Вменение дивидендов

Что такое вменение дивидендов?

Вменение дивидендов — это налоговая политика, используемая в Австралии и некоторых других странах, которая устраняет двойное налогообложение денежных выплат корпорации ее акционерам.

Аргумент в пользу условного исчисления дивидендов заключается в том, что дивиденды,. обычно рассматриваемые в соответствии с налоговым законодательством, являются примером двойного налогообложения. То есть корпорация уплатила налоги с дохода, который затем распределяет среди акционеров в виде дивидендов. Этот доход после налогообложения затем снова облагается налогом, когда акционер сообщает о дивидендах как о доходе.

Понимание вменения дивидендов

Двойное налогообложение регулируется за счет налоговых кредитов. С помощью налоговых кредитов , называемых франкирующими кредитами или вмененными налоговыми кредитами, налоговые органы уведомляются о том, что компания уже уплатила требуемый подоходный налог с дохода, который она распределяет в качестве дивидендов. В этом случае акционер не должен платить налоги с дохода в виде дивидендов.

Например, на веб-сайте Налогового управления правительства Австралии говорится: «Хотя получатели облагаются налогом на полную сумму прибыли, представленной распределением и прилагаемыми кредитами франкирования, им разрешается кредит на налог, уже уплаченный налоговым органом. субъект корпоративного налогообложения » .

Распределение идет с кредитами франкирования и затем используется для компенсации налогов.

В отчете о дивидендах будет указана сумма вмененного дивиденда с указанием налогового кредита, который будет вычтен из годового налогооблагаемого дохода физического лица.

Эта политика известна как вменение, потому что она приписывает или «вменяет» налоги, которые корпорация должна причитаться своим акционерам.

Австралия, Канада, Чили, Корея, Мексика и Новая Зеландия ввели в действие системы вменения дивидендов .

Сторонники вменения утверждают, что это двойное налогообложение заставляет корпорации предпочитать брать долг, а не выпускать акции,. когда они хотят получить наличные. Они также могут повысить вероятность того, что компании сохранят свои денежные средства, а не распределят их среди акционеров. Эффект, по их мнению, заключается в замедлении экономического роста .

Вменение дивидендов по всему миру

В странах, где предлагается вменение дивидендов, оно обычно предлагается в качестве налогового кредита. То есть налогооблагаемый доход акционера по дивидендам уменьшается на кредит, отражающий налоги, уплаченные компанией на распределенные денежные средства.

Вменение дивидендов имеет неоднозначную историю в разных странах, поскольку обстоятельства налоговой системы каждой страны требуют различных применений. Девять стран, которые когда-то предлагали такую систему, либо изменили, либо прекратили практику. К этим странам относятся следующие:

• Соединенное Королевство

• Ирландия

• Германия

• Сингапур

• Италия

• Финляндия

• Франция

• Норвегия

• Малайзия

Соединенное Королевство и Ирландия, например, ранее предлагали частичное вменение с налоговыми льготами, которые фактически снизили налогообложение дивидендов с 12,5% до 25% .

Частичное вменение в Соединенном Королевстве обеспечило возмещение в размере 20% по сравнению со ставкой корпоративного налога в размере 33%. Однако, начиная с 1997 года, правительство отошло от этой политики, сначала отменив возврат средств освобожденным от налогов акционерам, в том числе пенсионным фондам. В 1999 году ставка возврата была снижена до 10% .

Германия, Финляндия, Норвегия и Франция ранее предлагали полное вменение дивидендов. Франция предлагала налоговые льготы в размере 50% от номинальной стоимости дивидендов .

Германия отказалась от своей программы вменения дивидендов с целью снижения национальной ставки корпоративного налога. Финляндия также снизила ставку корпоративного налога после отмены вменения дивидендов. Норвегия, с другой стороны, не снизила ставку корпоративного налога, когда закончилось вменение дивидендов .

После отмены условного исчисления в большинстве этих стран дивиденды облагались налогом по ставке 50% и выше.

Особенности

• Корпорации платят налоги со своих доходов. Часть этого дохода распределяется среди инвесторов в виде дивидендов, которые затем платят налоги с этого дохода. Это известно как двойное налогообложение.

• Вменение дивидендов – это процесс устранения двойного налогообложения денежных выплат компаний своим акционерам.

• Вменение дивидендов практикуется во многих странах мира, например, в Австралии.

• Сторонники вменения утверждают, что двойное налогообложение заставляет компании избегать выпуска акций для привлечения капитала и сохранения дохода, а не распределения его между акционерами, что негативно влияет на экономический рост.

• Многие известные страны раньше практиковали вменение дивидендов, но с тех пор прекратили эту практику, например, Великобритания и Германия.

• Там, где практикуется вменение дивидендов, оно в основном осуществляется за счет налоговых кредитов, предлагаемых акционерам, которые используются для компенсации налогов.