Penningmarknadsfond

Penningmarknadsfonder – även känd som penningmarknadsfonder – är ett spar- och investeringsalternativ som erbjuds av banker, mäklarhus och fondbolag. Dessa fonder anses vara lågriskinvesteringar som kan vara lämpliga för kortsiktiga investeringsmål eller att bygga en nödfond. Här finns mer information om hur de fungerar.

Hur penningmarknadsfonder fungerar

Penningmarknadsfonder regleras av Securities and Exchange Commission, eller SEC, och är skyldiga att investera i kortfristiga räntebärande värdepapper, såsom insättningsbevis, amerikanska statsskuldväxlar och företagscertifikat. Fonderna har historiskt försökt hålla en aktiekurs på $1 och det har bara funnits två fall där en fond föll under det priset, men det finns ingen garanti för att en fond kommer att kunna göra det.

Penningmarknadsfonder är skyldiga att köpa värdepapper med en löptid på 13 månader eller mindre, eller i vissa fall 25 månader om det är ett statligt värdepapper. Den vägda genomsnittliga löptiden för en fonds portfölj måste vara 60 dagar eller mindre. Dessa krav bidrar till att upprätthålla penningmarknadsfondernas totala likviditet och säkerställa att portföljen inte binds upp i långsiktiga investeringar.

Det finns några olika typer av penningmarknadsfonder baserat på den säkerhet fonden investerar i.

• Prime-fonder investerar i skulder med rörlig ränta och företagscertifikat utgivna av företag, amerikanska statliga myndigheter och statligt sponsrade företag.

• Skattebefriade fonder består vanligtvis av kommunala obligationer och är befriade från federala inkomstskatter och i vissa fall statliga skatter.

• Stats- och finansfonder investerar i kontanter och värdepapper som stöds av regeringen, såsom amerikanska statsskuldväxlar.

Skäl att investera i penningmarknadsfonder

Investerare som är särskilt riskvilliga och fokuserade på att skydda sina boägg kan upptäcka att penningmarknadsfonder uppfyller deras investeringsbehov. Fonderna kan hjälpa dig att generera en avkastning över vad som erbjuds av traditionella banksparkonton, men kommer att ha betydligt mindre volatilitet än investeringar på exempelvis aktiemarknaden.

Penningmarknadsfonder låter dig skriva checkar och göra elektroniska överföringar, men de flesta konton fastställer ett lägsta dollarbelopp för checkar. Kontrollera med din institution för att se om den tar ut en avgift efter ett visst antal uttag om ditt kontosaldo faller under en viss nivå.

Vissa fonder kommer till och med med skatteförmåner om de har kommunala värdepapper som är befriade från federala och statliga skatter. Om du vill generera en liten avkastning under pensioneringen eller bara sparar till en regnig dag, kan penningmarknadsfonder passa bra.

Är penningmarknadsfonder säkra?

Penningmarknadsfonder är relativt säkra genom att de investerar i värdepapper med låg risk med kort löptid. Som sagt, de är fortfarande en investering i värdepapper som kan förlora i värde. Penningmarknadsfonder anses vanligtvis vara sake-investeringar, men det är viktigt att komma ihåg att dessa investeringar är avsedda för kortsiktigt. Med löptider på 13 månader eller mindre förblir medlen likvida och ger dig bättre tillgång till dina pengar än långsiktiga investeringar. En avgörande skillnad som investerare måste göra är skillnaden mellan penningmarknadsfonder och penningmarknadskonton.

Penningmarknadskonton är räntebärande sparprodukter som erbjuds av banker och andra finansiella institutioner. Dessa konton är FDIC-försäkrade upp till $250 000 per insättare, per försäkrad bank. Penningmarknadsfonder (eller penningmarknadsfonder) är det inte. Det är viktigt att veta vilket alternativ som är bäst för dig och dina investeringsmål.

Nackdelar med att investera i penningmarknadsfonder

Det största negativa med att investera i penningmarknadsfonder är att du inte kommer att tjäna tillräckligt stor avkastning för att bygga upp välstånd över tid, eller ens överträffa inflationen. Detta faktum gör dessa fonder olämpliga för långsiktiga sparmål som pensionering. Aktiemarknadsinvesteringar är sannolikt mer meningsfulla för unga människor som investerar för att nå mål som fortfarande är decennier bort. Men för dem som redan går i pension eller om du bara sparar kan penningmarknadsfonder passa bra.

En annan nackdel är att penningmarknadsfonder inte är FDIC-försäkrade, även när du köper dem på en bank. Det betyder att det finns en viss risk, men historiskt har den varit liten. Du kanske upptäcker att den lilla risken är värt det eftersom penningmarknadsfonder traditionellt betalar en bättre ränta än ett traditionellt sparkonto.

Tänk på att penningmarknadsfonder skiljer sig från penningmarknadskonton som banker erbjuder som ett sparverktyg. De konton som erbjuds av banker täcks av FDIC-försäkring upp till $250 000 per insättare, per försäkrad bank, men medlen är det inte.

Slutligen vill du hålla ett öga på kostnadskvoterna för de fonder du investerar i. Med den låga förväntade avkastningen kan avgifter äta upp en stor andel av din avkastning om du inte är försiktig. Den genomsnittliga penningmarknadsfonden tog 0,12 procent 2021, enligt en rapport från Investment Company Institute. Det betyder att du kommer att betala $12 för varje $10 000 du har investerat i en fond. Du hittar avgiftsinformation i fondens prospekt eller via din nätmäklare.

Hur man investerar i penningmarknadsfonder

Du kan köpa penningmarknadsfonder på några olika sätt. Du kan gå direkt till en fondleverantör som Vanguard eller BlackRock, köpa dem via en bank eller via ditt onlinemäklarkonto. Du kommer sannolikt att ha flest alternativ genom en onlinemäklare som sannolikt kommer att ha tillgångar tillgängliga från ett antal olika leverantörer.

Om du planerar att investera i fonderna som en del av en pensionsstrategi, överväg att köpa genom en traditionell eller Roth IRA för att begränsa din skatt på vinster och uttag.

Slutsats

Penningmarknadsfonder kommer inte att göra dig rik, men de kommer att ge en liten avkastning på ett sätt med låg risk, vilket gör dem till en bra passform för pensionärer och de som sparar för kortsiktiga mål eller bygger en akutfond.

Redaktionell ansvarsfriskrivning: Alla investerare rekommenderas att göra sin egen oberoende forskning om investeringsstrategier innan de fattar ett investeringsbeslut. Dessutom informeras investerare om att tidigare investeringsprodukters prestanda inte är någon garanti för framtida prisuppgång.

Höjdpunkter

• Penningmarknadsfonder bör användas som en plats för att parkera pengar tillfälligt innan du investerar någon annanstans eller gör ett förväntat kontantutlägg; de är inte lämpliga som långsiktiga investeringar.

• En penningmarknadsfond är en typ av värdepappersfond som investerar i högkvalitativa, kortfristiga skuldinstrument, kontanter och likvida medel.

– Även om penningmarknadsfonder inte är lika säkra som kontanter anses de vara extremt lågriskiga på investeringsspektrat.

• En penningmarknadsfond genererar inkomster (skattepliktiga eller skattefria, beroende på dess portfölj), men liten värdeökning.

Vanliga frågor

Vad var den första penningmarknadsfonden?

Den första penningmarknadsfonden dök upp 1971 och kallades "Reservfonden".

Är ett penningmarknadskonto detsamma som en penningmarknadsfond?

Nej. En penningmarknadsfond är en fondinvestering som innehar kortfristiga statsobligationer och andra penningmarknadsinstrument. Ett penningmarknadskonto är en bankprodukt som krediterar insättare en ränta.

Är penningmarknadsfonder säkra?

Ja. För det mesta är penningmarknadsfonder bland de säkraste av alla investeringar, med ett målvärde på 1 USD per aktie. Penningmarknadsfonder har bara sjunkit under detta värde ("brottspenningen") vid ett fåtal tillfällen (förknippade med finansiella kriser) och har snabbt studsat tillbaka,