Фонд денежного рынка

Фонды денежного рынка, также известные как взаимные фонды денежного рынка, представляют собой вариант сбережения и инвестирования, предлагаемый банками, брокерскими компаниями и компаниями взаимных фондов. Эти средства считаются инвестициями с низким уровнем риска, которые могут подойти для краткосрочных инвестиционных целей или для создания резервного фонда. Вот дополнительная информация о том, как они работают.

Как работают фонды денежного рынка

Фонды денежного рынка регулируются Комиссией по ценным бумагам и биржам или SEC и обязаны инвестировать в краткосрочные долговые ценные бумаги, такие как депозитные сертификаты, казначейские векселя США и коммерческие бумаги. Фонды исторически пытались поддерживать цену акции на уровне 1 доллара, и было только два случая, когда фонд падал ниже этой цены, но нет никакой гарантии, что фонд сможет это сделать.

Фонды денежного рынка должны покупать ценные бумаги со сроком погашения 13 месяцев или менее, а в некоторых случаях — 25 месяцев, если это государственная ценная бумага. Средневзвешенный срок погашения портфеля фонда должен быть не более 60 дней. Эти требования помогают поддерживать общую ликвидность фондов денежного рынка и гарантируют, что портфель не будет привязан к долгосрочным инвестициям.

Существует несколько различных типов фондов денежного рынка в зависимости от ценной бумаги, в которую инвестирует фонд.

Прайм-фонды инвестируют в долговые обязательства с плавающей процентной ставкой и коммерческие бумаги, выпущенные компаниями, государственными учреждениями США и предприятиями, спонсируемыми государством.
Освобожденные от налогов фонды обычно состоят из муниципальных облигаций и освобождаются от федерального подоходного налога, а в некоторых случаях и государственных налогов.
Правительственные и казначейские фонды инвестируют в наличные деньги и ценные бумаги, обеспеченные государством, такие как казначейские векселя США.

Причины инвестировать в фонды денежного рынка

Инвесторы, которые особенно не склонны к риску и сосредоточены на защите своих сбережений, могут обнаружить, что фонды денежного рынка удовлетворяют их инвестиционные потребности. Эти средства могут помочь вам получить доход выше того, что предлагают традиционные банковские сберегательные счета, но будут иметь значительно меньшую волатильность, чем, например, инвестиции на фондовом рынке.

Фонды денежного рынка позволяют выписывать чеки и осуществлять электронные переводы, но на большинстве счетов установлена минимальная сумма в долларах для чеков. Узнайте в своем учреждении, взимает ли оно комиссию после определенного количества снятий средств, если баланс вашего счета падает ниже определенного уровня.

Некоторые фонды даже получают налоговые льготы, если они владеют муниципальными ценными бумагами, освобожденными от федеральных налогов и налогов штата. Если вы хотите получить небольшую прибыль во время выхода на пенсию или просто откладываете деньги на черный день, вам могут подойти фонды денежного рынка.

Безопасны ли фонды денежного рынка?

Фонды денежного рынка относительно безопасны, поскольку они инвестируют в ценные бумаги с низким уровнем риска и коротким сроком погашения. Тем не менее, они по-прежнему являются инвестициями в ценные бумаги, которые могут обесцениться. Фонды денежного рынка обычно считаются инвестициями в саке, но важно помнить, что эти инвестиции предназначены для краткосрочной перспективы. Со сроком погашения 13 месяцев или менее средства остаются ликвидными и обеспечивают лучший доступ к вашим деньгам, чем долгосрочные инвестиции. Важнейшее различие, которое должны делать инвесторы, — это разница между фондами денежного рынка и счетами денежного рынка.

Счета денежного рынка представляют собой процентные сберегательные продукты, предлагаемые банками и другими финансовыми учреждениями. Эти счета застрахованы FDIC на сумму до 250 000 долларов США на каждого вкладчика в каждом застрахованном банке. Фонды денежного рынка (или взаимные фонды денежного рынка) таковыми не являются. Важно знать, какой вариант лучше всего подходит для вас и ваших инвестиционных целей.

Недостатки инвестирования в фонды денежного рынка

Главный недостаток инвестирования в фонды денежного рынка заключается в том, что вы не получите достаточно большой доход, чтобы со временем накопить богатство или даже опередить инфляцию. Этот факт делает эти фонды непригодными для долгосрочных целей сбережений, таких как выход на пенсию. Инвестиции в фондовый рынок, вероятно, имеют больше смысла для молодых людей, вкладывающих средства для достижения целей, до которых еще десятилетия. Но для тех, кто уже вышел на пенсию или просто копит деньги, фонды денежного рынка могут подойти.

Еще одним недостатком является то, что фонды денежного рынка не застрахованы FDIC, даже если вы покупаете их в банке. Это означает, что существует некоторый риск, но исторически он был незначительным. Вы можете обнаружить, что небольшая сумма риска того стоит, потому что фонды денежного рынка традиционно платят более высокую процентную ставку, чем традиционные сберегательные счета.

Имейте в виду, что фонды денежного рынка отличаются от счетов денежного рынка, которые банки предлагают в качестве сберегательного инструмента. Счета, предлагаемые банками, покрываются страховкой FDIC на сумму до 250 000 долларов США на каждого вкладчика в каждом застрахованном банке, но средства не покрываются.

Наконец, вам нужно следить за коэффициентами расходов для фондов, в которые вы инвестируете. При низкой ожидаемой доходности сборы могут съесть большой процент вашего дохода, если вы не будете осторожны. Согласно отчету Института инвестиционных компаний, в 2021 году средний фонд денежного рынка взимал 0,12 процента. Это означает, что вы будете платить 12 долларов за каждые 10 000 долларов, которые вы вложили в фонд. Информацию о комиссионных можно найти в проспекте фонда или у онлайн-брокера.

Как инвестировать в фонды денежного рынка

Вы можете приобрести фонды денежного рынка несколькими различными способами. Вы можете обратиться непосредственно к поставщику средств, такому как Vanguard или BlackRock, приобрести их через банк или через свой брокерский счет в Интернете. У вас, вероятно, будет больше возможностей через онлайн-брокера, у которого, вероятно, будут средства, доступные от нескольких разных поставщиков.

Если вы планируете инвестировать в фонды в рамках пенсионной стратегии, подумайте о покупке через традиционную IRA или Roth IRA, чтобы ограничить свои налоги на прибыль и снятие средств.

Нижняя линия

Фонды денежного рынка не сделают вас богатыми, но они обеспечат небольшой доход с низким уровнем риска, что делает их подходящим вариантом для пенсионеров и тех, кто копит на краткосрочные цели или создает резервный фонд.

Отказ от ответственности перед редакцией: Всем инвесторам рекомендуется провести собственное независимое исследование инвестиционных стратегий, прежде чем принимать инвестиционное решение. Кроме того, инвесторам сообщается, что прошлые результаты инвестиционных продуктов не являются гарантией роста цен в будущем.

Особенности

фонды денежного рынка следует использовать как место для временного хранения денег перед инвестированием в другое место или осуществлением ожидаемых денежных затрат; они не подходят в качестве долгосрочных инвестиций.
Фонд денежного рынка — это тип взаимного фонда, который инвестирует в высококачественные краткосрочные долговые инструменты, денежные средства и их эквиваленты.
Хотя они и не так безопасны, как наличные деньги, фонды денежного рынка считаются крайне малорисковыми в инвестиционном спектре.
Фонд денежного рынка генерирует доход (облагаемый налогом или не облагаемый налогом, в зависимости от его портфеля), но небольшой прирост капитала.

ЧАСТО ЗАДАВАЕМЫЕ ВОПРОСЫ

Каким был первый фонд денежного рынка?

Первый взаимный фонд денежного рынка появился в 1971 году и назывался «Резервный фонд».

Является ли счет денежного рынка тем же самым, что и фонд денежного рынка?

Нет. Фонд денежного рынка — это взаимный инвестиционный фонд, который содержит краткосрочные казначейские обязательства и другие инструменты денежного рынка. Счет денежного рынка — это банковский продукт, который начисляет вкладчикам процентную ставку.

Безопасны ли фонды денежного рынка?

Да. По большей части фонды денежного рынка являются одними из самых безопасных из всех инвестиций с целевой стоимостью 1 доллар за акцию. Фонды денежного рынка опустились ниже этого значения («сломали доллар») лишь в небольшом количестве случаев (связанных с финансовыми кризисами) и быстро восстановились,