Formularz SEC 10-SB
Co to jest formularz SEC 10-SB?
SEC Form 10-SB był złożony w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC), znanym również jako Ogólny Formularz Rejestracji Papierów Wartościowych dla Małych Firm. Służył do rejestrowania papierów wartościowych małych firm, które chciały handlować na giełdach amerykańskich. Zgłoszenie zawierało informacje takie jak rodzaj emitowanego papieru wartościowego, kluczowe informacje finansowe emitenta oraz informacje o kadrze zarządzającej spółki.
Zrozumienie formularza SEC 10-SB
SEC Form 10-SB był jednym z podstawowych źródeł informacji o małych firmach. Było to szczególnie cenne w pomaganiu inwestorom i analitykom w zrozumieniu potencjału inwestycyjnego i ryzyka związanego z mniejszymi spółkami. SEC nie akceptuje już formularza 10-SB od 4 lutego 2008 r., ale wcześniej złożone formularze pozostaną w systemie elektronicznego gromadzenia, analizy i wyszukiwania danych SEC (EDGAR).
Formularz SEC 10-SB zawierał wiele takich samych informacji, jakie zawiera formularz SEC 10 - K. Formularz 10-SB to szczegółowy dokument o firmie. Sekcje formularza 10-SB, które firmy musiały wypełnić, zawierały opis działalności, plan działalności, opis nieruchomości, własność zabezpieczenia niektórych beneficjentów rzeczywistych, listę dyrektorów i członków kierownictwa, wynagrodzenie dla kadry kierowniczej oraz opis zabezpieczeń .
Zbadane sprawozdania finansowe dla formularza 10-SB można było przedstawić tylko za ostatni rok obrotowy, zakładając, że zbadane dane finansowe z poprzednich lat nie były dostępne. W takim przypadku niezbadane dane finansowe za poprzednie lata mogą być dostarczone zgodnie z ogólnie przyjętymi zasadami rachunkowości (GAAP).
Zaprzestanie stosowania formularza SEC 10-SB
Od 2008 roku SEC nie korzysta już z formularza 10-SB. SEC zmieniła swoje wymagania dotyczące składania wniosków, aby usprawnić raporty dla małych firm. Emitenci małych firm podlegają oznaczeniu SB rozporządzenia, ale zgodnie z nowymi przepisami te małe firmy składają teraz te same raporty SEC co inne firmy, z wyjątkiem ujawnianych informacji.
W związku z tym małe firmy składają obecnie standardowe formularze 10-K i inne, a rozporządzenie SK określa ujawnienia dla „mniejszych firm raportujących”. Aby zostać uznanym za mniejszą firmę sprawozdawczą, firmy muszą być w publicznym obrocie o wartości poniżej 250 mln USD lub mieć mniej niż 100 mln USD rocznych przychodów i nie mogą być w publicznym obrocie ani w publicznym obrocie o wartości poniżej 700 mln USD. Zasady te zostały zaktualizowane w 2018 roku .
Przed 2018 r. zasada przewidywała, że mniejsza firma sprawozdawcza to taka, której publiczny obrót wynosi 75 mln USD lub mniej lub ma roczne przychody poniżej 50 mln USD, jeśli ta liczba jest nieobliczalna lub zerowa .
Według SEC „publiczny obrót jest obliczany poprzez pomnożenie liczby akcji zwykłych spółki będących w posiadaniu podmiotów niepowiązanych przez cenę rynkową oraz, w przypadku IPO,. dodanie do tej liczby iloczynu uzyskanego przez pomnożenie akcji zwykłych objętych w zgłoszeniu rejestracyjnym według szacowanej ceny oferty publicznej. Spółka może nie być w obrocie publicznym, ponieważ nie ma w obrocie publicznych akcji zwykłych lub ponieważ nie ma ceny rynkowej dla jej akcji zwykłych .
SEC Form 10-SB kontra SEC Form 10-K
Małe firmy sprawozdawcze mogą teraz dostarczać różne informacje na temat kluczowych wniosków, ale przede wszystkim nie muszą ujawniać czynników ryzyka na formularzach 10-K i 10-Q,. które były wymagane na formularzu 10-SB. Firmy te mogą również wybrać, czy mają dostarczać skalowane lub nieskalowane pozycje finansowe. Ogólnie rzecz biorąc, wymagania dla mniejszych firm są mniejsze w porównaniu z większymi firmami, z wyjątkiem pozycji 404, która może wymagać bardziej rygorystycznej sprawozdawczości.
Zgodnie z rozporządzeniem SK pozycja 404 odzwierciedla transakcje z osobami powiązanymi, promotorami i niektórymi osobami kontrolującymi. Osoby powiązane obejmują dyrektorów lub kadry kierowniczej oraz ich rodziny, a SEC wymaga ujawnienia transakcji, które mogły mieć miejsce od początku roku podatkowego lub jeśli dana osoba ma istotny interes .
Inną różnicą między wymogami dotyczącymi składania sprawozdań dla dużych i małych firm jest to, że małe firmy muszą dostarczyć tylko dwa lata zbadanych sprawozdań finansowych, czyli mniej niż trzy lata wymagane przez inne firmy. Jest to jednak więcej niż roczny wymóg określony w formularzu 10-SB .
Przegląd najważniejszych wydarzeń
Dostęp do wcześniej złożonych formularzy 10-SB nadal można uzyskać za pomocą systemu bazy danych EDGAR SEC.
SEC Form-10SB to zgłoszenie do Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC), które zostało użyte do rejestracji papierów wartościowych małych firm, które chciały handlować na giełdach amerykańskich.
SEC wymienia wymagania dla firm, które można zaklasyfikować jako małe przedsiębiorstwa, zmniejszając w ten sposób wymagania dotyczące składania wniosków, które muszą spełniać większe firmy.
W 2008 r. SEC wycofała formularz 10-SB, zmuszając małe firmy do korzystania z tych samych formularzy, co inne firmy, takich jak formularze 10-K i 10-Q.
