. Le sandbox normative possono aiutare le aziende a comprendere i requisiti normativi in un paese. Le sandbox possono essere utilizzate anche nelle prime fasi della stesura dei regolamenti quando non esiste un framework esistente. In altre parole, i regolamenti possono essere testati in un ambiente per determinare il modo migliore per regolamentare un particolare settore e costruire una rete di cooperazione tra le società regolamentate.

Alcuni sandbox possono essere di natura ampia, concentrandosi sul settore dei servizi finanziari, mentre altri possono essere più mirati. Le sandbox mirate possono includere la creazione di ambienti di test per migliorare i sistemi di pagamento e lo sviluppo dell'autenticazione digitale per prevenire frodi, hacking del sistema e attacchi informatici. Oltre a testare caratteristiche e funzionalità, una sandbox consente anche di verificare gli aspetti di sicurezza del nuovo codice.

Sandbox Blockchain

Le sandbox normative sono state utilizzate anche per testare la tecnologia blockchain e come introdurre e implementare efficacemente le criptovalute all'interno di un sistema finanziario. Blockchain è un sistema di contabilità distribuita simile a un database condiviso in cui le transazioni finanziarie vengono verificate prima di essere aggiunte al libro mastro pubblicamente visualizzato come record permanente.

Le transazioni in una blockchain devono essere approvate e convalidate dai suoi partecipanti e una volta completata una transazione, viene aggiunto un nuovo blocco alla rete. Sebbene la tecnologia blockchain sia in genere utilizzata come registro condiviso per uso pubblico, è possibile creare anche blockchain private, che consentirebbero l'accesso solo a determinati partecipanti che soddisfano i requisiti di autenticazione.

L'interesse per la tecnologia blockchain da parte di governi e autorità di regolamentazione è in aumento. Ad esempio, nel 2018, la Commissione Europea ha annunciato che più di 21 stati membri dell'Unione Europea hanno firmato una dichiarazione che crea la European Blockchain Partnership (EBP) per sviluppare l'European Blockchain Services Infrastructure (EBSI). L'iniziativa blockchain è progettata per fornire accesso a servizi pubblici digitali come rendicontazione normativa, energia e logistica a beneficio delle aziende e dei cittadini.

Sandbox regolamentari nel settore finanziario

Le sandbox possono aiutare le autorità di regolamentazione a conoscere nuove tecnologie, come le tecnologie finanziarie (o fintech ), che offrono prodotti finanziari online e tramite dispositivi mobili. Molte banche e società di tecnologia finanziaria utilizzano prodotti digitali per migliorare l'esperienza dei propri clienti. La digitalizzazione dei servizi finanziari comprende i seguenti servizi:

• Accesso al conto e alle informazioni finanziarie

• Trasferire denaro

• Automatizzare i processi, come la compravendita di azioni, i depositi diretti, i pagamenti di prestiti e i trasferimenti

• Richieste di prestiti e carte di credito online

Sebbene il fintech sia solitamente riservato al settore bancario, altri settori come l'istruzione e le agenzie governative hanno utilizzato la tecnologia per facilitare i pagamenti elettronici. Tuttavia, poiché in molti paesi il settore finanziario è fortemente regolamentato da titoli e leggi bancarie, la conformità normativa è d'obbligo.

Le funzioni soggette a controllo di conformità includono transazioni monetarie, prestiti, pagamenti, assicurazioni e trading elaborati tramite la tecnologia STP (STP). Le autorità di regolamentazione devono bilanciare l'innovazione digitale e la protezione dei consumatori, motivo per cui le autorità di regolamentazione in molte nazioni hanno adottato un approccio basato sulla "sandbox normativa".

L'uso di una sandbox normativa consente alle aziende autorizzate di testare i propri prodotti, servizi, modelli di business e meccanismi di consegna innovativi nel mercato reale, con consumatori reali, in via sperimentale. Aiuta a ridurre il time-to-market a basso costo, migliora l'accesso al capitale e garantisce il rispetto dei requisiti di conformità. Tali sandbox normativi consentono la comunicazione diretta tra sviluppatori fintech e aziende e funzionari normativi mitigando al contempo i rischi di conseguenze negative non intenzionali come i difetti di sicurezza.

Sandbox regolamentari per le criptovalute

Poiché la tecnologia blockchain e varie criptovalute hanno guadagnato popolarità, il rispetto delle normative e la sicurezza delle risorse digitali stanno acquistando importanza. Anche i ripetuti incidenti di furti di criptovaluta, tentativi di hacking e truffe agiscono da deterrente all'adozione di massa.

Le sandbox normative sono state estese al mondo virtuale delle criptovalute, dove i regolatori finanziari offrono alle aziende autorizzate la possibilità di testare prodotti blockchain. Ad esempio, nel luglio 2020, la Financial Conduct Authority (FCA) del Regno Unito ha concesso a 22 aziende l'accesso al suo servizio sandbox normativo.

Negli Stati Uniti, Mick Mulvaney, l'ex direttore ad interim del Consumer Financial Protection Bureau (CFPB),. nel luglio 2018 ha annunciato il lancio di un sandbox normativo volto a incoraggiare le criptovalute e la tecnologia blockchain. All'inizio del 2020, prima di abbandonare la corsa presidenziale, l'allora candidato Michael Bloomberg ha chiesto una "sandbox fintech" per promuovere l'innovazione.

Nel novembre del 2020, il governo spagnolo ha approvato la trasformazione digitale del settore finanziario, che ha creato una sandbox per l'ecosistema di criptovalute e fintech. Con lo sviluppo della sandbox e delle successive normative, potrebbe portare a un ulteriore uso diffuso delle criptovalute nel paese e fungere da modello per il resto delle nazioni dell'Unione Europea. La Spagna è già in prima linea quando si tratta di offrire criptovalute poiché il paese rafforza più di 120 bancomat Bitcoin.

Futuro dei sandbox normativi crittografici

È probabile che un numero crescente di sandbox crittografici venga adottato nei prossimi anni man mano che sempre più aziende e governi esplorano il potenziale della tecnologia blockchain e delle criptovalute. Tuttavia, i risultati delle sandbox esistenti devono ancora essere finalizzati e implementati. Le criptovalute hanno avuto la loro giusta dose di sfide, inclusi gli hack in cui sono stati rubati soldi, come l' hacking di Ethereum nel 2016 in cui sono stati rubati $ 50 milioni di dollari. Il disaccordo su come gestire l'hack ha portato alla divisione della rete in due blockchain: Ethereum (ETH) ed Ethereum Classic (ETC).

È importante notare che anche se gli investimenti nella tecnologia blockchain sono aumentati, non significa necessariamente che le criptovalute comunemente scambiate oggi verranno utilizzate all'interno di quelle reti.

Ad esempio, la Union Bank of Switzerland (UBS) ha sviluppato una sandbox che esplora l'uso della tecnologia blockchain per i pagamenti nel settore bancario. UBS ha collaborato con altre grandi banche in tutto il mondo per sviluppare una Utility Settlement Coin (USC), che è l'equivalente digitale del contante. L'USC verrebbe convertito su base uno a uno o alla parità con una valuta fiat corrispondente, come l'euro o il dollaro USA, e garantito da contanti presso una banca centrale.

Mette in risalto

• Una sandbox si riferisce a un ambiente di test isolato, ma completamente funzionale, in cui è possibile testare software, applicazioni (app) e programmi.

• Una sandbox normativa crittografica consente a governi e aziende di verificare se le criptovalute possono essere adottate in modo efficace e come implementare le normative.

• Nel novembre del 2020, il governo spagnolo ha firmato una legge che crea una sandbox per l'ecosistema di criptovalute e fintech.