Evento de asteróide

O que é um evento de asteroide?

Um evento de asteroide é um incidente súbito e inesperado que tem sérias consequências para um negócio.

Entendendo um evento de asteroide

Os eventos de asteróides são tipos de risco de eventos que encontram as empresas despreparadas. Por exemplo, se uma empresa pública depende de um determinado executivo ou membro do conselho, ou das vendas de um ou alguns produtos, uma saída repentina ou uma interrupção do mercado pode reduzir as vendas e o preço das ações.

Investidores institucionais podem tentar se beneficiar de um evento de asteroide se o perceberem como um erro temporário de precificação de ações. Tal estratégia alavanca a tendência de queda do preço de uma ação devido a uma mudança repentina ou dramática. Os analistas de ações revisam fatores como o ambiente regulatório e possíveis sinergias ou vantagens das mudanças e, em seguida, definem uma nova meta de preço para a ação. Uma decisão de investimento seria então tomada com base no preço atual das ações e no objetivo de preço. Uma chamada correta pode levar a uma negociação lucrativa; uma chamada incorreta pode gerar perdas.

Por exemplo, quando ocorre um evento de asteroide, como uma aquisição hostil,. o preço das ações da empresa provavelmente cairá. Os analistas de pesquisa visam projetar se a aquisição ocorrerá, seus efeitos e sua duração, bem como as implicações para os lucros e o preço das ações. Se a aquisição falhar, o preço das ações pode subir ou cair, dependendo do sentimento do mercado. Os analistas podem estimar uma faixa de preço das ações ou selecionar uma única meta de preço para cada uma. Os investidores comprariam ou venderiam ações da empresa-alvo, dependendo de suas perspectivas sobre a transação e o preço das ações

Fatores de risco no relatório 10-k

As empresas são obrigadas a publicar informações fundamentais para que os investidores sejam mais capazes de tomar decisões de investimento informadas, em documentos como o relatório anual de 10 mil. Cinco seções estão incluídas: visão geral do negócio, fatores de risco, dados financeiros selecionados, discussão gerencial e análise da condição financeira e resultados das operações ( MD&A ), além de demonstrações financeiras e dados suplementares. A seção de fatores de risco lista os riscos atuais e potenciais que a empresa enfrenta, listados em ordem de importância e podem fornecer pistas para áreas vulneráveis ao risco de eventos ou risco de asteroides. No entanto, ele se concentra nos riscos em si, não em como a empresa os aborda .

Alguns riscos podem se aplicar a toda a economia, alguns apenas ao setor industrial ou região geográfica da empresa, e alguns podem ser exclusivos da empresa. As empresas podem discutir como lidam com a concorrência, constroem suas marcas ou gerenciam em uma crise econômica. Ou podem abordar como garantem a conformidade com as leis e regulamentações, ou como estão lidando com o impacto de leis e regulamentações novas ou esperadas.

Exemplo de evento de asteroide

Como exemplo, eventos de asteroides podem ocorrer em pequenas empresas farmacêuticas ou de biotecnologia, dependendo do sucesso dos ensaios clínicos, aprovação da FDA e vendas de produtos de um único medicamento. Se a empresa ABC tiver apenas um medicamento em andamento para aprovação da FDA e a aprovação for negada, isso pode deixar a empresa em frangalhos.

Outros eventos potenciais de asteróides são reestruturações, fusões e aquisições, falências, cisões ou aquisições.

##Destaques

• Eventos de asteroides são tipos de risco de eventos que encontram empresas despreparadas.

• Investidores institucionais podem tentar se beneficiar de um evento de asteroide se o perceberem como um erro temporário de precificação de ações.