Riskipääoma (Car)
Mikä on riskipääoma (Car)?
Riskipääoma (CaR) tarkoittaa riskien kattamiseksi varatun pääoman määrää. Se koskee yhteisöjä ja henkilöitä, jotka ovat itsevakuutettuja, sekä vakuutusyhtiöitä,. jotka myöntävät vakuutuksia. Riskipääomaa voidaan käyttää tappioiden maksamiseen tai sitä voivat käyttää sijoittajat, joilta vaaditaan pääomaa sijoitukseen saadakseen tiettyjä verokohteluja.
Riskipääoman ymmärtäminen (CaR)
Riskipääoman avulla voidaan kuvata useita erilaisia skenaarioita vakuutusalalle ja sijoittajille heidän verotuksensa suhteen. Vakuutusyhtiöt keräävät vakuutusmaksuja vakuutuksistaan. Vakuutusmaksun määrä, jonka he voivat kerätä, määräytyy vakuutuksenottajan riskiprofiilin,. katettavan riskin tyypin ja vahingon syntymisen todennäköisyyden perusteella vakuutuksen antamisen jälkeen. Vakuutusyhtiö käyttää tätä vakuutusmaksua toimintansa rahoittamiseen ja sijoitustulojen ansaitsemiseen.
Riskipääomaa käytetään puskurina, joka ylittää vakuutussopimuksista ansaitut vakuutusmaksut. Pohjimmiltaan riskipääoma auttaa maksamaan korvaukset tai kulut, jos yrityksen keräämät vakuutusmaksut eivät riitä kattamaan niitä. Riskipääomaa voidaan sellaisenaan kutsua myös riskipääomaksi tai ylijäämävaraksi. Koska riskipääoma on ylimääräistä pääomaa, sitä voidaan käyttää vakuutena. Riskipääoma on tärkeä indikaattori vakuutusyhtiön terveydestä, sillä riittävä pääoma korvausten maksamiseen estää vakuutuksenantajaa joutumasta maksukyvyttömäksi.
Vakuutusyhtiön varassa pidettävän pääoman määrä lasketaan vakuutuksenantajan myöntämien vakuutusten mukaan. Vahinkovakuutusten riskipääoman määrä perustuu arvioituihin korvauksiin ja vakuutuksenottajien maksamiin vakuutusmaksuihin. Henkivakuutusyhtiöiden määrä perustuu niiden laskelmiin maksettavien etuuksien kokonaismäärästä.
Riskipääomalla on merkitystä myös liittovaltion tuloverotuksessa. Internal Revenue Service ( IRS) edellyttää, että sijoittajalla on sijoituksessa riskipääomaa, jotta hän voi saada tietyt verokohtelut. Monet verosuojat olivat aiemmin rakenteeltaan sellaisia, että sijoittaja ei voinut menettää rahaa, vaan saattoi ottaa tuloja ja muuttaa ne realisoitumattomiksi myyntivoitoksi, jotka verotetaan myöhemmin ja alhaisemmalla verokamalla. Tästä syystä yksi pääomavoiton saamisen vaatimuksista on, että sinulla on oltava riskipääoma.
Erityisiä huomioita
Sääntelyviranomaiset voivat asettaa vakuutusyhtiöille maksukyvyttömyysmarginaalin niiden koon ja vakuutusten kattamien riskien perusteella. Vahinkovakuutusyhtiöiden osalta tämä perustuu usein tietyn ajanjakson aikana koettuihin tappioihin. Henkivakuutusyhtiöt käyttävät prosenttiosuutta vakuutusten kokonaisarvosta vähennettynä vastuuvelalla. Nämä säännökset koskevat tyypillisesti varattavaa pääomaa, eivätkä ne koske itse pääomasijoituksen tyyppiä tai riskialttiutta.
Kohokohdat
Riskipääoma auttaa maksamaan korvauksia tai kuluja, jos yrityksen keräämät vakuutusmaksut eivät riitä kattamaan niitä.
Riskipääomalla on merkitystä liittovaltion tuloveroja haettaessa, koska Internal Revenue Service (IRS) vaatii sijoittajia säilyttämään riskipääoman sijoituksessa saadakseen tiettyjä verokohteluja.
Termillä riskipääoma viittaa riskien kattamiseen varatun pääoman määrään.
Vakuutusyhtiöt käyttävät riskipääomaa puskurina vakuutussopimuksista ansaittujen vakuutusmaksujen lisäksi.
Yksi pääomavoiton saamisen vaatimuksista on, että sijoittajalla on oltava riskipääomaa.
