Зафиксируйте прибыль

Что такое фиксация прибыли?

Фиксация прибыли относится к реализации ранее нереализованной прибыли,. накопленной в ценной бумаге, путем закрытия всех или части авуаров. Когда инвестор держит открытую позицию, он может получить нереализованные или бумажные прибыли или убытки,. которые не будут реализованы, пока позиция не будет закрыта. Примером может служить ситуация, когда инвестор, имеющий длинную позицию по ценным бумагам, может зафиксировать прибыль, продав свою долю с целью получения прибыли. Делая это, они больше не подвержены изменениям в андерлаинге.

Также известен как «реализация» или «снятие денег со стола».

Понимание фиксации прибыли

Трейдеры и инвесторы могут фиксировать прибыль по разным причинам, но часто это делается для снижения риска.

Долгосрочные инвесторы могут фиксировать прибыль, чтобы поддерживать баланс своего портфеля. Например, инвестор мог начать с портфеля, разделенного поровну между пятью фондами. Если один фонд окажется лучше, доля его портфеля может вырасти с 20% до 30%, что подвергает инвестора дополнительному риску. Инвестор может зафиксировать прибыль для части преуспевающего фонда и перераспределить выручку между четырьмя другими фондами, чтобы сохранить идеальное распределение портфеля, которое минимизирует риск и максимизирует прибыль.

Краткосрочные трейдеры часто фиксируют прибыль, чтобы получить доход и снизить риск. Например, трейдер может открыть длинную позицию после объявления бычьих доходов с рядом целевых цен. После того, как акция достигает первой целевой цены, трейдер может зафиксировать прибыль на одну треть позиции и продолжать удерживать остальные две трети позиции до тех пор, пока не будет достигнута более высокая целевая цена. Таким образом, трейдер берет немного денег со стола и снижает свой риск, если акции внезапно упадут.

Трейдеры устанавливают целевые цены, чтобы зафиксировать прибыль, используя различные формы технического анализа,. такие как технические индикаторы или графические модели, в то время как долгосрочные инвесторы могут зафиксировать прибыль на основе распределения активов или допустимого риска.

Пример фиксации прибыли

Предположим, вы покупаете 100 акций Acme Co. за 12 долларов, а через два дня цена поднялась до 36 долларов. Вся потенциальная прибыль остается нереализованной, поскольку позиция не закрыта частично или полностью. Если акция пойдет вниз, ваша прибыль уменьшится, и наоборот, если она пойдет вверх. Вы можете решить зафиксировать прибыль, продав 50 акций, потому что 50 x 36 долларов = 1800 долларов. Даже если акции упадут до 1 доллара, вы все равно получите прибыль. Другими словами, фиксация прибыли позволяла «играть собственными деньгами» при инвестировании.