mercado monetário

O que é o mercado monetário?

O mercado monetário é um investimento ideal para indivíduos que desejam segurança e liquidez. A maioria dos investimentos no mercado monetário oferece vencimentos que variam de um dia a um ano.

Definição mais profunda

O mercado monetário descreve um grupo de instrumentos financeiros disponíveis para mutuários e investidores. Os tipos de instrumentos do mercado monetário incluem:

Letras do Tesouro: Notas de curto prazo emitidas pelo governo dos EUA com vencimento em 90, 180 ou 360 dias.

Observações da agência federal: algumas agências federais emitem obrigações de curto e longo prazo que não são apoiadas pelo governo, mas ainda têm um risco de inadimplência relativamente baixo.

Certificados de depósito: também conhecidos como CDs, esses certificados são emitidos por um banco federal contra fundos depositados que obtêm um retorno específico durante um período de tempo específico.

As contas de depósito do mercado monetário funcionam de forma semelhante às contas correntes e de poupança tradicionais. Pessoas físicas acessam os fundos com cheques, saques e cartões de débito até seis vezes por mês. O dinheiro é segurado pela Federal Deposit Insurance Corp., que minimiza o risco.

Os fundos mútuos do mercado monetário funcionam como investimentos com retornos pequenos, mas não garantidos. Eles mantêm um valor patrimonial líquido de US$ 1 por ação e incluem instrumentos como títulos do Tesouro dos EUA. Como os fundos do mercado monetário não são segurados pelo FDIC, eles não são recomendados para indivíduos avessos ao risco ou qualquer pessoa que queira um investimento para objetivos de longo prazo.

Exemplo de conta do mercado monetário

Como as contas do mercado monetário rendem mais juros do que as contas correntes ou de poupança, elas são ideais para quem carrega saldos altos em suas contas mais tradicionais. Em geral, os mercados monetários são melhores para pessoas que carregam pelo menos US $ 5.000 em sua conta e desejam aproveitar o potencial de ganhos. Os benefícios de ter uma conta no mercado monetário incluem:

Investimento seguro: baixo risco torna uma conta do mercado monetário um bom local para estacionar dinheiro enquanto espera para comprar títulos com taxas de juros máximas, investir em outros tipos de fundos ou aumentar o investimento a uma taxa constante.

Acesso instantâneo ao dinheiro: embora o número de saques permitidos possa ser limitado a cada mês, muitas contas do mercado monetário oferecem cartões de débito e recursos de emissão de cheques para acesso fácil e rápido ao dinheiro.

Valores de ativos líquidos estáveis: gerentes de investimentos profissionais gerenciam essas contas e trabalham ativamente para manter o preço pelo qual os indivíduos compram e vendem fundos do mercado monetário em um valor estável de US$ 1.

Embora os mercados monetários sejam amplamente considerados estáveis, eles não são infalíveis. Por exemplo, durante a crise de crédito de 2008, alguns fundos mútuos do mercado monetário tiveram valores de ativos líquidos que caíram abaixo de US$ 1. Qualquer um que sacasse dinheiro durante esse período perdeu uma porcentagem de seus investimentos. Outras desvantagens potenciais incluem:

As contas bancárias do mercado monetário limitam as retiradas (geralmente não mais que seis por mês).
Nem todas as contas do mercado monetário são seguradas pelo FDIC; sempre verifique novamente.
Os investimentos no mercado monetário pagam juros mais baixos do que os títulos do Tesouro dos EUA.
As taxas podem ser mais altas em algumas situações do que o valor dos juros ganhos.

Obter uma alta taxa de juros não é um dado adquirido. Indivíduos que consideram abrir uma conta no mercado monetário devem pesquisar para encontrar o banco ou instituição de crédito com as melhores taxas de juros e taxas mais baixas.

##Destaques

Um indivíduo pode investir no mercado monetário comprando um fundo mútuo do mercado monetário, comprando uma letra do Tesouro ou abrindo uma conta no mercado monetário em um banco.
O mercado monetário envolve a compra e venda de grandes volumes de produtos de dívida de muito curto prazo, como reservas overnight ou papel comercial.
Os investimentos no mercado monetário são caracterizados pela segurança e liquidez, com cotas de fundos do mercado monetário direcionadas a US$ 1.

##PERGUNTAS FREQUENTES

Você pode perder dinheiro no mercado monetário?

Para os depositantes, a maioria das contas do mercado monetário são seguradas pelo FDIC até $ 250.000 por instituição. Como os instrumentos do mercado monetário são de risco muito baixo, não há praticamente nenhuma chance de você perder seu dinheiro por possuir um CD ou T-bill. Durante períodos de estresse financeiro extremo, por exemplo, durante o auge da crise financeira de 2008, alguns fundos do mercado monetário "quebraram o buck" e incorreram em perdas brevemente, mas isso foi rapidamente corrigido.

Por que é chamado de mercado monetário?

O mercado monetário refere-se ao mercado de títulos de dívida de curto prazo altamente líquidos, muito seguros. Por causa desses atributos, eles são frequentemente vistos como equivalentes de caixa que podem ser trocados por dinheiro em curto prazo.

Por que o mercado monetário é importante?

O mercado monetário é crucial para o bom funcionamento de uma economia financeira moderna. Ele permite que os poupadores emprestem dinheiro para aqueles que precisam de empréstimos de curto prazo e alocam capital para seu uso mais produtivo. Esses empréstimos, geralmente feitos durante a noite ou em questão de dias ou semanas, são necessários para governos, corporações e bancos para cumprir suas obrigações de curto prazo ou requisitos regulatórios. Ao mesmo tempo, permite que aqueles com excesso de dinheiro em caixa ganhem juros.

Quais são as desvantagens dos mercados monetários?

Por serem virtualmente livres de risco, os investimentos no mercado monetário também vêm com taxas de juros muito baixas - geralmente a taxa de retorno livre de risco. Como resultado, eles não fornecerão ganhos de capital substanciais ou crescimento de investimento em comparação com ativos mais arriscados, como títulos ou ações. Alguns tipos de contas do mercado monetário, como CDs, além disso, podem bloquear seu dinheiro até o vencimento, o que pode variar de meses a anos.

Quais são alguns exemplos de instrumentos do mercado monetário?

O mercado monetário é composto por vários tipos de títulos, incluindo títulos do Tesouro de curto prazo (por exemplo, T-bills), certificados de depósito (CDs), papel comercial, acordos de recompra (repos) e fundos mútuos do mercado monetário que investem nesses instrumentos. Os fundos do mercado monetário normalmente têm ações que sempre custam $ 1.