Черный лебедь
Событие «Черный лебедь» в его простейшей форме — это событие, которое становится неожиданностью и имеет значительный эффект.
История теории Черного лебедя — или теории событий Черного лебедя — восходит к латинскому выражению 2-го века римского поэта Ювенала, когда он охарактеризовал что-то как:
«rara avis in terris nigroque simillima cygno»
Это латинское выражение переводится как «редкая птица в этих землях, очень похожая на черного лебедя». Первоначально, когда эта фраза была впервые использована, считалось, что черных лебедей не существует.
Теория Черного лебедя была развита статистиком и трейдером Нассимом Николасом Талебом. В 2007 году он опубликовал книгу под названием «Черный лебедь: влияние крайне невероятного», в которой объяснялась и формализовалась теория Черного лебедя.
По словам Талеба, события «Черный лебедь» обычно следуют трем атрибутам:
Черный лебедь — исключение. Это выходит за рамки обычных ожиданий, и в результате ничто в прошлом не могло его предсказать.
Это всегда имеет чрезвычайное или значительное влияние.
Событие «Черный лебедь», несмотря на то, что оно является исключительным и непредсказуемым, безусловно, будет иметь рациональное объяснение, придуманное после его первого возникновения, что делает этот тип события объяснимым и предсказуемым.
Примерами предыдущих событий «Черного лебедя», описанных Талебом, являются появление Интернета, персональных компьютеров, распад Советского Союза и теракты 11 сентября 2001 года.
Особенности
Термин был популяризирован благодаря книге Нассима Николаса Талеба Черный лебедь.
Черный лебедь - крайне редкое событие с тяжелыми последствиями.
События «черного лебедя» могут нанести катастрофический ущерб экономике, негативно повлияв на рынки и инвестиции, но даже использование надежного моделирования не может предотвратить событие «черный лебедь».
Опора на стандартные инструменты прогнозирования может не только не предсказать, но и потенциально увеличить уязвимость перед черными лебедями, распространяя риск и предлагая ложную безопасность.
Это невозможно предсказать заранее, хотя постфактум многие ошибочно утверждают, что это должно было быть предсказуемо.
ЧАСТО ЗАДАВАЕМЫЕ ВОПРОСЫ
Что такое событие «Серый лебедь»?
Событие « серый лебедь » является исключением, но более вероятным, чем «черный лебедь». В результате люди могут лучше подготовиться и защититься от серого лебедя, чем от черного лебедя.
Почему они называют это событием «Черный лебедь»?
Черный лебедь считается редкостью, так как большинство лебедей белые. На самом деле, история гласит, что когда-то считалось, что черные лебеди вообще не существуют, пока, наконец, один из них не был обнаружен. Урок состоит в том, что то, что мы считаем очень редкими событиями, может оказаться более распространенным, чем считалось ранее.
Что такое событие «Черный лебедь» на фондовом рынке?
Событием «черного лебедя» на фондовом рынке часто является крах рынка, превышающий шесть стандартных отклонений, что делает его чрезвычайно редким с вероятностной точки зрения. Некоторые утверждают, что цены на акции имеют «толстый хвост» и что такие события в действительности происходят чаще, чем показывает статистика.
