Profondità di mercato (DOM)
Che cos'è la profondità di mercato (DOM)?
La profondità di mercato (DOM) è una misura della domanda e dell'offerta di attività liquide e negoziabili. Si basa sul numero di ordini di acquisto e vendita aperti per un determinato asset come un'azione o un contratto futures. Maggiore è la quantità di tali ordini, più profondo o liquido è considerato il mercato.
La profondità dei dati di mercato è anche nota come libro degli ordini poiché consiste in un elenco di ordini in sospeso per un titolo o una valuta. I dati nel libro vengono utilizzati per determinare quali transazioni possono essere elaborate. I dati DOM sono disponibili dalla maggior parte dei broker online gratuitamente o con un piccolo supplemento.
Capire DOM
Misurando l'offerta e la domanda in tempo reale, la profondità del mercato viene utilizzata dai trader per valutare la probabile direzione del prezzo di un asset. Viene anche utilizzato per misurare il numero di azioni dell'asset che possono essere acquistate senza che il suo prezzo si apprezzi.
Se un'azione è estremamente liquida, ha un gran numero di acquirenti e venditori. Un acquirente può acquistare un grosso blocco di azioni senza causare un movimento sostanziale del prezzo delle azioni.
Tuttavia, se un'azione non è particolarmente liquida, non viene scambiata costantemente. L'acquisto di un blocco di azioni può avere un notevole impatto sul prezzo del titolo.
La profondità del mercato viene generalmente visualizzata come un elenco elettronico di ordini di acquisto e vendita in sospeso, organizzati per livello di prezzo e aggiornati in tempo reale per riflettere l'attività corrente. Un motore di corrispondenza accoppia le operazioni compatibili per il completamento.
La maggior parte dei broker online offre una qualche forma di visualizzazione DOM. Ciò consente agli utenti di visualizzare un elenco completo di ordini di acquisto e vendita in attesa di esecuzione, insieme all'entità dell'operazione, anziché solo le migliori opzioni disponibili.
Come utilizzare i dati DOM
La profondità dei dati di mercato aiuta i trader a vedere dove potrebbe dirigersi il prezzo di un titolo nel prossimo futuro quando gli ordini vengono compilati, aggiornati o cancellati. Un trader potrebbe utilizzare i dati sulla profondità del mercato per comprendere lo spread bid-ask per un'azione, insieme al suo volume attuale.
I titoli con una forte profondità di mercato tendono ad essere società a grande capitalizzazione popolari come Apple (AAPL). Di solito hanno volumi elevati e sono abbastanza liquidi, consentendo ai trader di effettuare ordini di grandi dimensioni senza influire in modo significativo sui prezzi di mercato.
I titoli con scarsa profondità di mercato tendono ad essere società più oscure con capitalizzazioni di mercato inferiori. È probabile che i prezzi delle loro azioni si muovano se un singolo trader effettua un grosso ordine di acquisto o vendita.
I titoli più popolari tendono ad avere una maggiore profondità di mercato rispetto ai titoli di società meno note.
Essere in grado di visualizzare la profondità delle informazioni di mercato per un particolare titolo in tempo reale consente ai trader di trarre profitto dalla volatilità dei prezzi a breve termine. Ad esempio, quando un'azienda lancia la sua offerta pubblica iniziale (IPO), i trader possono guardare il suo DOM in tempo reale, aspettando l'opportunità di acquistare o vendere azioni quando il prezzo raggiunge il giusto livello di domanda.
Esempio di DOM
Supponiamo che un trader stia monitorando il DOM di Stock A. Le azioni potrebbero attualmente essere scambiate a $ 1,00. Ma ci sono 250 offerte a $ 1,05, 250 a $ 1,08, 125 a $ 1,10 e 100 a $ 1,12. Nel frattempo, ci sono 50 offerte a $ 0,98, 40 offerte a $ 0,95 e 10 ciascuna a $ 0,93 e $ 0,92.
Vedendo questa tendenza, il trader potrebbe determinare che l'Azione A sta salendo. Forte di questa conoscenza, il trader può decidere se questo è il momento giusto per entrare e acquistare o vendere le azioni.
Mette in risalto
Viene utilizzato per giudicare il momento ottimale per acquistare o vendere un bene.
La profondità di mercato (DOM) è un indicatore dell'interesse corrente in un'azione o in un'altra attività.
Può essere letto come un segnale della probabile direzione del prezzo di un'azione.
