Imputazione del dividendo
Che cos'è l'imputazione del dividendo?
L'imputazione dei dividendi è una politica fiscale utilizzata in Australia e in molti altri paesi che elimina la doppia imposizione dei pagamenti in contanti di una società ai suoi azionisti.
L'argomento alla base dell'imputazione dei dividendi è che i dividendi,. come di consueto gestiti ai sensi del diritto tributario, sono un esempio di doppia imposizione. Cioè, una società ha pagato le tasse sul reddito che poi distribuisce agli azionisti sotto forma di dividendi. Questo reddito al netto delle imposte viene quindi tassato nuovamente quando l'azionista segnala i dividendi come reddito.
Capire l'imputazione dei dividendi
La doppia imposizione è gestita attraverso i crediti d'imposta. Attraverso l'utilizzo di crediti d' imposta chiamati crediti di affrancatura o crediti d'imposta figurativi, le autorità fiscali vengono informate che una società ha già pagato l'imposta sul reddito richiesta sul reddito che distribuisce come dividendi. L' azionista non deve quindi imposte sul reddito da dividendi.
Ad esempio, sul sito web dell'Australian Gov. Taxation Office, si afferma: "Sebbene i beneficiari siano tassati sull'intero importo dell'utile rappresentato dalla distribuzione e dai crediti di affrancatura allegati, è loro concesso un credito per l'imposta già pagata dal ente per l'imposta sulle società . "
La distribuzione viene fornita con i crediti di affrancatura e viene quindi utilizzata per compensare le tasse.
La dichiarazione dei dividendi dettaglierà l'importo dell'imputazione del dividendo, indicando il credito d'imposta, e sarà dedotto dal reddito imponibile annuale di una persona fisica.
La politica è nota come imputazione perché attribuisce, o "imputa", le tasse dovute dalla società ai suoi azionisti.
Australia, Canada, Cile, Corea, Messico e Nuova Zelanda hanno adottato sistemi di imputazione dei dividendi .
I fautori dell'imputazione sostengono che questa doppia imposizione fa sì che le società preferiscano indebitarsi piuttosto che emettere azioni quando vogliono raccogliere denaro. Possono anche rendere le aziende più propensi a trattenere il proprio denaro piuttosto che distribuirlo agli azionisti. L'effetto, sostengono, è di frenare la crescita economica .
Imputazione dei dividendi nel mondo
Nei paesi in cui viene offerta l'imputazione del dividendo, viene generalmente offerta come credito d'imposta.In altre parole, il reddito imponibile dell'azionista sui dividendi viene ridotto di un credito che riflette le tasse pagate dalla società sul denaro che è stato distribuito.
L'imputazione dei dividendi ha avuto una storia mista tra le nazioni, poiché le circostanze del sistema fiscale di ciascun paese richiedono applicazioni diverse. Nove paesi che una volta offrivano tale accordo hanno cambiato o posto fine alla pratica. Questi paesi includono quanto segue:
Regno Unito
Irlanda
Germania
Singapore
Italia
Finlandia
Francia
Norvegia
Malesia
Il Regno Unito e l'Irlanda, ad esempio, in precedenza offrivano un'imputazione parziale con crediti d'imposta che di fatto riducevano la tassazione sui dividendi dal 12,5% al 25% .
L'imputazione parziale nel Regno Unito prevedeva un rimborso del 20% contro un'aliquota dell'imposta sulle società del 33%. A partire dal 1997, tuttavia, il governo si è discostato da questa politica, in primo luogo eliminando il rimborso agli azionisti esenti da imposta che includeva i fondi pensione. Nel 1999 il tasso di restituzione è stato ridotto al 10% .
Germania, Finlandia, Norvegia e Francia hanno tutte offerto in precedenza l'imputazione completa del dividendo.La Francia ha offerto crediti d'imposta pari al 50% del valore nominale del dividendo .
La Germania ha eliminato il suo programma di imputazione dei dividendi con l'intento di ridurre l'aliquota dell'imposta sulle società della nazione. Allo stesso modo, la Finlandia ha abbassato l'aliquota dell'imposta sulle società dopo l'abrogazione dell'imputazione dei dividendi. La Norvegia, d'altra parte, non ha abbassato l'aliquota dell'imposta sulle società al termine dell'imputazione dei dividendi .
Dopo aver abrogato l'imputazione, la maggior parte di questi paesi ha tassato i dividendi con un'aliquota del 50% o superiore.
Mette in risalto
Le società pagano le tasse sul loro reddito. Una parte di quel reddito viene distribuita agli investitori come dividendi, che poi pagano le tasse su quel reddito. Questo è noto come doppia imposizione.
L'imputazione dei dividendi è il processo di eliminazione della doppia imposizione sui pagamenti in contanti delle società ai loro azionisti.
L'imputazione dei dividendi è praticata in molti paesi del mondo, come l'Australia.
I fautori dell'imputazione sostengono che la doppia imposizione fa sì che le società evitino di emettere azioni per raccogliere capitale e trattenere il reddito piuttosto che distribuirlo agli azionisti, entrambi fattori che hanno un impatto negativo sulla crescita economica.
Molti paesi importanti praticavano l'imputazione dei dividendi ma da allora hanno interrotto la pratica, come il Regno Unito e la Germania
Laddove viene praticata l'imputazione dei dividendi, questa avviene principalmente attraverso crediti d'imposta offerti agli azionisti, che vengono utilizzati per compensare le tasse.
