Clifford Trust

Clifford Trusts tillod nogen at give indkomstproducerende aktiver til en anden i ikke mindre end 10 år. Bevillingsgiveren kunne derefter tage aktiverne tilbage, efter at tilliden udløb, og dermed undgå at betale skat af den indkomst, som aktiverne producerer.

Hvad er en Clifford Trust?

Clifford Trusts tillod tilskudsgivere at overføre aktiver, der producerede indkomst, til trusten og kræve dem tilbage, når trusten udløb. De er lidt brugt i dag på grund af ændringer i skatteloven.

Hvordan Clifford Trusts fungerede

Clifford Trusts blev ofte brugt til at flytte indkomstproducerende aktiver fra forældre til børn før Tax Reform Act af 1 986 for at undgå at betale skat af indkomsten. Denne lovgivning gjorde imidlertid denne strategi upraktisk, da loven gav mandat til, at Clifford Trust-indkomst skal beskattes til giveren. Derfor er kun få af disse truster blevet oprettet siden da. Clifford Trusts blev engang almindeligt brugt som et effektivt og lovligt middel til at undgå store skatteudgifter.

Velhavende forældre navngav generelt deres børn i disse truster, fordi de ikke betalte indkomstskat.

Tildelingsgiveren ville flytte deres aktiver til en trust, som senere ville blive gjort krav på af en modtager, som ideelt set ville være underlagt en lavere marginalskattesats. Disse trusts havde mandat til at have en løbetid på mindst 10 år plus en dag. Grantor-tillidsregler er retningslinjer inden for Internal Revenue Code, som skitserer visse skattemæssige konsekvenser af en grantor-trust. I henhold til disse regler anerkendes den person, der opretter en bevillingsfond, som ejer af aktiver og ejendom, der holdes i trusten til indkomst- og ejendomsskatteformål.

Grantor Trust-regler

Grantor-tillidsregler giver tildelingsgivere mulighed for at kontrollere aktiverne og investeringerne i en trust. Den indkomst,. trusten genererer, beskattes til bevillingsgiveren snarere end til trusten selv. Grantor-tillidsregler giver enkeltpersoner en vis grad af skattebeskyttelse, fordi skattesatser generelt er mere gunstige for enkeltpersoner end for truster.

Internal Revenue Service betragter per definition alle tilbagekaldelige trusts som grantor-trusts. Som sådan er trusten ikke en skattepligtig enhed.

Grantorer kan ændre modtagerne af en trust sammen med investeringerne og aktiver i den. De kan også instruere en administrator til at foretage ændringer. Bevillingsgivere kan ophæve tilliden, så længe de vurderes at være mentalt kompetente på det tidspunkt, beslutningen træffes. Denne sondring gør en bevillingsgiver tillid til en form for genkaldelig levende tillid. Bevillingsgiver er dog også fri til at opgive kontrollen med trusten, hvilket gør den til en uigenkaldelig trust.

I dette tilfælde vil trusten selv betale skat af den indkomst, den genererer, og den vil kræve sit eget skatteidentifikationsnummer eller TIN. En bevillingsaftale dikterer, hvordan aktiver forvaltes og/eller overføres efter bevillingsgivers død. I sidste ende bestemmer statslovgivningen, om en trust er genkaldelig eller uigenkaldelig samt implikationerne af hver. Grantor-tillidsregler skitserer også visse betingelser, når en uigenkaldelig tillid kan modtage nogle af de samme behandlinger som en genkaldelig tillid af Internal Revenue Service.

Højdepunkter

• Tax Reform Act af 1986 fraråder denne praksis ved at placere tillidsskatteansvar på tilskudsgiver.

• Clifford Trusts bruges sjældent i dag, fordi der ikke er flere skattefordele, når man bruger en.

• Clifford Trusts blev brugt af de velhavende til at undgå at betale skat på indkomst produceret af aktiver.

Ofte stillede spørgsmål

Hvem ejer aktiverne i en uigenkaldelig trust?

Formuer i en uigenkaldelig trust har fået deres ejendomsret overført til trusten, som er en juridisk enhed. Tilliden ejer aktiverne

Hvad er en 2503(c) Trust?

En 2503(c)-trust er designet til at holde gaver til et mindreårigt barn, indtil de fylder 21 år. Gaverne i denne type trust kvalificerer sig til den årlige skattefritagelse.

Hvad sker der med uigenkaldelige tillid, når bevillingsgiver dør?

Tilliden fortsætter, indtil administratoren fordeler alle aktiver i trusten.